中欧蓝筹：2009年第三季度报告[一]

公告日期 2009-10-27 来源 巨潮网

基金代码：166002                                                                 基金简称：中欧新蓝筹混合　

                                             中欧新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金2009年第三季度报告
    
    　　2009年9月30日
    　　基金管理人：中欧基金管理有限公司
    　　基金托管人：中国建设银行股份有限公司
    　　报告送出日期： 二〇〇九年十月二十七日
    　　§1  重要提示
    　　基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
    　　基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2009年10月22日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
    　　基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
    　　基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
    　　本报告中财务资料未经审计。
    　　本报告期自2009年7月1日起至9月30日止。
    　　§2  基金产品概况
    　　基金简称  中欧新蓝筹混合
    　　交易代码  166002
    　　基金运作方式  契约型开放式
    　　基金合同生效日  2008年7月25日
    　　报告期末基金份额总额  98,605,889.04份
    　　投资目标  本基金通过主要投资于未来持续成长能力强的潜力公司，同时通过合理的动态资产配置，在注重风险控制的原则下，追求超越基金业绩比较基准的长期稳定资本增值。
    　　投资策略  本基金的投资风格以积极的股票选择策略为特点，注重挖掘被低估的未来成长性好的企业。资产配置方面，本基金将会综合评估宏观经济、市场、资金等各方面情况，及时、积极、充分地调整资产配置结构。股票选择层面，本基金将通过综合采用定量分析、定性分析和实地调研等研究方法，自下而上、精选个股，综合衡量股票的投资价值和风险因素，注重买入股票的安全边际，中长期投资成长潜力大的个股，以充分分享中国经济高速成长的成果。
    　　业绩比较基准  60%×沪深300指数+35%×上证国债指数+5%×一年期定期存款利率
    　　风险收益特征  本基金的投资目标、投资范围和投资策略决定了本基金属于风险中等，追求长期稳定资本增值的混合型证券投资基金。
    　　基金管理人  中欧基金管理有限公司
    　　基金托管人  中国建设银行股份有限公司
    　　§3  主要财务指标和基金净值表现
    　　3.1 主要财务指标
    　　单位：人民币元
    　　主要财务指标 报告期(2009年7月1日-2009年9月30日)
    　　1.本期已实现收益 8,732,363.81
    　　2.本期利润 -2,833,995.04
    　　3.加权平均基金份额本期利润 -0.0287
    　　4.期末基金资产净值 105,783,219.78
    　　5.期末基金份额净值 1.0728
    　　注： 1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
    　　2. 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
    　　3.2 基金净值表现
    　　3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
    　　阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④
    　　最近3个月 -3.11% 1.94% -2.50% 1.45% -0.61% 0.49%
    　　3.2.2自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
    　　中欧新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金
    　　累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
    　　（2008年7月25日至2009年9月30日）
    　　注：本基金合同生效日为2008年7月25日，建仓期为2008年7月25日至2009年1月24日，建仓期结束时各项资产配置比例符合本基金基金合同规定；本报告期内，本基金各项资产配置比例符合本基金基金合同规定。
    　　§4  管理人报告
    　　4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
    　　姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明
    　　任职日期 离任日期
    　　刘杰文 本基金基金经理、中欧稳健收益债券型证券投资基金基金经理、公司总经理助理、投资副总监并代为履行投资总监职责 2008-7-25 2009-9-24 12年 经济学博士，12年证券从业经验。历任中国人民银行上海分行科员，中国人民银行公开市场操作室分析师兼交易员，光大证券有限公司资产经营部高级经理，上海申能资产管理公司研究策划部总经理。2006年8月加入中欧基金管理有限公司，任研究部主管；2008年12月起任公司投资副总监；2009年2月起任公司总经理助理。
    　　沈洋 本基金基金经理 2009-6-24 - 6年 金融管理硕士，6年证券从业经历。历任天相投资顾问有限公司研究员，红塔证券股份有限公司研究员，中欧基金管理有限公司研究员、高级研究员、中欧新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金基金经理助理。
    　　4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
    　　本报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券投资基金法》及其各项实施细则、《中欧新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，无违法违规、未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的行为。
    　　4.3 公平交易专项说明
    　　4.3.1 公平交易制度的执行情况
    　　报告期内，本基金管理人严格遵守公平交易相关制度及流程，并在交易系统中使用了公平交易这一缺省设置，在交易过程中严格执行公平交易程序，以确保各投资组合获得公平的交易机会。
    　　4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
    　　截至报告期末，本基金管理人旗下暂无与本基金投资风格相似的其他投资组合，因此无法进行业绩比较。
    　　4.3.3 异常交易行为的专项说明
    　　报告期内，本基金不存在异常交易情况。
    　　4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
    　　政府刺激经济政策对于国内经济领先于全球其他国家复苏起到了至关重要的作用。汽车、地产等经济支柱产业销售大幅增长带动了上下游相关产业链的复苏，在一定程度上缓解了诸多行业产能阶段性过剩的困境，并提升了各行业对经济重回正常轨道增长的信心。
    　　但进入第三季度，在流动性明显收紧，IPO和再融资压力逐渐累积，股市估值亦不再低估的背景下，市场出现了较大幅度的震荡。基于对经济复苏将逐渐进入平稳阶段的判断，本基金在第三季度保持了相对均衡地资产与行业配置。报告期净值小幅下跌，与业绩比较基准基本一致。
    　　近期公布的9月经济数据已预示了今年GDP保8目标的实现将确定无疑。欧美经济体正进入补库存阶段，将推动出口数据在四季度继续好转。但长远来看，中国经济持续发展的深层次结构矛盾在危机过后依然未看到缓和局面。诸多行业国进民退现象是否有利于社会资源的合理配置与效率的提升是个值得探讨的问题，各地方政府寄望于地产泡沫的持续而增加财政收入的模式也终究难以持续。平衡地区经济发展差异、大力发展新技术新能源、利用庞大外汇储备掌握海外重要资源将是国内经济持续发展的重要途径。
    　　流动性与宏观经济始终是影响国内证券市场的最主要因素。展望四季度证券市场，目前整体市场估值处于合理区间，随着三季报的披露，下有估值支撑，上有流动性压力。预计市场将处于相对平稳的窄幅区间震荡行情。本基金将密切关注宏观经济变化，结合自下而上的精选个股策略，力争为投资者取得较好的超额收益。
    　　§5  投资组合报告
    　　5.1 报告期末基金资产组合情况
    　　序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）
    　　1 权益投资 75,614,662.74 68.52
    　　其中：股票 75,614,662.74 68.52
    　　2 固定收益投资 3,742,248.60 3.39
    　　其中：债券 3,742,248.60 3.39
    　　资产支持证券 - -
    　　3 金融衍生品投资 - -
    　　4 买入返售金融资产 - -
    　　其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
    　　5 银行存款和结算备付金合计 29,842,822.57 27.04
    　　6 其他资产 1,150,457.43 1.04
    　　7 合计 110,350,191.34 100.00
    　　5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
    　　代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
    　　A 农、林、牧、渔业 - -
    　　B 采掘业 4,921,050.00 4.65
    　　C 制造业 34,195,616.76 32.33
    　　C0       食品、饮料 5,265,980.00 4.98
    　　C1       纺织、服装、皮毛 - -
    　　C2       木材、家具 - -
    　　C3       造纸、印刷 996,000.00 0.94
    　　C4       石油、化学、塑胶、塑料 - -
    　　C5       电子 2,359,650.00 2.23
    　　C6       金属、非金属 3,597,500.00 3.40
    　　C7       机械、设备、仪表 17,870,136.76 16.89
    　　C8       医药、生物制品 4,106,350.00 3.88
    　　C99       其他制造业 - -
    　　D 电力、煤气及水的生产和供应业 1,402,000.00 1.33
    　　E 建筑业 3,582,200.00 3.39
    　　F 交通运输、仓储业 - -
    　　G 信息技术业 8,987,861.80 8.50
    　　H 批发和零售贸易 3,008,500.00 2.84
    　　I 金融、保险业 17,476,634.18 16.52
    　　J 房地产业 1,000,000.00 0.95
    　　K 社会服务业 - -
    　　L 传播与文化产业 - -
    　　M 综合类 1,040,800.00 0.98
    　　合计 75,614,662.74 71.48
    　　5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
    　　序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值(元) 占基金资产净值比例（％）
    　　1 600036 招商银行 230,336 3,404,366.08 3.22
    　　2 002142 宁波银行 199,995 2,675,933.10 2.53
    　　3 601318 中国平安 42,500 2,154,750.00 2.04
    　　4 600089 特变电工 100,000 2,123,000.00 2.01
    　　5 000581 威孚高科 180,000 2,089,800.00 1.98
    　　6 600016 民生银行 306,200 2,063,788.00 1.95
    　　7 600522 中天科技 94,940 2,032,665.40 1.92
    　　8 601328 交通银行 235,700 1,963,381.00 1.86
    　　9 000063 中兴通讯 50,000 1,909,000.00 1.80
    　　10 000778 新兴铸管 180,000 1,814,400.00 1.72
    　　5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
    　　序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
    　　1 国家债券 - -
    　　2 央行票据 - -
    　　3 金融债券 - -
    　　其中：政策性金融债 - -
    　　4 企业债券 - -
    　　5 企业短期融资券 - -
    　　6 可转债 3,742,248.60 3.54
    　　7 其他 - -
    　　8 合计 3,742,248.60 3.54
    　　5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
    　　序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值(元) 占基金资产净值比例（％）
    　　1 110598 大荒转债 13,860 2,014,828.20 1.90
    　　2 110003 新钢转债 12,500 1,487,250.00 1.41
    　　3 110007 博汇转债 2,160 240,170.40 0.23
    　　5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
    　　本基金本报告期末未持有资产支持证券。
    　　5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
    　　本基金本报告期末未持有权证。
    　　5.8 投资组合报告附注
    　　5.8.1 本基金本报告期投资的前十名证券中，报告期内发行主体被监管部门立案调查的，或在报告编制日前一年内受到证监会、证券交易所公开谴责、处罚的证券。
    　　本基金本报告期内投资的上市公司中兴通讯股份公司（中兴通讯，代码：000063）于2008年10月7日发布公告称：财政部驻深圳市财政监察专员办事处于近日向该公司送达了《行政处罚决定书》（财驻深监［2008］119号），表明该公司主要存在"报表编制、营业收入核算、个税返还手续费核算、成本费用核算、国债专项资金核算及企业所得税汇算清缴"等六个方面的问题。
    　　根据公司投资决策程序，该股票通过备选股票池审批流程进入本基金备选库后，基于研究人员的深度研究，通过了核心股票池审批流程，进入本基金核心股票池。本基金投研团队认为，中兴通讯作为我国通讯设备制造业的龙头企业之一，其多年来始终保持了较好的业绩成长性，具有较高投资价值。以上处罚事项对上市公司财务状况、经营情况和现金流量未产生重大的实质性影响，不影响上市公司的投资价值。本基金有关该股票的投资决策程序，符合法律法规和公司规章制度的规定。
    　　其余九名证券的发行主体本报告期内没有被监管部门立案调查或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
    　　5.8.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选库之外的股票。
    　　5.8.3 其他资产构成
    　　序号 名称 金额（元）
    　　1 存出保证金 222,055.78
    　　2 应收证券清算款 836,140.88
    　　3 应收股利 21,573.00
    　　4 应收利息 23,199.00
    　　5 应收申购款 47,488.77
    　　6 其他应收款 -
    　　7 待摊费用 -
    　　8 其他 -
    　　9 合计 1,150,457.43
    　　5.8.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
    　　序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)
    　　1 110598 大荒转债 2,014,828.20 1.90
    　　2 110003 新钢转债 1,487,250.00 1.41
    　　5.8.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
    　　本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
    　　5.8.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
    　　本报告中因四舍五入原因，投资组合报告中市值占总资产或净资产比例的分项之和与合计可能存在尾差。
    　　§6  开放式基金份额变动
    　　单位：份
    　　报告期期初基金份额总额 103,385,117.65
    　　报告期期间基金总申购份额 54,810,633.87
    　　报告期期间基金总赎回份额 59,589,862.48
    　　报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） -
    　　报告期期末基金份额总额 98,605,889.04
    　　§7  备查文件目录
    　　7.1 备查文件目录
    　　1、中欧新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金相关批准文件
    　　2、《中欧新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
    　　3、《中欧新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金托管协议》
    　　4、《中欧新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》
    　　5、基金管理人业务资格批件、营业执照
    　　6、本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的各项公告
    　　7.2 存放地点
    　　基金管理人、基金托管人的办公场所。
    　　7.3 查阅方式
    　　投资者可登录基金管理人网站(www.lcfunds.com)查阅，或在营业时间内至基金管理人、基金托管人办公场所免费查阅。
    　　投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人中欧基金管理有限公司：
    　　客户服务中心电话：021-68609700，400-700-9700
    
    　　中欧基金管理有限公司
    　　二〇〇九年十月二十七日