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  • [亚太] 上证指数 2319.12 (1.00%) 深证成指 9466.14 1.78% 恒生指数 19664.10 -1.06% 台北 7233.69 0.17% 韩国 1964.83 0.39%
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首创股份(600008)公告正文

首创股份:2018年年度报告

公告日期 2019-03-30
股票简称:首创股份 股票代码:600008
                         2018 年年度报告



公司代码:600008                           公司简称:首创股份




                   北京首创股份有限公司
                     2018 年年度报告




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                                      2018 年年度报告




                                        重要提示

一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整,
     不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并承担个别和连带的法律责任。


二、 公司全体董事出席董事会会议。


     致同会计师事务所(特殊普通合伙)为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。


三、 公司负责人刘永政、主管会计工作负责人杨斌及会计机构负责人(会计主管人员)郝春梅声
     明:保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。


四、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
       经致同会计师事务所(特殊普通合伙)审计,截止2018年12月31日,北京首创股份有限公司
(以下简称“公司”)合并报表实现利润总额127,876.31万元,归属于母公司的净利润71,940.64万
元;母公司报表实现净利润65,760.73万元。根据《公司法》和《公司章程》的规定,提取10%法
定盈余公积金,即6,576.07万元;加上年初未分配利润90,789.49万元,扣除2018年度已分配的2017
年度利润38,564.91万元,扣除2018年度已支付的权益性工具分红款22,186.99万元,扣除对首创资
本投资方式改变追溯调整影响700.98 万元,2018年末可供股东分配的利润为88,521.27万元。
       根据公司实际情况,提请董事会审议2018年度公司利润分配预案为:以总股本5,685,448,207
股为基数,向全体股东每10股派0.8元(含税),共计派发现金45,483.59万元,股利分配后公司尚
余可供股东分配的利润为43,037.68万元。
       此预案尚需提请公司股东大会审议批准。


五、 前瞻性陈述的风险声明
√适用 □不适用
    本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺,敬请
投资者注意投资风险。


六、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况?




七、    是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况?




                                          2 / 255
                                   2018 年年度报告


八、   重大风险提示
   公司本年度无重大风险,并已在本年度报告中详细描述可能存在的其他相关风险,敬请查阅
第四节“经营情况讨论与分析”等有关章节中关于公司风险部分的内容。


九、 其他

√适用 □不适用
本报告除特别注明外金额单位为人民币。




                                       3 / 255
                                                        2018 年年度报告



                                                               目录

第一节     释义..................................................................................................................................... 5
第二节     公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 5
第三节     公司业务概要................................................................................................................... 10
第四节     经营情况讨论与分析....................................................................................................... 13
第五节     重要事项........................................................................................................................... 43
第六节     普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 64
第七节     优先股相关情况............................................................................................................... 73
第八节     董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 74
第九节     公司治理........................................................................................................................... 83
第十节     公司债券相关情况........................................................................................................... 86
第十一节   财务报告........................................................................................................................... 91
第十二节   备查文件目录................................................................................................................. 255




                                                                4 / 255
                                     2018 年年度报告




                                   第一节          释义
一、 释义
在本报告书中,除非文义另有所指,下列词语具有如下含义:
常用词语释义
本公司/公司/本集团/首创股份   指   北京首创股份有限公司
控股股东/首创集团             指   北京首都创业集团有限公司
实际控制人/北京市国资委       指   北京市国有资产监督管理委员会
中国证监会                    指   中国证券监督管理委员会
报告期                        指   2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
本年度                        指   2018 年度
                                   建设—经营—移交,是指政府授予投资人以一定期限的
                                   特许经营权,许可其建设和经营特定的公用基础设施,
BOT                           指
                                   得到合理的回报;特许经营权期限届满时,投资人再将
                                   该项目移交给政府
                                   移交—经营—移交,是指政府部门将建设好的项目一定
                                   期限的特许经营权,有偿转让给投资人;投资人在约定
TOT                           指
                                   的期限内通过经营得到合理的回报;特许经营权期限届
                                   满时,投资人再将该项目移交给政府
                                   PPP 模式即 Public-Private-Partnership 的字母缩写,是政
                                   府和社会资本合作模式,是指政府为增强公共产品和服
PPP                           指   务供给能力、提高供给效率,通过特许经营、购买服务、
                                   股权合作等方式,与社会资本建立的利益共享、风险分
                                   担及长期合作关系
首创华星                      指   首创华星国际投资有限公司,为首创集团之全资子公司
首创香港                      指   首创(香港)有限公司,为公司之全资子公司
                                   首创环境控股有限公司,为首创香港之控股子公司,香
首创环境                      指
                                   港联合交易所上市代码:03989
新加坡 ECO 公司               指   ECO Industrial Environmental Engineering Pte Ltd 公司




                     第二节        公司简介和主要财务指标
一、 公司信息
公司的中文名称                        北京首创股份有限公司
公司的中文简称                        首创股份
公司的外文名称                        BEIJING CAPITAL CO.,LTD
公司的外文名称缩写                    BEIJING CAPITAL
公司的法定代表人                      刘永政




                                         5 / 255
                                         2018 年年度报告



二、 联系人和联系方式
                                  董事会秘书                            证券事务代表
姓名                邵丽                                      官念
联系地址            北京市西城区车公庄大街21号2号楼           北京市西城区车公庄大街21号2号楼
电话                010-68356169                              010-68356169
传真                010-68356197                              010-68356197
电子信箱            securities@capitalwater.cn                securities@capitalwater.cn


三、 基本情况简介
公司注册地址                          北京市西城区车公庄大街21号39幢16层
公司注册地址的邮政编码                100044
公司办公地址                          北京市西城区车公庄大街21号2号楼
公司办公地址的邮政编码                100044
公司网址                              http://www.capitalwater.cn
电子信箱                              master@capitalwater.cn


四、 信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体名称             《中国证券报》、《上海证券报》
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn
公司年度报告备置地点                   公司董事会办公室


五、 公司股票简况
                                         公司股票简况
    股票种类        股票上市交易所         股票简称               股票代码      变更前股票简称
      A股           上海证券交易所         首创股份               600008            不适用


六、 其他相关资料
                 名称                            致同会计师事务所(特殊普通合伙)
公司聘请的会计
                 办公地址                        北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场五层
师事务所(境内)
                 签字会计师姓名                  钱斌、郁奇可
                    名称                         中信建投证券股份有限公司
报告期内履行持
                    办公地址                     北京市东城区朝内大街 188 号
续督导职责的保
                    签字的保荐代表人姓名         李彦芝、张耀坤
荐机构
                    持续督导的期间               2017 年 6 月 24 日至 2019 年 12 月 31 日


七、 近三年主要会计数据和财务指标
(一) 主要会计数据
                                                                          单位:元 币种:人民币
                                                                       本期比
                                                                       上年同
    主要会计数据               2018年                    2017年                      2016年
                                                                       期增减
                                                                         (%)
营业收入                   12,455,363,049.70      9,285,020,767.09        34.14 7,912,040,561.96
                                               6 / 255
                                      2018 年年度报告


归属于上市公司股东的
                          719,406,402.43       612,008,806.52          17.55      610,888,929.66
净利润
归属于上市公司股东的
扣除非经常性损益的净      658,139,947.82       575,374,594.70          14.38      436,559,520.16
利润
经营活动产生的现金流
                        3,295,011,186.84      2,489,257,933.08         32.37   2,958,193,370.12
量净额
                                                                    本期末
                                                                    比上年
                          2018年末                   2017年末       同期末          2016年末
                                                                    增减(%
                                                                      )
归属于上市公司股东的
                       17,565,113,334.54      12,479,133,279.37        40.76   9,738,009,792.49
净资产
总资产                 68,987,947,468.25      50,994,308,397.69        35.29   39,635,113,975.14

(二)    主要财务指标
                                                                  本期比上年同
       主要财务指标               2018年             2017年                            2016年
                                                                    期增减(%)
基本每股收益(元/股)               0.1449              0.1270           14.09            0.1267
稀释每股收益(元/股)               0.1449              0.1270           14.09            0.1267
扣除非经常性损益后的基本每
                                     0.1326              0.1194           11.06            0.0906
股收益(元/股)
加权平均净资产收益率(%)                                         减少0.38个百
                                       5.42                5.80                                6.76
                                                                          分点
扣除非经常性损益后的加权平                                        减少0.49个百
                                       4.96                5.45                                4.83
均净资产收益率(%)                                                       分点

报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明
√适用 □不适用
    公司本年度营业收入较上年同期增加 34.14%,主要是本公司环保建设业务、供水、污水及固
废业务增长所致;经营活动产生的现金流量净额较上年同期增加 32.37%,主要是本期销售商品、
提供劳务收到的现金及收回其他与经营活动有关的现金增加所致。


八、 境内外会计准则下会计数据差异
(一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东
     的净资产差异情况
□适用 √不适用
(二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的
     净资产差异情况
□适用 √不适用
(三) 境内外会计准则差异的说明:
□适用 √不适用




                                           7 / 255
                                         2018 年年度报告



九、 2018 年分季度主要财务数据
                                                                        单位:元 币种:人民币
                         第一季度           第二季度           第三季度            第四季度
                       (1-3 月份)       (4-6 月份)       (7-9 月份)       (10-12 月份)
营业收入             2,117,061,438.50   2,462,415,248.88    3,032,590,792.62       4,843,295,569.70
归属于上市公司股
                        86,205,480.47     123,417,852.85     219,573,298.71         290,209,770.40
东的净利润
归属于上市公司股
东的扣除非经常性        77,302,819.62      92,328,901.50     216,268,353.83         272,239,872.87
损益后的净利润
经营活动产生的现
                        20,198,406.93     657,716,416.14     942,592,385.22        1,674,503,978.55
金流量净额

季度数据与已披露定期报告数据差异说明
□适用 √不适用


十、 非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
                                                                            单位:元 币种:人民币
                                                         附注
       非经常性损益项目                 2018 年金额      (如     2017 年金额        2016 年金额
                                                         适用)
非流动资产处置损益                      52,269,381.14              18,810,383.21    134,975,139.67
越权审批,或无正式批准文件,或
偶发性的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助,但与公
司正常经营业务密切相关,符合国
                                        57,892,304.40              45,954,315.91     44,958,719.66
家政策规定、按照一定标准定额或
定量持续享受的政府补助除外
计入当期损益的对非金融企业收取
的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营
企业的投资成本小于取得投资时应
享有被投资单位可辨认净资产公允
价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益             2,948,678.60
因不可抗力因素,如遭受自然灾害
而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用,如安置职工的支出、
整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超
                                             8 / 255
                                          2018 年年度报告



过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司
期初至合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事
                                        -49,436,248.82
项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效
套期保值业务外,持有交易性金融
资产、交易性金融负债产生的公允
                                                                     2,210,923.71     -2,337,759.59
价值变动损益,以及处置交易性金
融资产、交易性金融负债和可供出
售金融资产取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项减值
                                                                                      4,630,035.56
准备转回
对外委托贷款取得的损益                  25,189,646.15               20,952,652.10    20,533,931.97
采用公允价值模式进行后续计量的
投资性房地产公允价值变动产生的           1,805,800.00
损益
根据税收、会计等法律、法规的要
求对当期损益进行一次性调整对当
期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入
                                          -469,374.36              -39,869,464.08     7,427,091.74
和支出
其他符合非经常性损益定义的损益
                                                                    16,643,115.91    22,722,465.42
项目
少数股东权益影响额                       -6,348,176.99              -6,829,139.18     -6,826,689.54
所得税影响额                            -22,585,555.51             -21,238,575.76    -51,753,525.39
               合计                     61,266,454.61               36,634,211.82   174,329,409.50


十一、 采用公允价值计量的项目
√适用 □不适用
                                                                          单位:元 币种:人民币
                                                                               对当期利润的影响
    项目名称            期初余额           期末余额            当期变动
                                                                                     金额
以公允价值计量且
其变动计入当期损                   --                   --                --                  --
益的金融资产
可供出售金融资产       92,371,235.95      65,698,519.23      -26,672,716.72           151,428.42
投资性房地产                       --    736,042,500.00      736,042,500.00         1,805,800.00
      合计             92,371,235.95     801,741,019.23      709,369,783.28         1,957,228.42




                                              9 / 255
                                     2018 年年度报告



十二、 其他
□适用 √不适用

                              第三节      公司业务概要
一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明

    (一)公司的主要业务

    公司主要业务为综合环境服务,业务范围包括供水、污水处理、水务工程等传统水务业务,

以及固废处理、海绵城市、流域治理等环境服务业务,并逐步延伸至绿色资源循环利用业务(包

括污泥处理、污水热源、再生水等)。目前公司拥有的项目类型包括供水、城市污水处理、村镇污

水处理、固废处理、固废收集及储运、海绵城市、流域治理、再生水、海水淡化、污泥处理、工

程建设、环保设备等。公司业务覆盖中国大陆 23 个省、市、自治区以及新西兰、新加坡等海外地

区,服务人口超过 5,000 万。

    (二)经营模式

    公司的供水、污水处理、固废处理等业务一般采取特许经营权的方式,通过 BOT、TOT 等方

式与政府方签订特许经营协议,从而获得项目的特许经营权。目前,特许经营权的期限一般为

20~30 年。此外,公司可采用 EPC、EPCO 等方式承揽工程建设项目以及委托运营项目。

    公司以 PPP 模式获得的项目有序增长。通过 PPP 合作模式,既可以解决地方政府的融资问题,

同时可以有效提高基础设施建设的质量和效率。政府可以将 BOT、TOT、BOO 等项目以单个或整

体打包的方式,与公司签订特许经营协议。公司以 PPP 模式展开的水环境综合治理项目取得了良

好进展,如公司本年度中标的四川内江市沱江流域水环境综合治理 PPP 项目,项目内涵盖黑臭水

体治理、河道治理、城镇污水处理厂、再生水厂、乡镇污水处理厂、截污管网、湿地公园等较多

业务,属于“厂、网、河一体化项目。

    此外,公司根据实际情况,不断对传统经营模式加以优化和调节,探索适合公司自身发展的

新模式。

    (三)环保产业情况说明

    随着中国城市化进程的加快,生态文明建设的深化,未来水务环保产业清晰的行业边界将逐

步淡化,呈现效果导向的“环境综合服务”发展趋势,单体的污水处理项目、河道治理项目将被

整体打包,实现“厂、网、河、湖一体化”、“城镇、村户一体化”、“技、投、建、运一体化”的

发展趋势,从而带来环保产业的巨大升级空间。

    2018 年国家召开了史上最高规格的全国生态环境保护大会,党中央、国务院对全面加强生态

环境保护、坚决打好污染防治攻坚战作出了全面部署,守护生态价值,塑造生态文明,成为指导
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                                      2018 年年度报告



行业发展的重要政策依据。“十三五”期间,城镇水环境综合治理方面将继续加大投入,发展模式

也由规模增长向提质增效转变。

    PPP 模式仍是目前环保市场大力推广的主要模式,其合作内容广泛,从最初的单个供排水项

目、城镇供排水打包项目、村镇供排水打包项目等发展到区域环境综合治理项目的合作,公司已

签署的 PPP 协议涉及供排水、河道治理、黑臭水体治理、固废处理、海绵城市建设以及区域环境

综合环境治理等多个细分领域。

    2017 年底财政部发布《关于规范城府和社会资本合作(PPP)综合信息平台项目库管理的通

知》,PPP 模式进入改革阶段,严格规范 PPP 项目操作流程,PPP 清库开启;2018 年财政部发布《关

于规范金融企业对地方政府和国有企业投融资行为有关问题的通知》、《关于进一步加强政府和社

会资本合作(PPP)示范项目规范管理的通知》以及《关于加强中国政企合作投资基金管理的通知》,

对环保行业影响深远,企业经营状况出现明显分化。

    水务环境产业政策导向整体积极向好,监管力度加强给全行业带来优化升级、提标增效的挑

战和机遇。目前我国水务企业数量众多,集中度低,地域保护格局明显,但随着社会资本的逐步

进入,跨区域竞争将日趋激烈,业务线全面、技术领先、具备成本优势的企业将在行业竞争中占

得先机。


二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明
□适用 √不适用


三、报告期内核心竞争力分析
√适用 □不适用
    首创股份作为北京市国资委控股的上市公司,也是国内水务环保行业的龙头企业,具有良好

的社会声誉、丰富的建设运营经验、领先的技术研发能力、雄厚的人才储备。公司通过前瞻性的

战略布局、创新性的商业模式,努力打造“最值得信赖的生态环境公共服务商”。

    (一)前瞻性的战略布局

    作为是第一个锁定水务环保领域的国企上市公司,首创股份历经多年积累,已成为国内水务

运营经验最丰富的企业,实现了涵盖供水、污水处理以及管网、泵站建设、运营维护的城镇水体

综合治理一体化服务;同时也全面布局人居环境改善领域,构建了市政和商业废物处理、危险废

弃物处理以及垃圾资源再生利用、新能源开发的全覆盖式服务体系。为应对国家和地方政府对生

态环保产业升级的需求,首创集团于 2018 年首次发布“生态+”战略,对集团环境产业板块进行

“水、固、气”的全业务布局,形成环境综合服务的整体能力,再次引领行业的发展趋势。
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                                     2018 年年度报告



    (二)行业领先的品牌影响力

    目前,首创股份已形成全国性的业务布局,公司水务投资、工程项目分布于 23 个省、市、自

治区,超过 100 个城市,并在湖南、山东、安徽等地区实现了区域优势和规模效应,并向村镇市

场进行纵深化拓展。公司合计拥有约 2,628.92 万吨/日的水处理能力,服务人口超过 5,000 万人,

位居国内水务行业前列。自 2003 年水务行业首次举办“水业十大影响力企业”评选活动以来,公司

连续 16 年名列前茅。

    公司通过投资、并购等方式切入固废处理领域,海内外项目持续稳定运营,取得了良好的社

会和经济效益。

    (三)全业务、全产业链的市场拓展能力

    公司以传统水务业务为基础,多年来不断拓展业务范围,形成了传统水务、固废处理、再生

水、污泥处置、环境综合整治的全业务布局。2018 年度公司在新兴的生态环境业务布局方面取得

了突出业绩,顺利签约内江“厂、网、河一体化”治理项目,是我国流域综合治理领域新的尝试。

公司目前全面涵盖投资建设、运营管理、设备制造等水务环保产业链上下游环节,既能够满足客

户从项目投资、技术研发、工程建设、系统集成到设备供应、运营维护的多重需求,又具备提供

一体化解决方案的能力。

    (四)持续提升的研发创新能力

    公司积极从“横、纵、内、外”4 个维度深度开展技术创新,与国内外高校、科研院所、市

政设计院及市政工程公司、技术设备公司等相关单位组建强大的技术联盟,开展技术研发与合作,

打造专业的技术平台。“中-荷未来水处理技术研究中心”和东坝污水处理中试基地已常态化运作,

与清华大学、人民大学等高校的校企合作工作已全面开展。与哈工大合作,基于水质净化和水资

源利用的“首-哈中心”已初步建成。2018 年公司成功获批国家博士后科研工作站,是北京市国

资系统 6 家获批单位之一,进一步落实了产、学、研、用的有机结合,有利于加强技术创新体系

和加速科技成果转化,从而提升公司自主创新和业务服务能力。

    (五)精细化的全流程全周期管理能力

    公司在项目投资、建设、运营多个环节具备丰富的管理经验,并积极构建全周期的项目运行

及价值分配机制,加大对各个环节关键点的精细管控力度,明确相关部门在各个阶段的职责和权

利,形成了以项目为单元的全周期管理机制。随着全流程、全周期管理机制的有效落地,公司项

目管理水平在行业中的领先地位进一步得到巩固。

    (六)丰富的项目运营经验


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                                        2018 年年度报告



    作为国内水务综合服务运营经验最丰富的公司之一,也是最早实现全国布局和市场化的行业

标杆企业。首创股份雇佣员工近 15,000 人,其中包括约 1,600 名的专业技术管理人员,能够集中

优势资源、专业技术和群体智慧形成合力。公司遵循社会满意、政府满意、员工满意、股东满意

的理念,以“做强总部、做实大区、做精项目公司”为指导原则,构建起“总部、大区、项目公

司、一线水厂”的立体化运营管理架构,逐步形成了系统化、专业化、标准化的运营管理体系。

    (七)持续的提升工程建设能力

    公司拥有数百家水厂的工程建设经验,下属工程公司拥有多项工程类专业资质,包括市政公

用工程施工总承包壹级、建筑工程施工总承包壹级、工程咨询单位市政公用工程(给排水)甲级

资质等。2018 年,公司深化工程事业部、大区工程分部、项目公司三级管理架构,通过专业管理

培训提高团队人员能力;加强工程进度管理,优化设计管理、造价管理、招采管理、风控管理,

完善工程财务体系,持续提升工程建设能力。



                         第四节         经营情况讨论与分析
一、经营情况讨论与分析

    1、全面出击,主营业务稳步增长

    作为环保行业的领先企业,公司一直专注于供水、污水及固废领域等环保领域,紧跟政策引

导方向和行业发展趋势,积极把握政策机遇,不断拓展公司主营业务的广度和深度,加快夯实公

司战略目标实现的基础。

    公司主营业务稳步增长。报告期内,公司新增投产规模 148.13 万吨/日,实现营业收入 124.55

亿元,同比增幅 34.14%;实现利润总额 12.79 亿元,同比增幅 31.58%;实现归属于母公司所有者

的净利润 7.19 亿元,同比增幅 17.55%。

    2018 年城镇水务业务增长态势良好,公司通过并购成都市金强自来水项目,实现省会城市供

水项目突破;签约内江项目、中山 EPC+O 项目实现环境综合治理业务快速布局。

    控股子公司首创环境作为公司开拓固废处理业务的主要平台,在充分借鉴、吸收、消化境外

公司固废处理先进经验的基础上,深度应用于国内同类型项目。未来首创股份将不断提升固废平

台的公司地位,强化公司在固废处理市场上的竞争力。

    公司污泥处置应急服务、委托运营及设备供应等轻资产业务有序展开,信息化及采购业务稳

步推进。

    2、挖潜增效,盈利能力显著提高

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                                       2018 年年度报告



    公司在工程建设管理方面实行“工程事业部、工程分部、建设期项目公司”的三级组织架构,

各级之间定位清晰,职责明晰。通过工程项目整体管控,公司工程管理水平显著提升,工程利润

实现快速增长。针对建设任务繁重,供应商数量众多的实际情况,公司对工程管理和物资采购工

作进行了持续优化,提高了工程建设与供应链效率,降低了工程及设备采购成本,有效提升了公

司盈利能力。首创股份战略采购平台于 2018 年初步搭建完成,未来计划把物资采购培养成为公司

的战略新兴产业,通过“自营业务”和“集成业务”的开展,打造公司新的利润增长点。


二、报告期内主要经营情况

    1、公司主营业务的经营情况分析

    公司主营业务为水务、固废、环保建设等环保业务。报告期内,公司充分挖掘项目潜力,发

挥海外平台效用,提升工程建设能力,克服各种困难因素,在国内经济增速减缓的形势下实现了

盈利能力的稳步提升。报告期内实现环保营业收入 1,207,358.06 万元,同比增加 333,647.11 万元, 增

幅 38.19%;实现利润总额 149,754.71 万元,同比增加 42,406.16 万元,增幅 39.50%。

    2、公司其他业务的经营情况分析

    公司其他业务主要为快速路业务。报告期内,京通快速路因本年全面恢复西马庄主站通行,

2018 年度实现营业收入 35,055.03 万元,同比增加 1,332.53 万元,增幅 3.95%;实现利润总额

14,319.83 万元,同比增加 2,258.03 万元,增幅 18.72%。新大都饭店因战略转型,从 2017 年 4 月

起停工装修,本期未形成主营业务收入,其他业务收入 1,070.37 万元,同比减少 1,539.01 万元,

降幅 58.98%;本期亏损 5,218.70 万元,同比增亏 1,231.80 万元,增亏幅度 30.90%。


(一)    主营业务分析
1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表
                                                                      单位:元 币种:人民币
             科目                        本期数             上年同期数         变动比例(%)
营业收入                              12,455,363,049.70    9,285,020,767.09            34.14
营业成本                               8,619,455,222.36    6,369,991,916.41            35.31
销售费用                                  17,398,452.91       60,201,428.84            -71.10
管理费用                               1,446,517,628.80    1,266,529,740.73            14.21
研发费用                                  28,325,582.96       16,461,558.51            72.07
财务费用                               1,224,987,090.00      911,655,767.95            34.37
经营活动产生的现金流量净额              3,295,011,186.84   2,489,257,933.08            32.37
投资活动产生的现金流量净额             -9,054,167,664.96   -7,020,172,258.15           -28.97
筹资活动产生的现金流量净额             7,871,680,165.52    5,788,326,010.79            35.99


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2. 收入和成本分析
√适用 □不适用
1、公司营业收入 1,245,536.30 万元,较上年同期增加 317,034.23 万元,增长 34.14%,主要是本
公司工程建设业务增加及新增项目投入运营所致。
2、公司营业成本 861,945.52 万元,较上年增加 224,946.33 万元,增长 35.31%,主要是本公司工
程建设业务增加及新增项目投入运营所致。
3、公司销售费用 1,739.85 万元,较上年同期减少 4,280.30 万元,下降 71.10%,主要是本公司之
分公司新大都饭店停业装修所致。
4、公司研发费用 2,832.56 万元,较上年增加 1,186.40 万元,主要是本期增加研发支出所致。
5、公司财务费用 122,498.71 万元,较上年同期增加 31,333.13 万元,增长 34.37%,主要是本期公
司融资规模增加所致。
6、公司经营活动产生的现金流量净流入 329,501.12 万元,较上年同期增加 80,575.33 万元,主要
是本期工程业务量增加、新增投入运营的项目增加所致。
7、公司筹资活动产生的现金流量净流入 787,168.02 万元,较上年同期筹资产生现金流量净流入增
加 208,335.42 万元,主要由于公司及下属公司本期取得权益性资金 56.18 亿元,较上年增加 23.98
亿元所致。


(1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况
                                                                           单位:元 币种:人民币
                                    主营业务分行业情况
                                                                 营业收    营业成
                                                                                      毛利率比
                                                      毛利率     入比上    本比上
  分行业        营业收入           营业成本                                           上年增减
                                                      (%)      年增减    年增减
                                                                                        (%)
                                                                 (%)     (%)
京通快速路                                                                             增加 2.86
               348,194,930.06    130,951,539.67          62.39      4.18      -3.18
通行费                                                                                 个百分点
饭店经营                   --                  --           --   -100.00    -100.00      不适用
                                                                                      减少 19.88
采暖运营        13,664,557.45     12,728,520.69           6.85    -25.06      -4.73
                                                                                        个百分点
                                                                                       减少 3.24
污水处理     1,996,215,746.53   1,372,569,848.03         31.24     26.72     32.99
                                                                                       个百分点
自来水生产                                                                             减少 2.21
             1,582,309,742.69   1,201,412,563.95         24.07     28.02     31.86
销售                                                                                   个百分点
                                                                                       增加 0.46
环保建设     4,842,355,072.22   3,506,142,570.44         27.59     71.68     70.60
                                                                                       个百分点
土地开发                   --                  --           --   -100.00    -100.00      不适用
                                                                                       减少 1.02
垃圾处理     3,408,845,559.32   2,304,390,934.71         32.40     12.76     14.49
                                                                                       个百分点
其他             6,332,249.23                  --      100.00     -16.32    不适用
                                    主营业务分地区情况
                                                      毛利率     营业收    营业成     毛利率比
  分地区        营业收入           营业成本
                                                      (%)      入比上    本比上     上年增减
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                                      2018 年年度报告



                                                                年增减    年增减     (%)
                                                                (%)     (%)
                                                                                     增加 1.35
华北地区    2,208,054,867.56   1,425,920,913.50         35.42      0.79     -1.27
                                                                                     个百分点
                                                                                     增加 0.66
华东地区    3,408,721,053.29   2,301,120,426.24         32.49     44.70     43.30
                                                                                     个百分点
                                                                                     减少 3.56
中南地区    1,763,081,715.43   1,305,856,427.87         25.93     79.92     89.00
                                                                                     个百分点
                                                                                    减少 15.44
东北地区      264,021,562.01    193,398,348.74          26.75     67.20    111.85
                                                                                      个百分点
                                                                                     增加 0.10
西南地区    1,828,335,184.72   1,458,590,305.37         20.22     87.95     87.71
                                                                                     个百分点
                                                                                    增加 26.10
西北地区      117,874,683.18     74,065,651.17          37.17    687.00    456.02
                                                                                      个百分点
                                                                                     减少 0.22
境外        2,607,828,791.31   1,769,243,904.60         32.16      2.60      2.93
                                                                                     个百分点

主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明
√适用 □不适用
主营业务分行业情况的说明
    1、本公司之分公司新大都饭店其用途由酒店改为办公出租,本期新大都饭店处于停工装修期
间。
    2、污水处理收入较上年同期增加 26.72%,生产成本较上年同期增加 32.99%,主要是因为新
增运营项目及污水处理能力增加。
    3、自来水生产销售较上年同期增加 26.29%,生产成本较上年同期增加 31.86%,主要是因为
新增项目投入运营,存量项目销售量增加所致。
    4、环保建设收入较上年同期增加 71.68%,环保建设成本较上年同期增加 70.60%,主要是因
为公司加强工程管理,建立工程统管直营平台,在建项目增多。
    5、公司继续实行房地产行业退出政策,本期无土地开发业务。
主营业务分地区情况的说明
    1、华东地区本期营业收入增加 44.70%,成本增加 43.30%,主要是工程公司业务量增加及新
增项目增加所致。
    2、中南地区本期营业收入增加 79.92%,成本增加 89%,主要是工程公司业务量增加所致。
    3、东北地区本期营业收入增加 67.20%,成本增加 111.85%,主要是存量项目业务量增加所
致。
    4、西南地区本期营业收入增加 87.95%,成本增加 87.71%,主要是工程公司业务量增加及本
期新增项目所致。
    5、西北地区本期营业收入增加 687%,成本增加 456.02%,主要是新增项目所致。


(2). 产销量情况分析表
□适用 √不适用




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                                                               2018 年年度报告




(3). 成本分析表
                                                                                                                                                   单位:元
                                                                    分行业情况
                                                        本期占总成本比例                            上年同期占总成本      本期金额较上年同         情况
      分行业          成本构成项目     本期金额                                  上年同期金额
                                                              (%)                                       比例(%)            期变动比例(%)           说明
                   人工成本            28,244,534.16                   0.33         27,637,848.81                  0.43                2.20
                   折旧和摊销          75,277,749.93                   0.87         67,074,976.93                  1.05              12.23
京通快速路通行费
                   其他成本            27,429,255.58                   0.32         40,536,682.42                  0.64              -32.33
                   小计               130,951,539.67                   1.52        135,249,508.16                  2.12               -3.18
                                                                                                                                              本期新大都饭店
                   其他成本                        --                     --         8,387,230.46                  0.13             -100.00
饭店经营                                                                                                                                      停业装修
                   小计                            --                     --         8,387,230.46                  0.13             -100.00
                   直接材料             6,121,461.91                   0.07          5,759,279.50                  0.09                6.29
                   折旧和摊销           3,071,225.81                   0.04          2,996,917.32                  0.05                2.48
采暖运营
                   其他成本             3,535,832.97                   0.04          4,603,964.36                  0.07              -23.20
                   小计                12,728,520.69                   0.15         13,360,161.18                  0.21               -4.73
                                                                                                                                              新增污水项目投
                   直接材料           178,684,425.43                   2.07         93,654,061.06                  1.47              90.79
                                                                                                                                              入运营
                   人工成本           198,822,208.85                   2.31        142,133,583.32                  2.23              39.88    新增项目
                   动力成本           282,705,292.25                   3.28        234,956,198.54                  3.69              20.32
污水处理
                   折旧和摊销         541,942,355.39                   6.29        442,904,540.64                  6.95              22.36
                                                                                                                                              新增污水项目投
                   其他成本           170,415,566.11                   1.98        118,474,288.56                  1.86              43.84
                                                                                                                                              入运营
                   小计              1,372,569,848.03                 15.92      1,032,122,672.12                 16.20              32.99
                                                                                                                                              新增供水项目投
自来水生产销售     直接材料            41,280,513.97                   0.48         28,640,029.33                  0.45              44.14
                                                                                                                                              入运营

                                                                     17 / 255
                                                   2018 年年度报告




           人工成本              337,848,037.96          3.92         262,383,116.79     4.12    28.76
           动力成本              207,952,946.09          2.41         173,792,072.18     2.73    19.66
                                                                                                          新增供水项目投
           折旧和摊销            350,323,081.07          4.06         214,288,738.07     3.36    63.48
                                                                                                          入运营
           原水成本               76,579,772.58          0.89          66,638,203.75     1.05    14.92
           其他成本              187,428,212.28          2.17         165,371,745.44     2.60    13.34
           小计                 1,201,412,563.95        13.94         911,113,905.56    14.30    31.86
                                                                                                          工程项目业务增
           材料和设备           1,579,839,807.47        18.33         954,777,682.25    14.99    65.47
                                                                                                                   加所致
                                                                                                          工程项目业务增
           人工成本              251,980,855.40          2.92          83,181,188.60     1.31   202.93
                                                                                                          加所致
水务建设
                                                                                                          工程项目业务增
           分包工程             1,534,266,638.87        17.80         889,535,977.35    13.96    72.48
                                                                                                          加所致
           其他成本              140,055,268.70          1.62         127,642,606.08     2.00      9.72
           小计                 3,506,142,570.44        40.68        2,055,137,454.28   32.26    70.60
                                                                                                          本期无土地开发
           土地征用及拆迁补偿                 --            --         23,184,497.11     0.36   -100.00
                                                                                                          业务
                                                                                                          本期无土地开发
           工程成本                           --            --        108,950,004.60     1.71   -100.00
                                                                                                          业务
土地开发
                                                                                                          本期无土地开发
           其他成本                           --            --         41,261,966.06     0.65   -100.00
                                                                                                          业务
                                                                                                          本期无土地开发
           小计                               --            --        173,396,467.77     2.72   -100.00
                                                                                                          业务
           直接材料             1,089,664,986.28        12.64         974,822,723.68    15.30    11.78
           人工成本              412,093,304.64          4.78         363,696,037.45     5.71    13.31
垃圾处理
           动力成本               35,599,984.68          0.41          79,015,719.86     1.24    -54.95
           折旧和摊销            255,237,618.37          2.96         264,954,595.10     4.16     -3.67
                                                       18 / 255
                                                        2018 年年度报告




                  金融资产建造成本                 --            --          1,701,068.85     0.03   -100.00
                  其他成本            511,795,040.74          5.94         328,610,152.46     5.16    55.75
                  小计               2,304,390,934.71        26.73        2,012,800,297.40   31.60    14.49
                  合计               8,528,195,977.49        98.94        6,341,567,696.93   99.55    34.48


成本分析其他情况说明
□适用 √不适用




                                                            19 / 255
                                      2018 年年度报告




(4). 主要销售客户及主要供应商情况
□适用 √不适用


3. 费用
√适用 □不适用
    详见本节二、(一)主营业务分析:利润表及现金流量表相关科目变动分析表。


4. 研发投入
研发投入情况表
√适用 □不适用
                                                                               单位:元
本期费用化研发投入                                                       28,325,582.96
本期资本化研发投入                                                           1,696,278.78
研发投入合计                                                             30,021,861.74
研发投入总额占营业收入比例(%)                                                     0.24
公司研发人员的数量                                                                    83
研发人员数量占公司总人数的比例(%)                                                 0.58
研发投入资本化的比重(%)                                                           5.65


情况说明
□适用 √不适用


5. 现金流
√适用 □ 不适用
    详见本节二、(一)主营业务分析:利润表及现金流量表相关科目变动分析表。


(二)    非主营业务导致利润重大变化的说明
□适用 √不适用




                                          20 / 255
                                                                           2018 年年度报告




(三)       资产、负债情况分析
√适用 □ 不适用
1.     资产及负债状况
                                                                                                                                                                 单位:元
                                                                                                 本期期末
                                            本期期末
                                                                             上期期末数占        金额较上
                                            数占总资
       项目名称         本期期末数                     上期期末数            总资产的比例        期期末变                               情况说明
                                            产的比例
                                                                                (%)            动比例
                                             (%)
                                                                                                  (%)
货币资金                 6,115,381,286.02       8.86    4,094,626,527.87                  8.03      49.35      本公司及子公司共同影响所致
应收票据及应收账
                         3,022,499,648.41       4.38    2,319,119,151.25                  4.55      30.33      本公司及子公司共同影响所致

                                                                                                               主要是本公司之子公司包头首创水务及包头首创黄河水源应收供
其中:应收票据            152,270,716.39        0.22      38,072,082.58                   0.07     299.95
                                                                                                               水收入,对方支付的银行承兑汇票所致
预付款项                   86,382,937.70        0.13     136,158,276.24                   0.27      -36.56     本公司及子公司共同影响所致
其他应收款               1,700,180,052.15       2.46    1,193,390,974.66                  2.34      42.47      主要是本期新收购子公司成都金强带入 7.8 亿元所致
划分为持有待售的                                                                                               本公司本期处置子公司苏州首创嘉净的股权,2018 年 12 月已签订
                          671,584,753.06        0.97                  --                    --            --
资产                                                                                                           协议出售其 21%的股权,股权转让预计于 2019 年完成
其他流动资产             1,461,597,253.44       2.12     883,972,119.26                   1.73      65.34      主要是本期处于建设期的子公司取得的待抵扣进项税增加所致
可供出售金融资产          117,934,483.70        0.17     206,892,607.28                   0.41      -43.00     主要是本期处置部分可供出售金融资产所致
                                                                                                               主要是本公司之子公司首创香港之子公司首创环境根据金融资产
长期应收款               4,220,059,897.88       6.12    2,246,836,919.83                  4.41      87.82
                                                                                                               模型确认的长期应收款增加所致
                                                                                                               本公司之分公司新大都饭店其用途已由酒店改为办公出租,本期
投资性房地产              736,042,500.00        1.07                  --                    --            --
                                                                                                               将其固定资产按照评估价值调整至投资性房地产核算
在建工程                16,146,269,236.03      23.40   10,932,494,898.36             21.44          47.69      主要是本公司之子公司 BOT 项目建设支出增加共同影响所致
长期待摊费用               61,020,437.10        0.09      25,120,596.48                   0.05     142.91      本公司及子公司共同影响所致

                                                                               21 / 255
                                                                   2018 年年度报告




                                                                                                   主要是本公司之子公司对外预付的特许经营权收购款转无形资产
其他非流动资产       436,555,056.19     0.63     668,621,437.57                   1.31    -34.71
                                                                                                   所致
短期借款            2,556,105,772.56    3.71    5,248,484,368.00             10.29        -51.30   主要是本公司银行借款减少所致
应付票据及应付账
                    6,401,012,535.78    9.28    4,067,728,582.15                  7.98    57.36    主要是本公司之子公司增加应付工程款共同影响所致

                                                                                                   主要是本公司之子公司增加应缴企业所得税、增值税及水资源税
应交税费             611,030,944.76     0.89     374,687,351.46                   0.73    63.08
                                                                                                   共同影响所致
其他应付款          2,590,690,897.35    3.76    2,021,931,725.82                  3.97    28.13
其中:应付利息       238,529,851.83     0.35      58,787,828.55                   0.12   305.75    主要是本公司及子公司计提未到期的票据、借款利息增加所致
划分为持有待售的                                                                                   本公司本期处置子公司苏州首创嘉净的股权,2018 年 12 月已签订
                     466,853,678.59     0.68                  --                    --        --
负债                                                                                               协议出售其 21%的股权,股权转让预计于 2019 年完成
一年内到期的非流
                    2,050,335,247.30    2.97    4,674,746,007.57                  9.17    -56.14   本公司及子公司共同影响所致
动负债
其他流动负债        1,049,479,751.45    1.52     544,021,315.28                   1.07    92.91    本公司本期超短期融资券增加所致
长期借款           18,356,587,960.71   26.61   10,840,661,029.88             21.26        69.33    本公司及子公司本期长期借款增加所致
                                                                                                   主要是本公司及子公司首创香港之子公司首创环境发行公司债券
应付债券            5,846,725,671.62    8.47    1,653,420,000.00                  3.24   253.61
                                                                                                   所致
长期应付职工薪酬        1,509,694.91    0.00        2,222,239.10                  0.00    -32.06   本期支付长期应付职工薪酬所致
递延收益             203,229,604.01     0.29     139,930,882.17                   0.27    45.24    本公司之子公司共同影响所致
其他权益工具        6,400,000,000.00    9.28    4,400,000,000.00                  8.63    45.45    本公司本期发行永续债 20 亿元所致
其中:永续债        6,400,000,000.00    9.28    4,400,000,000.00                  8.63    45.45    本公司本期发行永续债 20 亿元所致
资本公积            2,391,363,302.04    3.47     607,643,405.52                   1.19   293.55    主要是本公司本期非公开发行股份募集资金溢价 17.84 亿
                                                                                                   本公司之分公司新大都饭店其用途由酒店改为办公出租,按评估
其他综合收益          57,103,641.97     0.08     -268,435,109.84              -0.53      -121.27
                                                                                                   价值调整至投资性房地产核算所致
少数股东权益        6,217,253,487.37    9.01    4,655,029,453.11                  9.13    33.56    主要是本公司之子公司吸收小股东投资增加所致




                                                                       22 / 255
                                      2018 年年度报告




2.     截至报告期末主要资产受限情况
□适用 √不适用


3.     其他说明
□适用 √不适用


(四)      行业经营性信息分析
√适用 □不适用
     根据住房和城乡建设部数据显示,2017 年城镇供水综合生产能力达到 3.64 亿吨/日,日供水

量达到 1.93 亿吨。2017 年城市供水管网建设依然维持较高增长,达到 80.05 万千米。未来新增供

水项目市场机会将下沉到县市以及农村地区,并向产业链上下游延伸,朝一体化趋势发展。这对

充分市场化和具有综合能力的企业将提供更为广阔的市场前景。

     市政污水处理是目前行业发展最为成熟的领域之一。“十二五”以来,城镇污水处理率不断提

升,行业趋于饱和,新增污水处理项目的市场空间被显著压缩。市政污水处理市场集中度持续提

升,不断涌入的跨界者也使得传统水务环保企业在该领域的竞争越发激烈,核心运营能力成为能

否从竞争中脱颖而出的的关键点。从存量项目来看,污水排放量不断增加,环境容量日趋饱和,

黑臭水体问题显著等多重因素下,国家和地方的污水处理排放标准将逐步趋严,提标改造市场空

间较大。

     水环境治理领域,2015 年国务院出台了的《水污染防治行动计划》(简称“水十条”),其中

提出大力推进生态文明建设,以改善水环境质量为核心的总体要求以及 2030 年力争实现全国水环

境质量总体改善,水生态系统功能初步恢复的中期目标。住建部、环境生态部等多部委也配套出

台了《城市黑臭水体整治工作指南》等一系列政策文件,带动水环境综合治理市场潜力加速释放。

但随着 PPP 相关制度法规的进一步完善,行业竞争不可避免走向白热化,具有资金体量和成本优

势的央企国企逐步进入该领域将进一步压缩中小企业的市场空间;因此水环境治理行业未来的发

展趋势对相关企业制定和优化发展战略至关重要。未来水环境治理的入库项目将更加聚焦水体治

理效果,重建设、弱运营的情况将逐步改善;合理绩效付费机制将逐步建立,对项目的绩效考核

进一步强化;但地方政府的债务偿付能力和经济环境的不确定性加大也对项目融资能力和社会资

本运营能力提出更高的要求。因此具备较强投资能力、领先技术体系和成熟投资、设计、建设、

运营和管理团队的综合服务企业在水环境治理 PPP 项目市场将占得先机。

     固废处理领域,与国际成熟的市场相比,我国环卫固废市场尚处在起步阶段,呈现出市场集

中度低,产业链短,毛利率低、过度依赖补贴的特点,未来有很大发展空间。固废产业链上、中、
                                          23 / 255
                                              2018 年年度报告



下游产业整合度不高,盈利能力还有较大提升空间。PPP 政策的不断完善与深化,为固废环卫事

业的市场化提供了有力支持。预计未来固废处理企业将实现从前端环卫到末端处置的全流程延伸;

城市生活垃圾焚烧处理率有望在 2020 年提升至 50%。


水务行业经营性信息分析
注:本节水务行业经营数据,除产能数据外,均为公司控股公司数据。
1.     报告期内产能和开工情况
√适用 □ 不适用
                    板块                                       产能                  产能利用率(%)
自来水供应                                      1,402.92 万吨/日                                     61.90
污水处理                                        1,226.00 万吨/日                                     85.00


                                                                                           单位:万吨/日
       地区           产能            报告期内新投产规模         在建项目的计划产能        预计投产时间
华北地区                   390.06                      36.71                      39.44   2019-2021 年
华东地区                   812.25                      32.29                 180.56       2019-2021 年
中南地区               1,085.98                        17.00                  116.29      2019-2020 年
东北地区                    56.00                       0.00                       0.00   不适用
西南地区                   223.23                      42.13                      77.36   2019-2021 年
西北地区                    65.60                      20.00                       0.00   不适用


2.     销售信息
√适用 □ 不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
板块                   销售收入                 成本                  毛利率(%)            同比变化(%)
自来水供应               1,582,309,742.69       1,201,412,563.95                  24.07             28.02
污水处理                   1,996,215,746.53       1,372,569,848.03                31.24              26.72
注:同比变化为销售收入同比变化。
(1).自来水供应板块
1.1 各地区平均水价、定价原则及报告期内调整情况
√适用 □ 不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
     地区         平均水价             定价原则                报告期内调整情况           调价机制(如有)
                                                         报告期内临猗首创水务有           根据国家和地方
                                    测算未来成本,提     限责任公司、秦皇岛北戴           政府政策及特许
华北地区            2.17
                                      出合理回报。       河首创制水有限责任公司           协议申请调价。
                                                         价格调整
                                                                                          根据国家和地方
                                    测算未来成本,提     报告期内余姚首创水务有
华东地区            2.06                                                                  政府政策及特许
                                      出合理回报。       限公司价格调整
                                                                                          协议申请调价。
中南地区            2.08            测算未来成本,提     报告期内新乡首创水务有           根据国家和地方
                                                  24 / 255
                                       2018 年年度报告



                              出合理回报。         限责任公司价格调整               政府政策及特许
                                                                                    协议申请调价。
东北地区       不适用              不适用                    不适用                 不适用
                                                                                    根据国家和地方
                            测算未来成本,提
西南地区        1.81                                           无                   政府政策及特许
                              出合理回报。
                                                                                    协议申请调价。
西北地区       不适用              不适用                    不适用                 不适用
注:报告期内水价调整情况如下表所示
单位                        类型                 调整前价格(元/ m) 调整后价格(元/ m)
                            居民用水             2.00                      2.60
临猗首创水务有限责任公司    非居民用水           2.60                      3.60
                            其他                 8.00                      30.00
                            居民用水             2.60                      3.70
秦皇岛北戴河首创制水有限
                            非居民用水           4.74                      6.19
责任公司
                            其他                 20.50                     23.00
                            居民用水             1.70                      2.50
新乡首创水务有限责任公司    非居民用水           2.55                      3.75
                            其他                 8.50                      9.00
余姚首创水务有限公司        趸售供水             0.2658                    0.2605


1.2 各客户类型平均水价、定价原则及报告期内调整情况
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
 客户类型     平均水价       定价原则                  报告期内调整情况             调价机制(如有)
                                               报告期内临猗首创水务有限
                                                                                    根据国家和地方
                           测算未来成本,      责任公司、秦皇岛北戴河首创
居民用水        1.89                                                                政府政策及特许
                           提出合理回报。      制水有限责任公司、新乡首创
                                                                                    协议申请调价。
                                               水务有限责任公司价格调整
                                               报告期内临猗首创水务有限
                                                                                    根据国家和地方
                           测算未来成本,      责任公司、秦皇岛北戴河首创
非居民用水      2.73                                                                政府政策及特许
                           提出合理回报。      制水有限责任公司、新乡首创
                                                                                    协议申请调价。
                                               水务有限责任公司价格调整
                                               报告期内临猗首创水务有限
                                               责任公司、秦皇岛北戴河首创           根据国家和地方
                           测算未来成本,
其他            1.63                           制水有限责任公司、新乡首创           政府政策及特许
                           提出合理回报。
                                               水务有限责任公司、余姚首创           协议申请调价。
                                               水务有限公司价格调整


(2).污水处理板块
2.1 各地区平均水价、定价原则及报告期内调整情况
√适用 □ 不适用
                                                                      单位:元 币种:人民币
  地区       平均水价       定价原则                    报告期内调整情况              调价机制(如

                                            25 / 255
                                     2018 年年度报告



                                                                                     有)
                                            报告期内临猗首创水务有限责任
                          特许经营协议及                                           按协议约定
华北地区         1.34                       公司、北京首创东坝水务有限责任
                          实际情况。                                               执行。
                                            公司价格调整
                                            报告期内淮南首创水务有限责任
                          特许经营协议及                                           按协议约定
华东地区         0.92                       公司、菏泽首创水务有限公司价格
                          实际情况。                                               执行。
                                            调整
                                            报告期内茶陵首创水务有限责任
                                            公司、株洲首创水务有限责任公
                                            司、揭阳首创水务有限责任公司、
                          特许经营协议及                                           按协议约定
中南地区         0.99                       恩施首创水务有限公司、平顶山首
                          实际情况。                                               执行。
                                            创水务有限公司、安阳首创水务有
                                            限公司、安阳水冶首创污水处理有
                                            限责任公司价格调整
                          特许经营协议及                                           按协议约定
东北地区         1.38                                        无
                          实际情况。                                               执行。
                          特许经营协议及                                           按协议约定
西南地区         1.59                                        无
                          实际情况。                                               执行。
                          特许经营协议及                                           按协议约定
西北地区         0.78                                        无
                          实际情况。                                               执行。
注:报告期内水价调整情况如下表所示
                                                             调整前价格    调整后价格
单位                                   类型
                                                             (元/ m)     (元/ m)
北京首创东坝水务有限责任公司           污水处理              1.080         1.086
临猗首创水务有限责任公司               污水处理              1.28          1.63
淮南首创水务有限责任公司               污水处理              0.93          1.19
株洲首创水务有限责任公司               污水处理              0.93          1.12
茶陵首创水务有限责任公司               污水处理              0.85          1.18
揭阳首创水务有限责任公司               污水处理              0.72          0.76
恩施首创水务有限公司                   污水处理              0.87          0.88
菏泽首创水务有限公司                   污水处理              1.02          1.40
平顶山首创水务有限公司                 污水处理              1.78          2.23
安阳首创水务有限公司                   污水处理              1.03          1.04
安阳水冶首创污水处理有限责任公司       污水处理              1.37          1.41


2.2 各客户类型平均水价、定价原则及报告期内调整情况
√适用 □不适用
                                                                     单位:元 币种:人民币
 客户类型         平均水价         定价原则           报告期内调整情况    调价机制(如有)
                                特许经营协议及
地方政府       1.07                                   详见本节 2.1        按协议约定执行。
                                实际情况


3.     主要采水点水源水质情况
                                           26 / 255
                                                    2018 年年度报告



       √适用 □ 不适用
            根据《地表水环境质量标准》(GB3838-2002),集中式生活饮用水地表水源地水质必须达到该

       标准Ⅲ类水体要求。

            公司控股子公司淮南首创水务有限公司下辖五个水厂,水源点为淮河和瓦埠湖,根据安徽省

       环保厅发布的集中式生活应用水水源水质状况报告显示,本处水源水质良好,符合 GB3838-2002

       (Ⅱ)类水质量标准;

            公司控股子公司徐州首创水务有限公司下辖两个水厂和一个备用水源管理中心,水源点为微

       山湖和骆马湖,根据江苏省环保厅发布的集中式生活应用水水源水质状况报告显示,本处水源水

       质良好,符合 GB3838-2002(Ⅱ)类水质量标准;

            公司控股子公司新乡首创水务有限公司下辖三个水厂,水源点均为南水北调水源,根据河南

       省环保厅发布的集中式生活应用水水源水质状况报告显示,本处水源水质良好,符合 GB3838-2002

       (Ⅱ)类水质量标准。


       4.   自来水供应情况
       √适用 □ 不适用
                                                                                                           对公司经营的
             供水量               销售量          产销差率(%)            同比变化(%)          原因
                                                                                                               影响
                                                                                         运营管理          节约日常运营
       101,053.53 万吨      85,750.4 万吨            15.14                  -0.68
                                                                                         水平提高          成本


       5.   重大资本性支出情况
       √适用 □ 不适用
                                                                                          单位:元 币种:人民币
        报告期内资本性支出
                                             资金来源                      资金成本                  项目投入情况
            计划总金额
              2,918,712,659.69     自筹资金/金融机构贷款                              4.61%    详见下表

       其中:项目投入情况
       √适用 □不适用
                                                                                          单位:元 币种:人民币
                                                                                                            项目进展出现
                                                                                                            重大变化或者
                          项目             项目         报告期内           累计实际
 项目经营模式                                                                           项目收益情况        重大差异的,
                         总预算            进度         投入金额           投入金额
                                                                                                            应当说明并披
                                                                                                               露原因
合肥市十五里河
                      1,073,110,000.00      64%         690,403,899.01                                --          不适用
污 水 处 理 厂 PPP


                                                           27 / 255
                                                  2018 年年度报告



项目
固原市海绵城市
                      3,834,000,000.00   36%       270,212,382.06              -129633.22           不适用
PPP 项目
仓山龙津阳岐水
                                                                                              见临 2018-093
系综合冶理及运        2,413,120,000.00   68%      1,274,962,486.80                       --
                                                                                                    号公告
营维护项目
华冠自来水厂及
                                           试
配套工程 BOT 项       1,351,910,832.00               1,754,709.03         -25,225,237.45            不适用
                                         运行

茂名市水东湾城
区 引 罗 供 水 PPP    1,153,687,800.00   93%       466,423,376.75                        --         不适用
项目
余姚市农村生活
污水处理工程          1,147,514,126.00   90%       214,955,806.04         11,363,.502.85            不适用
BOT 项目


       环保行业经营性信息分析
       1     大气污染治理
       (1).主要经营模式和上下游情况
       □ 适用 √不适用
       (2).产品销售订单情况
       □ 适用 √不适用
       (3).项目运营情况
       □ 适用 √不适用
       2     固体废弃物处理

       (1).项目运营情况
       □适用 √不适用
       (2).发电业务
       □适用 √不适用
       (3).固体废弃物处理资质情况
        垃圾处理资                                                             拥有资
                                                取得条件                                      有效期限
          质类别                                                               质情况
       污染治理设       1、环境保护产业协会会员;2、具有与其运行服务活动相
       施运行服务       适应的质量管理体系、污染物检测能力、专业人员配备和                    2017/7/27
       能力评价证       突发事件应急能力;3、从事污染治理设施运行服务的主要     已拥有        至
       书《生化垃圾     现场运行人员,应参加专业化的培训与考试,经考试合格,                  2020/7/26
       处置二级》       并接受继续教育。
                        1、具备与其申请处理能力相适应的废弃电器电子产品处理
       废弃电器电
                        车间和场地、贮存场所、拆解处理设备及配套的数据信息                    2019/7/26;
       子产品处理                                                               已拥有
                        管理系统、污染防治设施等;2、具有与所处理的废弃电器                   2023/8/14
                        电子产品相适应的分拣、包装设备以及运输车辆、搬运设

                                                       28 / 255
                                       2018 年年度报告



             备、压缩打包设备、专用容器及中央监控设备、计量设备、
             事故应急救援和处理设备等;3、具有健全的环境管理制度
             和措施,包括对不能完全处理的废弃电器电子产品的妥善
             利用或者处置方案,突发环境事件的防范措施和应急预案
             等;4、具有相关安全、质量和环境保护的专业技术人员。
             1、注册资本不低于 200 万元人民币;2、有符合回收拆解
             企业技术规范和报废机动车拆解环境保护技术规范要求的
             存储场地、拆解场地以及拆解设备;3、有符合国家规定的
报废汽车回   消防设施;4、有相应的报废机动车拆解专业技术人员;5、
                                                                       已拥有   长期有效
 收及拆解    有符合国家环境保护标准的废弃物存储设施和处理方案;
             6、设立回收拆解企业,还应当符合省、自治区、直辖市人
             民政府商务主管部门会同同级有关部门编制的报废机动车
             回收拆解行业发展规划。
             1、有 3 名以上环境工程专业或者相关专业中级以上职称,
             并有 3 年以上固体废物污染治理经历的技术人员;
             2、有符合国务院交通主管部门有关危险货物运输安全要求
             的运输工具;
             3、有符合国家或者地方环境保护标准和安全要求的包装工
             具,中转和临时存放设施、设备以及经验收合格的贮存设
             施、设备;                                                         2018 年 12
危险废物焚
             4、有符合国家或者省、自治区、直辖市危险废物处置设施       已拥有   月-2019 年
  烧处置
             建设规划,符合国家或者地方环境保护标准和安全要求的                   11 月
             处置设施、设备和配套的污染防治设施;其中,医疗废物
             集中处置设施,还应当符合国家有关医疗废物处置的卫生
             标准和要求;
             5、有与所经营的危险废物类别相适应的处置技术和工艺;
             6、有保证危险废物经营安全的规章制度、污染防治措施和
             事故应急救援措施。
             1、应聘请专业工程师对建筑物内的消防系统和消防安全措
新加坡消防
             施进行测试;2、专业工程师必须确保系统保持和工作状态。     已拥有   2019/9/30
  许可证
             之后向民防部队审核。
新加坡石油   需向民防部队提交储存区设计图、厂区设计图、消防许可
和易燃材料   证、散装罐和主要管道的专业工程报告、应急响应计划          已拥有   2019/3/31
储存许可证   (ERP)等资料进行审核。
             1、危废回收商需要在水域外的适合的工业区进行危废的储
             存和处置。2、有毒废物的类型和数量需要用对应的处理方
             式和处理设置进行处置。3、危废回收商提供适当的措施,
新加坡有毒   如危废存储区,泄漏检测和报警装置,适当的应急预案,
工业废弃物   中和剂,装卸工具,吸收材料等,以防止和减少有毒废物        已拥有   2019/11/30
回收许可证   的意外发生。4、焚烧炉需要符合环保部“废物焚烧炉指南”
             的要求。5、被许可人需要保存危废的收集、存储、处置的
             记录。如果被许可人储存大量危废在其工厂,还需提交应
             对危废泄露的应急预案。
新加坡一般   1、被许可人仅可在早 8 点至晚 7 点之间从住宅区收集废物,   已拥有   2019/11/30
                                           29 / 255
                                         2018 年年度报告



废弃物回收     其他时间需要通过新加坡环保部报批。2、被许可人需要确
许可证(A      保:(1)卸载废物时车辆不得掉入垃圾仓;(2)所有垃圾
   类)        桶需妥善固定,不能从车上掉落;(3)SS EN840 型号的垃
               圾箱需用于可回收物的垃圾存储。
               3、被许可人需要定期检查车辆、垃圾箱和设备,并由合格
               的专业人员认定具有良好的收集、运输和处置条件,并在
               处置设施贴上认证标签。4、被许可人需要确保装卸车、货
               车及垃圾箱需要覆盖垃圾,并不可过载。
               5、被许可人需保持车辆、设备、垃圾箱处于清洁和良好的
               状况,并保存所有的交易记录。
新加坡垃圾     需有对填埋废物进行渗滤液试验的分析结果的报告,通过
                                                                                已拥有    2019/11/30
填埋许可证     环保部审批。
新加坡有毒     运输有毒废物的容器必须按照可接受的操作规范进行设计
工业废弃物     和测试、使用的路线必须得到批准、运输限制在白天进行、             已拥有    2019/11/30
 运输许可      应急响应计划(ERP),通过环保部批准。

(4).各类型固体废弃物处理情况
垃圾类型           垃圾处理收入        占总收入比例(%)          毛利率(%) 收 入 同 比 变 化
                   (万元)                                                   (%)
生活垃圾(含餐
                          273,650.93                    21.97               32.12              11.83
厨垃圾)
一般工业固废及
危险废弃物(新             29,742.48                       2.39             32.64              33.37
加坡)
电子产品废弃物
                           30,688.65                       2.46             33.15              37.73
和汽车回收拆解
(5).主要经营地区固体废弃物处理情况
                                                                  同类垃圾总        公司处理量占地
主要经营                                    公司处理量
                    垃圾类型                                      处理量(万吨      区总处理量比例
  地区                                      (万吨/年)
                                                                      /年)             (%)
湖南省       生活垃圾                          51.15                   --                 --
河南省       生活垃圾                          65.29                   --                 --
贵州省       生活垃圾                          17.27                   --                 --
江西省       生活垃圾                          128.64                  --                 --
河北省       生活垃圾                            1.5
湖北省       生活垃圾                           7.59
广东省       生活垃圾                          47.78                   --                 --
辽宁省       生活垃圾                            18                    --                 --
山西省       生活垃圾                           7.63                   --                 --
安徽省       电子废弃物                  96.64(万台/年)              --                 --
江苏省       电子废弃物                 119.03(万台/年)              --                 --
江苏省       报废汽车                   0.0695(万台/年)              --                 --
江苏省       餐厨垃圾                           3.22

                                             30 / 255
                                          2018 年年度报告



浙江省       餐厨垃圾                            2.85
新加坡       工业危废及污泥                      28.6                  78.75           36
新西兰       生活垃圾(含餐厨垃圾)
                                                163.31                                 --
             等
(6).固体废弃物再利用情况
再利用方式              销售渠道                         销售收入(万元) 占总收入比重(%)
回收(新加坡)          中间商                              1,969.73                0.16
                        金属制品企业、非金属制
电子废弃物拆解(首
                        品企业、再生资源回收利              16,759.16               1.35
创环境)
                        用企业(全国销售)
油回收(新西兰)        本地销售,海外销售                  17,946.27               1.44
                        市场销售,可用作草皮、
堆肥(新西兰)                                              69,452.62               5.58
                        花卉及蔬菜肥料
纸质品出售(新西兰) 本地销售,海外销售                     77,726.02               6.24
                        金属部分回收,橡胶部分
轮胎收集(新西兰)                                          9,357.31                0.75
                        销往水泥公司作燃料
其他固废回收(新西
                        本地销售,海外销售                  22,528.88               1.81
兰)
(7).工业废弃物和危险废弃物处理及处理后处置情况
主要废弃物类型                     处理方式                      对处理后垃圾的处置情况
废溶剂(新加坡)                   回收处理                      出售
废油(新加坡)                     回收处理                      出售
废酸(新加坡)                     回收处理                      出售
污泥(新加坡)                     焚烧                          填埋
废活性炭(新加坡)                 焚烧                          填埋
废石灰泥(新加坡)                 焚烧                          填埋
废酸、废碱(新西兰)               化学法中和处理                废水达标排放、固体压滤后填埋
重金属废液(新西兰)               物理吸附处理                  填埋场填埋
废溶剂(新西兰)                   蒸馏分离处理                  部分出售,部分自用
废燃料油(新西兰)                 蒸馏分离处理                  产品出售,废水处理达标排放
污染土壤(新西兰)                 化学法稳定化处理              填埋
                                                                 废水达标排放、剧毒品运往海外
危险化学品、剧毒物质(新西兰) 化学法稳定无害化处理
                                                                 处理处置
废旧电池(新西兰)                 拆解打包                      运往海外处理处置
(8).公司环保业务收入确认政策和时点
    详见附注五、28
(9).政府补助
    详见附注十六、8
(10).报告期内各项税收优惠政策极其影响
    详见附注六
3   环境修复业务
                                              31 / 255
                                            2018 年年度报告



□适用 √不适用
(五)       投资状况分析
1、 对外股权投资总体分析
√适用 □不适用
                                                                           单位:万元 币种:人民币
报告期内投资额                                                                              323,550.75
投资额增减变动数                                                                            -91,781.38
上年同期投资额                                                                              415,332.13
投资额增减幅度(%)                                                                                 -22.10


被投资公司的情况:
                                                                  占被投
                                                                  资公司
       被投资的公司名称                     主要经营活动          权益的             备注
                                                                  比例
                                                                   (%)
临沂首创博瑞水务有限公司         污水处理及与污水处理相关的业务   100.00     本期增资 4782 万元
茂名首创水务有限责任公司         自来水的生产、供应               100.00     本期增资 6726 万元
广元首创水务有限公司             自来水的生产、供应、污水处理     100.00     本期增资 8574 万元
济源首创水务有限公司             污水处理及与污水处理相关的业务   90.00      本期增资 3130 万元
青岛银河首创实业发展有限公司     污水处理及与污水处理相关的业务   65.00      本期出资 195 万元
泗县首创水务有限责任公司         自来水的生产、供应               60.77      本期出资 2154.64 万元
颍上首创水务有限责任公司         自来水的生产、供应               88.00      本期出资 5321.55 万元
临澧首创生态环境有限公司         生态环境治理                     70.00      本期出资 12300 万元
延津首创水务有限公司             自来水的生产、供应               100.00     本期增资 2735.6 万元
水汇和丰(天津)股权投资基金合
                                 基金管理                         99.00      本期出资 400 万元
伙企业(有限合伙)
揭西县首创水务有限责任公司       污水处理及与污水处理相关的业务   100.00     本期增资 1880 万元
衡阳蓝源水务有限责任公司         污水处理及与污水处理相关的业务   51.00      本期出资 2075.70 万元
湖北首创生态环境综合产业投资
                                 生态环境治理                     70.00      本期出资 2467.01 万元
有限公司
六盘水市钟山区创净水务有限公
                                 污水处理及与污水处理相关的业务   90.00      本期出资 10359 万元

水城县首诚环保发展有限公司       污水处理及与污水处理相关的业务   51.00      本期出资 16262.88 万元
合肥首创长岗水务有限责任公司     污水处理及与污水处理相关的业务   95.00      本期出资 6935 万元
北京龙庆首创污泥处理技术有限
                                 污泥处置                         100.00     本期出资 433 万元
责任公司
天津宁河首创污水处理有限公司     污水处理及与污水处理相关的业务   100.00     本期出资 950 万元
天津宁河首创环保技术有限公司     污水处理及与污水处理相关的业务   100.00     本期出资 14260.63 万元
泉州水汇生态环境开发有限公司     生态环境治理                     79.60      本期出资 7960 万元
西峡首创水务有限公司             污水处理及与污水处理相关的业务   100.00     本期出资 690 万元
成都金强自来水有限责任公司       自来水的生产、供应               60.00      本期出资 85613.97 万元


                                                32 / 255
                                            2018 年年度报告



三明镛州水汇生态环境有限公司     生态环境治理                     90.00    本期出资 2970 万元
芜湖首创水务有限责任公司         自来水的生产、供应               70.00    本期出资 10600 万元
枞阳首创水务有限责任公司         自来水的生产、供应               89.80    本期出资 2700 万元
合肥十五里河首创水务有限责任
                                 污水处理及与污水处理相关的业务   100.00   本期出资 37560 万元
公司
舞阳首创水务有限公司             污水处理及与污水处理相关的业务   90.00    本期出资 5072.4 万元
北京青云首创水务有限公司         污水处理及与污水处理相关的业务   100.00   本期出资 1000 万元
淮南首创污水处理有限公司         污水处理及与污水处理相关的业务   100.00   本期出资 30 万元
淮安首创生态环境有限公司         生态环境治理                     64.98    本期出资 21118.5 万元
四川水汇生态环境治理有限公司     生态环境治理                     70.00    本期出资 7994 万元
四川青石建设有限公司             工程建设                         100.00   本期增资 7927 万元
九江首创利池环保有限公司         污水处理及与污水处理相关的业务   65.00    本期增资 2600 万元
成都陡沟河污水处理有限责任公
                                 污水处理及与污水处理相关的业务   100.00   本期出资 2968.78 万元

北京龙庆首创水务有限责任公司     污水处理及与污水处理相关的业务   100.00   本期增资 10400 万元
黄石伊高水务有限公司             污水处理及与污水处理相关的业务   100.00   本期增资 600 万元
成都首创邦洁环保科技有限公司     污水处理及与污水处理相关的业务   100.00   本期增资 399.04 万元
北京水汇生态环境治理有限公司     生态环境治理                     20.00    本期出资 4133.45 万元
北京华展汇元信息技术有限公司     信息技术研发服务                 100.00   本期增资 3500 万元
昌江首创环境综合治理有限责任     自来水生产,污水处理及与污水处
                                                                  100.00   本期增资 100 万元
公司                             理相关的业务
北京清斋首创水务有限责任公司     污水处理及与污水处理相关的业务   100.00   本期增资 1350 万元
眉山首创水务有限公司             污水处理及与污水处理相关的业务   100.00   本期出资 1482.44 万元
中水首创投资有限公司             水务项目投、融资,咨询服务等     45.00    本期出资 1461.16 万元
海若斯(北京)环境科技有限公司   技术开发、咨询服务               30.00    本期出资 288 万元
万创青绿(北京)环境科技有限公   工程设计,技术开发、咨询服务,
                                                                  40.00    本期出资 600 万元
司                               环境治理
上海华高汇元工程服务有限公司     信息技术研发服务                 49.00    本期出资 490 万元


(1) 重大的股权投资
√适用 □ 不适用
       1、公司第七届董事会2018年度第二次临时会议审议通过了《关于投资合肥市长岗污水处理厂

PPP项目的议案》,同意公司投资合肥市长岗污水处理厂PPP项目,项目规模为4万吨/日,包括一期

改造工程(1万吨/日)、二期扩建工程(3万吨/日),总投资约人民币20,846.94万元;同意公司与

安徽华力建设集团有限公司合资设立合肥首创长岗水务有限责任公司(最终名称以工商注册登记

为准),其中公司以现金出资人民币6,935万元,持有其95%股权,安徽华力建设集团有限公司以现

金出资人民币365万元,持有其5%股权。截至本报告披露日,工商注册已完成。

       2、公司第七届董事会2018年度第二次临时会议审议通过了《关于投资天津市宁河区农村生活

污水处理项目一期工程项目的议案》,同意公司与四川青石建设有限公司组成联合体投资天津市宁

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                                     2018 年年度报告



河区农村生活污水处理项目一期工程,总投资约人民币48,217万元;同意公司独资设立“天津宁河

首创环保技术有限公司”(最终名称以工商注册登记为准),公司股本出资人民币14,470万元,持

有其100%股权。截至本报告披露日,项目已开工建设。

    3、公司第七届董事会2018年度第二次临时会议审议通过了《关于投资将乐县农村生活污水处

理PPP项目的议案》,同意公司投资将乐县农村生活污水处理PPP项目。建设内容为将乐县13个乡

镇共计95个行政村的污水处理设施及配套网管工程,管网总长234公里,日处理能力7,200吨。项

目测算投资为人民币21,452万元(具体以有权部门审批的金额为准);同意公司设立项目公司,出

资金额人民币5,699.93万元(其中以现金方式股本出资人民币900万元,以资本公积方式出资人民

币4,799.93万元),持有其90%股权。公司第七届董事会2018年度第一次会议审议通过了《关于将

乐县农村生活污水处理PPP项目投资变更的议案》,同意将乐县农村生活污水处理PPP项目投资变

更。项目测算总投资由原来的21,452万元人民币调整至11,176万元人民币,建设内容由95个行政

村缩减至61个行政村,管网总长187公里,日处理能力3,580吨;同意公司设立项目公司,出资金

额人民币2,970万元(其中以现金方式股本出资人民币900万元,以资本公积方式出资人民币2,070

万元),持有其90%股权。截至本报告披露日,项目已开工建设。

    4、公司第七届董事会2018年度第三次临时会议审议通过了《关于投资泉港区市政给排水七镇

连通工程PPP项目的议案》,同意公司投资泉港区市政给排水七镇连通工程PPP项目,总投资额约

人民币34,809万元;同意公司与泉州市泉港区水利水务建设发展有限公司、四川青石建设有限公

司合资设立“泉州首创水务有限公司”(最终名称以工商注册登记为准),注册资本金人民币10,000

万元,其中泉州市泉港区水利水务建设发展有限公司以现金出资人民币2,000万元,持有其20%股

权;公司以现金出资人民币7,960万元,持有其79.6%的股权;四川青石建设有限公司以现金出资

人民币40万元,持有其0.4%的股权。截至本报告披露日,项目已开工建设。

    5、公司第七届董事会2018年度第一次会议审议通过了《关于以增资扩股方式取得成都金强自

来水有限责任公司60%股权的议案》,同意公司通过增资扩股方式取得成都金强自来水有限责任公

司60%股权,增资扩股价格预计为人民币90,784万元(暂定价,最终根据交割日时应付净负债金额

及公司内部收益率不低于6%的投资标准进行最终确定)。截至本报告披露日,项目已进入商业运

营。

    6、公司第七届董事会 2018 年度第九次临时会议审议通过了《关于投资枞阳县农村自来水并

网 PPP 项目的议案》,同意公司投资枞阳县农村自来水并网 PPP 项目,本项目总投资约为人民币

127,773 万元,总规模为 28 万吨/日,近期规模为 13 万吨/日;同意公司和中铁上海工程局集团有


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                                      2018 年年度报告



限公司、合肥市市政设计研究总院有限公司组成的联合体与枞阳县水务建设投资有限公司合资在

枞阳县设立枞阳首创水务有限责任公司(暂定名,最终名称以工商注册登记为准),其中,公司以

现金出资人民币 25,411 万元,持股 89.8%;中铁上海工程局集团有限公司以现金出资人民币 28

万元,持股 0.1%;合肥市市政设计研究总院有限公司以现金出资人民币 28 万元,持股 0.1%;枞

阳县水务建设投资有限公司以国有存量资产出资人民币 2,830 万元,持股 10%。截至本报告披露

日,项目已开工建设。

    7、公司第七届董事会 2018 年度第十次临时会议审议通过了《关于投资舞阳县水务基础设施

综合建设 PPP 项目的议案》,同意公司与四川青石建设有限公司组成联合体投资舞阳县水务基础设

施综合建设 PPP 项目,总投资约人民币 94,003 万元,委托运营规模 4.5 万吨/日,新建规模 3.5 万

吨/日;同意公司与政府出资代表共同设立项目公司“舞阳首创水务有限公司(暂定名,最终以工

商注册登记为准)”,公司以现金方式出资人民币 25,362 万元,持有其 90%股权。截至本报告披露

日,项目已开工建设。

    8、公司第七届董事会 2018 年度第三次会议审议通过了《关于投资湖南省常德市皇木关污水

处理厂二期扩建一期提标 BOT 项目的议案》,同意下属公司常德首创水务有限责任公司投资常德

市皇木关污水处理厂二期扩建一期提标 BOT 项目,项目规模为新建常规处理单元 5 万吨/日及深度

处理单元 20 万吨/日,投资金额为人民币 44,034 万元。截至本报告披露日,项目已开工建设。

    9、公司第七届董事会 2018 年度第三次会议审议通过了《关于投资淮南经济技术开发区工业

污水处理厂项目的议案》,同意公司投资淮南经济技术开发区工业污水处理厂项目,总规模 6 万吨

/日,本期规模 3 万吨/日,总投资人民币 20,840 万元;同意公司设立项目公司淮南经开区首创污

水有限责任公司(暂定名),出资人民币 6,252 万元,持有其 100%股权。截至本报告披露日,项

目已开工建设。

    10、公司第七届董事会 2018 年度第三次会议审议通过了《关于投资合肥市十五里河污水处理

厂 PPP 项目的议案》,同意公司投资合肥市十五里河污水处理厂 PPP 项目,项目规模为 30 万吨/

日,包括存量规模 20 万吨/日,新建规模 10 万吨/日,总投资约人民币 107,311 万元;同意公司

设立合肥十五里河首创水务有限责任公司(最终名称以工商注册登记为准),公司以现金出资人民

币 37,560 万元,持有其 100%股权。由合肥十五里河首创水务有限责任公司负责合肥市十五里河

污水处理厂 PPP 项目的投资、建设、运营和移交。截至本报告披露日,项目已开工建设。

    11、公司第七届董事会 2018 年度第十一次临时会议审议通过了《关于投资淮安市淮安区黑臭

水体综合整治 PPP 项目的议案》,同意公司投资淮安市淮安区黑臭水体综合整治 PPP 项目,投资


                                          35 / 255
                                      2018 年年度报告



额约 148,040 万元;同意公司与水汇环境(天津)股权投资基金管理有限公司、淮安市宏信国有

资产投资管理有限公司、中铁上海工程局集团有限公司、中设设计集团股份有限公司合资设立项

目公司,注册资本金人民币 32,500 万元,公司出资人民币 21,118.5 万元,持股比例 64.98%;水

汇环境(天津)股权投资基金管理有限公司作为基金管理人成立淮安市淮安区黑臭水体综合整治

专项基金(有限合伙)(暂定名,最终以注册/备案名称为准),对项目公司出资人民币 9,750 万元,

持股比例 30%;淮安市宏信国有资产投资管理有限公司出资人民币 1,625 万元,持股比例 5%;中

铁上海工程局集团有限公司出资人民币 3.25 万元,持股比例 0.01%;中设设计集团股份有限公司

出资人民币 3.25 万元,持股比例 0.01%。截至本报告披露日,项目已开工建设。

    12、公司第七届董事会 2018 年度第十一次临时会议审议通过了《关于投资顺义区农村污水治

理工程(东部片区)PPP 项目暨关联交易的议案》,同意公司投资顺义区农村污水治理工程(东部

片区)PPP 项目,投资额约人民币 147,102 万元(最终以政府竣工决算审计值为准),项目含新建

顺义区 5 镇 97 个行政村的污水处理站共计 92 座,日处理污水 5,660 m3,林地涵养引水渠 10,200

米,农村污水管网 741 公里,检查井 35,718 座,排污泵井 13 座,化粪池共计 29,856 座(上述全

部建设内容最终以规划部门审定的图纸为准);同意公司全资子公司水汇环境(天津)股权投资基

金管理有限公司认缴出资人民币 500 万元,发起设立北京水汇壹号环境投资中心(有限合伙)(最

终名称以工商注册为准)。该基金的联合普通合伙人(GP)为水汇环境(天津)股权投资基金管

理有限公司和北京首创新城镇建设投资基金管理有限公司,双方拟各认缴出资人民币 500 万元;

有限合伙人(LP)为北京首创新城镇建设投资基金(有限合伙),拟实缴出资人民币 17,404 万元;

同意公司与四川青石建设有限公司、北京水汇壹号环境投资中心(有限合伙)合资设立项目公司,

注册资本金 21,755 万元,公司出资 4,133.45 万元,持股比例 19%;四川青石建设有限公司出资

217.55 万元,持股比例 1%;北京水汇壹号环境投资中心(有限合伙)出资 17,404 万元,持股比

例 80%。截至本报告披露日,项目已开工建设。

    13、公司第七届董事会 2018 年度第十一次临时会议、公司 2018 年第六次临时股东大会审议

通过了《关于投资四川省内江沱江流域水环境综合治理 PPP 项目的议案》,同意公司投资内江沱江

流域综合治理 PPP 项目,项目建设投资额约人民币 664,476 万元(最终投资额以竣工结算审计报

告确认的审计结算价为准),并提交公司股东大会审议;同意公司与内江建工集团有限责任公司、

水汇环境(天津)股权投资基金管理有限公司、四川青石建设有限公司、中铁二局工程有限公司

和中国市政工程华北设计研究总院有限公司合资设立“内江首创生态环境有限公司”(暂定名,最

终以工商核准登记为准),项目资本金约人民币 132,895 万元,公司持股比例 39.97%,出资约人民


                                          36 / 255
                                      2018 年年度报告



币 53,118 万元。注册资本金人民币 200,00 万元(暂定额,实际注册资本金额将根据实际情况调

整),公司出资约人民币 7,994 万元。截至本报告披露日,项目已开工建设。

    14、公司第七届董事会 2018 年度第十一次临时会议审议通过了《关于仓山龙津阳岐水系综合

治理及运营维护 PPP 项目投资变更的议案》,同意仓山龙津阳岐水系综合治理及运营维护 PPP 项

目投资变更,由首创生态环境(福州)有限公司按照变更后的边界条件进行投资,投资额由人民

币 160,000 万元增加至人民币 242,623 万元(以最终审计金额为准);同意公司向首创生态环境(福

州)有限公司增资人民币 18,979.2 万元,其中:公司向首创生态环境(福州)有限公司按直接增

资人民币 10,757 万元,向首创生态环境(福建)有限公司增资人民币 8,222.2 万元,用于首创生

态环境(福建)有限公司向首创生态环境(福州)有限公司增资,增资完成后各股东方对首创生

态环境(福州)有限公司持股比例不变,首创生态环境(福州)有限公司注册资本由人民币 36,000

万元增加至人民币 57,093 万元。截至本报告披露日,项目已签约。

    15、公司第七届董事会 2018 年度第十五次临时会议审议通过了《关于投资龙山县城乡安全饮

水工程 PPP 项目的议案》,同意公司投资龙山县城乡安全饮水工程 PPP 项目,投资金额为人民币

81,051 万元,项目规模为总设计供水能力为 14.48 万吨/日,同意公司与湖南建工集团有限公司、

湖南省建筑设计院有限公司与县供水公司合资设立龙山首创水务有限责任公司,公司货币出资人

民币 21,840 万元,持有其 89.8%股权。截至本报告披露日,工商注册已完成。

    16、公司第七届董事会 2018 年度第十五次临时会议审议通过了《关于投资凤凰县污水处理及

管网维护 PPP 项目(存量)的议案》,同意公司投资凤凰县污水处理及管网维护 PPP 项目(存量),

项目总规模 6.0784 万吨/日,本期规模 3.5484 万吨/日,项目总投资为人民币 38,050 万元,同意

公司货币出资人民币 11,420 万元,设立凤凰首创排水有限责任公司,公司持有凤凰首创排水有限

责任公司 100%股权。截至本报告披露日,工商注册已完成。


(2) 重大的非股权投资
□适用 √不适用




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(3) 以公允价值计量的金融资产
√适用 □不适用
① 持有其他上市公司股权情况
                                                                                                                             单位:元 币种:人民币
                                                占该公司股                                           报告期所有者权
证券代码       证券简称       最初投资成本                      期末账面价值         报告期损益                          会计核算科目      股份来源
                                                权比例(%)                                              益变动
1062        国开国际投资        5,658,762.67            2.73      3,504,196.12           57,828.42     -1,583,802.65   可供出售金融资产   定向配售
646         中国环保科技       19,361,702.82            2.59      3,011,481.73                                         可供出售金融资产   定向配售
01330       绿色动力环保       79,661,128.44                     56,186,657.96                                         可供出售金融资产
03969        中国通号           2,895,935.62                      2,996,183.42           93,600.00                     可供出售金融资产
合计                          107,577,529.55                     65,698,519.23          151,428.42     -1,583,802.65


② 买卖其他上市公司股份的情况
                                                                                                                             单位:元 币种:人民币
                                               报告期买入股    使用的资金数量     报告期卖出股          期末股份数量            产生的投资收益
       股份名称         期初股份数量(股)
                                               份数量(股)        (元)         份数量(股)            (股)                    (元)
国开国际投资                 24,338,800.00                                           3,400,000.00            20,938,800.00                57,828.42




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(六)        重大资产和股权出售
□ 适用 √不适用
(七)        主要控股参股公司分析
√适用 □ 不适用

 公司名称           注册资本     经营范围                     资产规模(万    净资产(万    净利润(万
                    (万元)                                  元)            元)          元)
 首创(香港)有限   142996.70    水务项目投、融资,咨询服
                                                               1,836,865.20    258,420.73          -439.59
 公司               万港币       务等
 成都金强自来水
                    9,125         自来水的生产、供应            314,459.32     140,339.50     -2,329.88
 有限责任公司
 河北华冠科技环                  自来水的生产、供应,污水
                    3,000                                       290,129.40      75,812.71     -2,522.52
 保有限公司                      处理及再生利用
 湖南首创投资有                  公用基础设施项目的开发投
                    100,000                                     263,128.13     108,560.85      3,504.74
 限责任公司                      资及咨询服务
 宁夏首创海绵城                  水污染、固废、大气治理,
 市建设发展有限     59,760       建设工程建造、规划、管理,     229,588.47     176,707.82           -12.96
 公司                            技术开发,资产管理
 首创生态环境(福
                    36,000       海绵城市建设                   206,149.14      36,000.00                -
 州)有限公司
 北京水星投资管
                    40,000       生态环境                       203,443.06      73,320.25     10,554.83
 理有限责任公司
 四川青石建设有                  水务投资,污水处理、再生
 限公司             10,000       水处理、排水管网建设、设       183,093.99      45,358.33     28,757.99
                                 计等
 包头首创黄河水                  水处理、水源地开发建设、
 源供水有限公司     3,000        工业用水的生产及销售、给       170,439.87      47,031.97      2,979.12
                                 水工程维修等
 徐州首创水务有
                    42,000       城镇自来水生产、销售等         168,958.40      47,272.16      2,167.21
 限责任公司
 首创爱华(天津)
                                 设计、建设、经营城市市政
 市政环境工程有     20,000                                      144,864.62      41,355.35     14,527.52
                                 工程设施
 限公司
 茂名首创水务有                  污水处理及与污水处理相关
                    32,726                                      113,755.66      32,622.49                -
 限责任公司                      的业务
 余姚首创污水处                  污水处理及与污水处理相关
                    20,000                                      112,007.12      20,956.09      1,136.35
 理有限公司                      的业务
 呼和浩特首创春
                                 污水处理及与污水处理相关
 华水务有限责任     40,800                                      111,879.67      42,719.86          366.34
                                 的业务
 公司
 铜陵首创水务有                  自来水的生产、销售;供水
                    11,800                                      111,582.72      16,819.53      5,070.02
 限责任公司                      工程的设计安装等
                                                  39 / 255
                                      2018 年年度报告



 铜陵首创排水有             污水处理及与污水处理相关
                   26,804                               110,998.04   24,254.33    -651.44
 限责任公司                 的业务
 淮南首创水务有             自来水的生产、供应、污水
                   18,000                               103,374.72   22,762.88   2,811.32
 限责任公司                 处理


(八)     公司控制的结构化主体情况
□适用 √不适用


三、公司关于公司未来发展的讨论与分析
(一)     行业格局和趋势
√适用 □ 不适用
    全国生态环境保护大会于 2018 年 5 月 18 日在北京召开,党中央、国务院对加强生态环境保

护、坚决打好污染防治攻坚战作出了全面部署,守护生态价值、塑造生态文明成为指导行业发展

的重要政策依据。

    水务环境产业政策导向整体积极向好,监管力度加强给全行业带来优化升级、提标增效的挑

战和机遇。目前我国水务企业数量众多,集中度低,地域保护格局明显,但随着社会资本的逐步

进入,跨区域竞争将日趋激烈,业务线全面、技术领先、具备成本优势的企业将在行业竞争中占

得先机。

    2017 年底财政部发布《关于规范城府和社会资本合作(PPP)综合信息平台项目库管理的通

知》,PPP 模式进入改革阶段,严格规范 PPP 项目操作流程,PPP 清库开启;2018 年财政部发布《关

于规范金融企业对地方政府和国有企业投融资行为有关问题的通知》、《关于进一步加强政府和社

会资本合作(PPP)示范项目规范管理的通知》以及《关于加强中国政企合作投资基金管理的通知》,

对环保行业影响深远,企业经营状况出现明显分化。

    受累于宏观经济形势、融资环境、行业政策等多重因素影响,2018 年环保板块整体业绩出现

下滑,部分企业经营性现金流枯竭,个别公司股权质押风险暴露,但同时也看到全行业并购整合

加速,细分领域差别显著,企业业绩分化加剧,具有良好融资能力、运营管理优势以及拥有核心

技术储备的环保企业将在新一轮发展中受益。


(二)     公司发展战略
√适用 □ 不适用
    报告期内,“首创生态+”战略正式发布,标志着公司新的发展战略全面启动。“首创生态+”

战略中明确了专业引领、科技引领、创新引领、资本驱动、人才驱动、文化驱动的 3+3 战略模型,

确定了轻重资产协同发展的商业模式,提出了顺应动能转换、轻重并举的新要求。在新的发展战

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                                     2018 年年度报告



略指引下,公司将主动升级企业使命和远景,竭诚为政府、企业和用户“提供可持续循环发展的

优质公共服务”,立志成为“最值得依赖的生态环境公共服务商”。

    公司在未来发展中将保持战略定力,加快动能转换,积极落实“生态+”发展战略,坚持轻重

并举,强化科技创新驱动,重点加快轻资产业务发展;加强企业干部培养和资本运作,提高组织

管控能力和管理能力,推进企业高质量可持续发展。


(三)    经营计划
√适用 □ 不适用
    2019 年公司将以“生态+”战略为指引,以“以重养轻、以轻扶重”为主线,保持战略定力,

抢抓发展机遇,坚定不移做大、做强、做优环保产业。着重做好六个“突出”:突出“科技创新”,

通过科技创新创造新产品,开辟新的业务成长空间;突出“人才强企”,强化内部人才培养和外部

人才引进,高端优化人才结构,以高质量的“人才发展”促进业务高质量快速发展;突出“轻重

并举”,依托重资产业务的发展,孵化新的轻资产新兴业务,带动公司产业结构明显优化,产业效

益显著提升;突出“精益运营”,综合利用好“技术、信息化、管理”等手段,开源节流、降本降

耗,不断提升已运营项目的精益化水平;突出“资本运作”,盘活已有低效资产,用有限的资金撬

动更大的产业规模;突出“协同发展”,以“生态+”战略引领“水务、水环境”与“固废、大气”

治理业务协同发展,综合布局立体化的环境治理业务。


(四)    可能面对的风险
√适用 □ 不适用
    1、宏观经济及政策风险:公司的主营业务为水处理及固废处理业务,属于市政公用环保行业,

对国家产业政策和环保投资规模依赖性较强。国家产业政策、财税政策、货币政策等宏观经济政

策的改革和调整,都将对整个市场供求和企业经营活动产生较大影响。

    应对措施:公司将积极跟踪国内外经济环境,确保公司及时应对宏观经济变动,动态优化公

司产业布局,以保持公司业务的活性;通过充分发挥境外融资优势,采取利率掉期、远期购汇等

手段规避国际市场利率风险;公司将积极关注新旧行业的变动趋势、发展前景及对环保行业的影

响,以更好地把握环保行业的升级和发展先机。

    2、市场扩张及投资风险:我国水务行业市场化成效明显,城镇水务投资已趋于饱和,近年来

国内水务市场呈现并购重组加剧、项目趋于中小型化的特点,有限的市场空间和获取项目方式的

多样化将会给公司业务的进一步扩张带来新的挑战和压力,而水务项目在受到社会关注的同时,

也使得市场交易过程向供给方有所倾斜,在一定程度上加大了公司参与水务项目竞标的成本。同
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                                    2018 年年度报告



时,我国水务行业所固有的地域分割、地方保护主义等一些不利于市场化改革的因素依然存在,

使得公司进入新水务市场的难度加大,在一定程度上影响公司业务扩张的速度。另外,随着生态

环境综合治理等大型投资项目的涌现,众多工程业巨头、金融机构纷纷跨界进入,水环境行业竞

争不断加剧。

    应对措施:公司将顺应市场发展趋势,加强市场拓展人员的专业配备,加大市场拓展的广度

和深度,及时跟踪一线市场信息,同时,进一步加强投资评价标准控制和科学决策管理,提升项

目风险管控力度。此外,公司积极寻求项目拓展新途径,确保市场份额与投资收益的平衡。公司

持续发挥品牌优势、工程优势、运营优势、人才优势,差异化展开竞争,提升公司在市场竞争中

的优势。

    3、经营管理风险:随着业务的不断拓展和规模的扩张,公司的资产、人员等方面的规模均迅

速扩大,由于各分支机构在区域分布、人文特色、企业文化上存在诸多差异,公司将面临着管理

和控制的风险。如管理模式、组织结构、制度流程等方面的管理水平如果无法匹配公司业务扩展

的需求,公司的经营管理效率将出现下降,进而降低公司的市场竞争力。

    应对措施:公司将结合内控体系建设工作,进一步完善投资、建设、运营管理等相关制度流

程体系,加强总部能力建设,不断提升公司的经营管理水平。通过不断补充中坚力量,将公司的

管理理念、经营理念、文化理念植入到各地公司,强化协同与学习,增强公司整体的凝聚力与向

心力。

    4、成本控制风险:建设及运营成本是影响企业能否实现持续盈利的重要因素,随着物价水平、

人力成本以及各项物资原材料价格的上涨,以及下属部分水务公司存在一定的设备陈旧、管网老

化的现象,导致运营成本不断上升;同时随着国家货币政策的变化,公司融资成本也在不断上升。

以上情况在一定程度上影响了公司的盈利水平。

    应对措施:公司一方面将通过进一步加强技术创新,为下属水务公司提供必要的技术支持,

积极控制运营成本;另一方面将指导下属水务公司深入挖掘自身潜力,强化节能降耗和成本管理,

积极进行必要的工艺改进和技术提升;最后,公司将持续提升资金利用效率,创新融资方式,有

效利用债权、股权及资产证券化等相关融资工具,积极降低资金成本。

    5、水费回收风险:在污水业务方面,部分区域因政府财政状况等原因,导致水费回收周期较

长或回收困难,存在较大的水费回收风险;在供水业务方面,产销差控制一直是需要持续关注的

难题,同时由于用水客户结构复杂,企业用户效益高低不一、居民用户缴费意识参差不齐,导致

水费回收率存在波动。


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    应对措施:成立专项小组,以专题工作形式解决拖欠水费,努力提高水费回收率;与项目所

在地政府积极协商,将水费支出纳入政府年度财政预算,以保证能按时足额支付;积极进行产销

差控制,做好水费清缴工作。

    6、环保督查及绩效考核风险:近年来国家持续完善环保法律法规,不断加强环保督查力度。

此外,财政部发布的《关于政府参与的污水、垃圾处理项目全面实施 PPP 模式的通知》中明确,

在 PPP 协议中应明确有关绩效考核、按效付费条款,因此,公司项目运营存在因绩效考核不合格

而收益降低的风险。

    应对措施:公司将严格执行相关法律法规,积极接受相关执法部门监督检查,履行企业社会

责任,合法合规开展经营活动;充分发挥公司技术研发、运营管理优势,实现绩效考核达标,确

保收益获取。


(五)    其他
□ 适用 √不适用
四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因,未按准则披露的情况和原因说明
□ 适用 √不适用



                                 第五节       重要事项
一、普通股利润分配或资本公积金转增预案
(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况
√适用 □ 不适用
    公司已于 2012 年根据中国证券监督管理委员会颁布的《关于进一步落实上市公司现金分红有

关事项的通知》(证监发〔2012〕37 号)和北京证监局《关于进一步完善上市公司现金分红有关

事项的通知》(京证公司发[2012]101 号)的要求,对《公司章程》中的利润分配政策进行了进一

步修订,并经 2012 年第二次临时股东大会审议通过,规定“除特殊情况外,公司在当年盈利且累

计未分配利润为正的情况下,采取现金方式分配股利。每年以现金方式分配的利润不少于当年可

供股东分配利润的百分之三十。”

    根据中国证监会发布的《上市公司章程指引(2014 年修订)》(中国证监会公告[2014]47 号)、

《上市公司监管指引第 3 号——上市公司现金分红》(中国证监会公告[2013]43 号)等规定,公司

再次对《公司章程》中的利润分配政策进行了进一步修订,并经 2015 年第三次临时股东大会审议

通过,本次修订重点完善了利润分配具体政策、审议程序、利润分配政策变更等内容,修订后的

《公司章程》更加充分的保护了中小股东的合法权益。详见公司于 2015 年 2 月 10 日发布的临

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                                       2018 年年度报告



2015-023 号公告及于 2015 年 3 月 4 日发布的临 2015-025 号公告,修订后的《公司章程》详见上

海证券交易所网站 http://www.sse.com.cn。

    公司现金分红政策的制定和执行符合《公司章程》的规定,利润分配符合股东大会决议的要

求,分红标准和比例明确、清晰,相关决策程序和机制完备、合规,独立董事履职尽责并发挥了

应有的作用,公司采用网络投票方式充分听取中小投资者的意见和诉求,从而维护了中小投资者

的合法权益。


(二) 公司近三年(含报告期)的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案
                                                                      单位:元 币种:人民币
                                                                                 占合并报表
                                                                分红年度合并
                       每 10 股                                                  中归属于上
          每 10 股送                                            报表中归属于
 分红                   派息数    每 10 股转 现金分红的数                        市公司普通
            红股数                                              上市公司普通
 年度                  (元)(含   增数(股) 额(含税)                          股股东的净
            (股)                                              股股东的净利
                          税)                                                   利润的比率
                                                                    润
                                                                                     (%)
2018 年            0        0.8            0   454,835,856.56   719,406,402.43         63.22
2017 年            0        0.8            0   385,649,129.92   612,008,806.52         63.01
2016 年            0        0.8            0   385,649,129.92   610,888,929.66         63.13


(三) 以现金方式要约回购股份计入现金分红的情况
□ 适用 √不适用
(四) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正,但未提出普通股现金利润分配方案预
     案的,公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划
□ 适用 √不适用




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     二、承诺事项履行情况
     (一)   公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
     √适用 □ 不适用
                                                                                                                                               是否   如未能及时
                                                                                                                                      是否有                       如未能及时
               承诺                                                  承诺                                                                      及时   履行应说明
承诺背景                 承诺方                                                                                   承诺时间及期限      履行期                       履行应说明
               类型                                                  内容                                                                      严格   未完成履行
                                                                                                                                        限                         下一步计划
                                                                                                                                               履行   的具体原因
与股改相     解决同业                                                                                           承诺时间:2006 年;
                        首创集团   首创集团及下属控股子公司未来将不从事与首创股份产生同业竞争的水务业务。                               否     是       不适用       不适用
关的承诺     竞争                                                                                               承诺期限:长期有效
                                   1、首创集团承诺不会直接或间接地以任何方式(包括但不限于独资、合资、合作
                                   或联营)参与或进行任何与首创股份所从事的主营业务有实质性竞争或可能有实质
                                   性竞争的业务活动。本公司将促使本公司控制的其他企业遵守上述承诺。2、首创
                                   集团及首创集团控制的其他企业从事的酒店业务、土地一级开发业务及收费公路业
                                   务,与首创股份从事的前述同类业务不构成实质性同业竞争。3、如出现首创集团
             解决同业              或首创集团控制的其他企业从事与首创股份构成实质性同业竞争的情形时,应首创     承诺时间:2014 年;
                        首创集团                                                                                                        否     是       不适用       不适用
             竞争                  股份要求,首创集团即将首创集团及首创集团控制的其他企业在与首创股份存在实     承诺期限:长期有效
与再融资                           质性同业竞争业务的企业中的全部出资、股权/股份予以出让,以消除实质性同业
相关的承                           竞争情形。4、如出现因首创集团或首创集团控制的其他企业违反上述承诺而导致
诺                                 首创股份的利益受到损害时,首创集团及首创集团控制的其他企业将依法承担相应
                                   的赔偿责任。5、首创集团不会利用在首创股份的控制地位及控制关系,进行任何
                                   损害、侵占首创股份及首创股份其他股东正当利益的行为。
                                   首创集团承诺《北京首创股份有限公司关于涉及的房地产业务之专项自查报告》已
                                   如实披露了公司及下属公司 2014 年 1 月 1 日至今房地产开发项目的自查情况,如
                                                                                                                承诺时间:2017 年;
             其他       首创集团   公司因存在自查范围内未披露的土地闲置、炒地、捂盘惜售和哄抬房价的违法违规                             否     是       不适用       不适用
                                                                                                                承诺期限:长期有效
                                   行为,给公司和投资者造成损失的,承诺人将按照有关法律法规的规定及证券监管
                                   部门的要求承担相应的赔偿责任。


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                                     2018 年年度报告



(二)   公司资产或项目存在盈利预测,且报告期仍处在盈利预测期间,公司就资产或项目
是否达到原盈利预测及其原因作出说明
□ 已达到 □ 未达到 √不适用


(三)   业绩承诺的完成情况及其对商誉减值测试的影响
□ 适用 √不适用
三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况
□ 适用 √不适用
四、公司对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明
□ 适用 √不适用
五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正原因和影响的分析说明
(一) 公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明
□适用 √不适用


(二) 公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明
□适用 √不适用


(三) 与前任会计师事务所进行的沟通情况
□适用 √不适用


(四) 其他说明
□适用 √不适用


六、聘任、解聘会计师事务所情况
                                                                单位:万元 币种:人民币
                                                                现聘任
境内会计师事务所名称                                致同会计师事务所(特殊普通合伙)
境内会计师事务所报酬                                              196
境内会计师事务所审计年限                                         19 年


                                             名称                          报酬
内部控制审计会计师事务所      致同会计师事务所(特殊普通合伙)              65
保荐人                        中信建投证券股份有限公司                      0


聘任、解聘会计师事务所的情况说明
√适用 □ 不适用
    报告期内,公司未改聘会计师事务所,公司现聘任致同会计师事务所(特殊普通合伙)为公
司的境内审计机构,支付其年度财务审计工作的酬金为 196 万元,支付其年度内部控制审计工作
的酬金为 65 万元。截至报告期末,该会计师事务所已为本公司提供了 19 年审计服务。


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                                     2018 年年度报告



审计期间改聘会计师事务所的情况说明
□适用 √不适用


七、面临暂停上市风险的情况
(一)   导致暂停上市的原因
□适用 √不适用


(二)   公司拟采取的应对措施
□适用 √不适用


八、面临终止上市的情况和原因
□适用 √不适用


九、破产重整相关事项
□适用 √不适用


十、重大诉讼、仲裁事项
□本年度公司有重大诉讼、仲裁事项 √本年度公司无重大诉讼、仲裁事项


十一、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情
    况
□适用 √不适用


十二、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
□适用 √不适用


十三、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(一) 相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
□适用 √不适用
(二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用

员工持股计划情况
□适用 √不适用

其他激励措施
□适用 √不适用

                                         47 / 255
                                      2018 年年度报告




十四、重大关联交易
(一) 与日常经营相关的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露,但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用


3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露,但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
4、 涉及业绩约定的,应当披露报告期内的业绩实现情况
□适用 √不适用


(三) 共同对外投资的重大关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露,但有后续实施的进展或变化的事项
√适用 □不适用


                           事项概述                                      查询索引
第七届董事会 2018 年度第十一次临时会议审议通过了《关于投        详见公司于 2018 年 9 月 27
资顺义区农村污水治理工程(东部片区)PPP 项目暨关联交易的        日在《中国证券报》、《上海证
议案》,公司投资顺义区农村污水治理工程(东部片区)PPP 项目,    券报》、上海证券交易所网站
投资额约人民币 147,102 万元,项目合作期为 30 年(含建设期)。   (http://www.sse.com.cn)发
截至本报告披露日,项目已开工建设。                              布的临 2018-091 号公告。



3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用




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                                      2018 年年度报告



(四) 关联债权债务往来
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露,但有后续实施的进展或变化的事项
√适用 □不适用


                           事项概述                                      查询索引
公司第七届董事会 2018 年度第八次临时会议审议通过了《关于向
通用首创水务投资有限公司提供委托贷款的议案》,同意公司通过
                                                                详见公司于 2018 年 5 月 31
平安银行北京朝阳门支行向合营公司通用首创水务投资有限公司
                                                                日在《中国证券报》、《上海证
提供委托贷款,委托贷款金额 54,700 万元人民币,其中:2018 年
                                                                券报》、上海证券交易所网站
6 月向其提供委托贷款 32,700 万元人民币,2018 年 12 月向其提供
                                                                (http://www.sse.com.cn)发
委托贷款 22,000 万元人民币,贷款期限均为一年,贷款利率为
                                                                布的临 2018-058 号公告。
5.22%。截至本报告披露日,平安银行北京朝阳门支行已向合营公
司通用首创水务投资有限公司提供委托贷款 54,700 万元人民币。


3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(五) 其他
√适用 □不适用


                           事项概述                                      查询索引
第七届董事会 2018 年度第十五次临时会议,审议通过了《关于委
                                                                详见公司于 2018 年 12 月 27
托首创证券有限责任公司使用闲置自有资金进行现金管理暨关联
                                                                日在《中国证券报》、《上海证
交易的议案》,同意公司委托首创证券使用不超过人民币 10 亿元的
                                                                券报》、上海证券交易所网站
暂时闲置自有资金进行现金管理,现金管理产品为首创证券现金管
                                                                (http://www.sse.com.cn)发
理类单一资产管理计划,产品期限不超过 12 个月,现金管理投资
                                                                布的临 2018-122 号公告。
额度可在上述额度及期限范围内滚动使用。


十五、重大合同及其履行情况
(一)    托管、承包、租赁事项
1、 托管情况
□适用 √不适用


2、 承包情况
□适用 √不适用


3、 租赁情况
□适用 √不适用



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                                                                                2018 年年度报告




(二)       担保情况
√适用 □ 不适用
                                                                                                                                                单位: 元     币种: 人民币
                                                                 公司对外担保情况(不包括对子公司的担保)
             担保方与上                            担保发生日
                                                                   担保         担保                 担保是否已 担保是否逾 担保逾期金 是否存在反 是否为关联       关联
  担保方     市公司的关 被担保方       担保金额    期(协议签                             担保类型
                                                                  起始日       到期日                经履行完毕    期          额        担保      方担保         关系
                 系                                   署日)
                          通用首创水
北京首创股                                         2004 年 9 月 2004年11月 2022 年 6 月 连带责任担
             公司本部     务投资有限 471,500,000                                                        否         否          0          是         是         合营公司
份有限公司                                         28日         22日         20日       保
                          公司


报告期内担保发生额合计(不包括对子公司的担保)                                                                                                               -114,395,200
报告期末担保余额合计(A)(不包括对子公司的担保)                                                                                                             471,500,000
                                                                       公司及其子公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计                                                                                                                            1,911,879,955.55
报告期末对子公司担保余额合计(B)                                                                                                                      8,558,615,868.73
                                                                 公司担保总额情况(包括对子公司的担保)
担保总额(A+B)                                                                                                                                           9,030,115,868.73

担保总额占公司净资产的比例(%)                                                                                                                                       51.41
其中:
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额(C)
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额(D)
担保总额超过净资产50%部分的金额(E)
上述三项担保金额合计(C+D+E)
未到期担保可能承担连带清偿责任说明
担保情况说明                                                                 报告期内担保发生额合计(不包括对子公司的担保)为本期末担保余额减去2017年末的担保余额数

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(三)      委托他人进行现金资产管理的情况
1.     委托理财情况
(1) 委托理财总体情况
√适用 □不适用
                                                                                                                                           单位:元 币种:人民币
                类型                        资金来源                     发生额                       未到期余额                           逾期未收回金额
保本型理财                      自有资金                                      1,700,000,000                               --                                      --


其他情况
□适用 √不适用


(2) 单项委托理财情况
√适用 □不适用
                                                                                                                                           单位:元 币种:人民币
                                                                                                                                                                减值
                                                                                                    年化                                        是否   未来是
         委托                                            资金                                               预期       实际                                     准备
受托              委托理财     委托理财起     委托理财               资金             报酬确定      收益                          实际收回情    经过   否有委
         理财                                            来源                                               收益     收益或损                                   计提
 人                    金额      始日期       终止日期               投向                  方式      率                               况        法定   托理财
         类型                                                                                               (如有)       失                                     金额
                                                                                                                                                程序    计划
                                                                                                                                                                (如有)
                                                                固定收益类资产     已确认赎回份
                                                                投 资 比 例 为     额×实际年化收
交 通
                                                                0-50%,货币市场    益率×实际存续
银 行    日增                                            自有
                 300,000,000   2018/4/28     2018/5/25          类资产 投资 比例   天数(投资期     2.90%            643,561.64   300,000,000    是      否
三 元    利S                                             资金
                                                                为 40%-100%,其    限)/365
支行
                                                                余投资 品种 投资
                                                                比例不超过 30%。

                                                                                51 / 255
                                                                       2018 年年度报告




                                                            固定收益类资产     已确认赎回份
                                                            投 资 比 例 为     额×实际年化收
交 通
                                                            0-50%,货币市场    益率×实际存续
银 行   日增                                         自有
               200,000,000   2018/4/28   2018/5/25          类资产 投资 比例   天数(投资期     2.90%   429,041.10   200,000,000   是   否
三 元   利S                                          资金
                                                            为 40%-100%,其    限)/365
支行
                                                            余投资 品种 投资
                                                            比例不超过 30%。
                                                            固定收益类资产     已确认赎回份
                                                            投 资 比 例 为     额×实际年化收
交 通
                                                            0-50%,货币市场    益率×实际存续
银 行   日增                                         自有
               100,000,000   2018/4/28   2018/6/11          类资产 投资 比例   天数(投资期     3.05%   367,671.23   100,000,000   是   否
三 元   利S                                          资金
                                                            为 40%-100%,其    限)/365
支行
                                                            余投资 品种 投资
                                                            比例不超过 30%。
                                                            固定收益类资产     已确认赎回份
                                                            投 资 比 例 为     额×实际年化收
交 通
                                                            0-50%,货币市场    益率×实际存续
银 行   日增                                         自有
               200,000,000   2018/4/28   2018/5/4           类资产 投资 比例   天数(投资期     1.80%    59,178.08   200,000,000   是   否
三 元   利S                                          资金
                                                            为 40%-100%,其    限)/365
支行
                                                            余投资 品种 投资
                                                            比例不超过 30%。
                                                            固定收益类资产     已确认赎回份
交 通                                                       投 资 比 例 为     额×实际年化收
银 行   日增                                         自有   0-50%,货币市场    益率×实际存续
               300,000,000   2018/5/31   2018/6/15                                              2.90%   357,534.25   300,000,000   是   否
三 元   利S                                          资金   类资产 投资 比例   天数(投资期
支行                                                        为 40%-100%,其    限)/365
                                                            余投资 品种 投资

                                                                           52 / 255
                                                                       2018 年年度报告




                                                            比例不超过 30%。
                                                            固定收益类资产     已确认赎回份
                                                            投 资 比 例 为     额×实际年化收
交 通
                                                            0-50%,货币市场    益率×实际存续
银 行   日增                                         自有
               400,000,000   2018/6/29   2018/7/11          类资产 投资 比例   天数(投资期     2.55%   335,342.47   400,000,000   是   否
三 元   利S                                          资金
                                                            为 40%-100%,其    限)/365
支行
                                                            余投资 品种 投资
                                                            比例不超过 30%。
                                                            固定收益类资产     已确认赎回份
                                                            投 资 比 例 为     额×实际年化收
交 通
                                                            0-50%,货币市场    益率×实际存续
银 行   日增                                         自有
               200,000,000   2018/7/31   2018/9/13          类资产 投资 比例   天数(投资期     1.80%   434,520.55   200,000,000   是   否
三 元   利S                                          资金
                                                            为 40%-100%,其    限)/365
支行
                                                            余投资 品种 投资
                                                            比例不超过 30%。




                                                                           53 / 255
                                                                       2018 年年度报告




 其他情况
 □适用 √不适用


 (3) 委托理财减值准备
 □ 适用 √不适用


 2.   委托贷款情况
 (1) 委托贷款总体情况
 √适用 □不适用
                                                                                                                                     单位:元 币种:人民币
             类型                    资金来源                        发生额                         未到期余额                       逾期未收回金额
 委托贷款                   自有资金                                   547,000,000.00                     547,000,000.00                                   --


 其他情况
 □适用 √不适用


 (2) 单项委托贷款情况
 √适用 □ 不适用
                                                                                                                                     单位:元 币种:人民币
                                                                                                                                                  未来
                                                                                                                                                         减值
                                                                                                                                           是否   是否
                                                                                  报酬确   年化      预期收益                                            准备
           委托贷                   委托贷款起   委托贷款终   资金    资金                                            实际        实际收   经过   有委
 受托人             委托贷款金额                                                    定     收益率      (如有)                                            计提
           款类型                    始日期        止日期     来源    投向                                         收益或损失     回情况   法定   托贷
                                                                                   方式                                                                  金额
                                                                                                                                           程序   款计
                                                                                                                                                         (如有)
                                                                                                                                                  划
平安银行   委托贷   90,000,000.00   2017/6/13    2018/6/11    自有   补充流       市场价   5.220%   2,117,547.17   2,117,547.17   已收回   是     否            --

                                                                              54 / 255
                                                                        2018 年年度报告




北京朝阳     款                                                       动资金
门支行
平安银行
           委托贷                                                     补充流
北京朝阳            20,000,000.00    2017/6/14    2018/6/11    自有                市场价   5.220%   470,566.04     470,566.04     已收回   是   否   --
             款                                                       动资金
门支行
平安银行
           委托贷                                                     补充流
北京朝阳            20,000,000.00    2017/6/14    2018/6/11    自有                市场价   5.220%   470,566.04     470,566.04     已收回   是   否   --
             款                                                       动资金
门支行
平安银行
           委托贷                                                     补充流
北京朝阳            50,000,000.00    2017/6/14    2018/6/11    自有                市场价   5.220%   1,176,415.09   1,176,415.09   已收回   是   否   --
             款                                                       动资金
门支行
平安银行
           委托贷                                                     补充流
北京朝阳            77,000,000.00    2017/6/13    2018/6/11    自有                市场价   5.220%   1,811,679.25   1,811,679.25   已收回   是   否   --
             款                                                       动资金
门支行
平安银行
           委托贷                                                     补充流
北京朝阳            70,000,000.00    2017/12/12   2018/12/12   自有                市场价   5.220%   3,408,867.92   3,408,867.92   已收回   是   否   --
             款                                                       动资金
门支行
平安银行
           委托贷                                                     补充流
北京朝阳            70,000,000.00    2017/12/12   2018/12/12   自有                市场价   5.220%   3,408,867.92   3,408,867.92   已收回   是   否   --
             款                                                       动资金
门支行
平安银行
           委托贷                                                     补充流
北京朝阳            60,000,000.00    2017/12/12   2018/12/12   自有                市场价   5.220%   2,921,886.72   2,921,886.72   已收回   是   否   --
             款                                                       动资金
门支行
平安银行
           委托贷                                                     补充流
北京朝阳            10,000,000.00    2017/11/29   2018/11/29   自有                市场价   5.220%   469,198.11     469,198.11     已收回   是   否   --
             款                                                       动资金
门支行
平安银行   委托贷   100,000,000.00   2018/6/11    2019/6/11    自有   补充流       市场价   5.220%   2,640,094.34   2,640,094.34   未到期   是   否   --

                                                                               55 / 255
                                                                         2018 年年度报告




北京朝阳      款                                                       动资金
门支行
平安银行
            委托贷                                                     补充流
北京朝阳             100,000,000.00   2018/6/11    2019/6/11    自有                市场价   5.220%   2,640,094.34   2,640,094.34   未到期   是   否   --
              款                                                       动资金
门支行
平安银行
            委托贷                                                     补充流
北京朝阳             127,000,000.00   2018/6/11    2019/6/11    自有                市场价   5.220%   3,352,919.81   3,352,919.81   未到期   是   否   --
              款                                                       动资金
门支行
平安银行
            委托贷                                                     补充流
北京朝阳             220,000,000.00   2018/12/11   2019/12/11   自有                市场价   5.220%    300,943.4      300,943.4     未到期   是   否   --
              款                                                       动资金
门支行


 其他情况
 □ 适用 √不适用


 (3) 委托贷款减值准备
 □ 适用 √不适用


 3.      其他情况
 □ 适用 √不适用




                                                                                56 / 255
                                     2018 年年度报告



(四)     其他重大合同
□ 适用 √不适用


十六、其他重大事项的说明
√适用 □ 不适用
    1、报告期内,公司完成了非公开发行项目,向共 9 名特定对象非公开发行 864,834,083 股人

民币普通股(A 股),募集资金总额为人民币 2,689,633,998.13 元,在扣除相关发行费用后,拟用

于以下项目:浙江省嵊新污水处理厂二期扩建 PPP 项目、山东省临沂市中心城区水环境综合整治

工程项目、收购河北华冠环保科技有限公司 100%股权项目、广东省茂名市水东湾城区引罗供水工

程 PPP 项目、四川省广元市白龙水厂 BOT 项目和补充流动资金项目。本次发行后,公司净资产将

大幅度增加,资产负债率相应下降,资产结构更趋合理;本次发行募集资金投资项目均投向公司

的主营业务,项目的实施有助于公司巩固现有竞争优势,进一步提升行业地位,保证公司的可持

续发展。

    2、报告期内,公司成功发行永续债 20 亿元和绿色公司债 20 亿元。公司发行永续债可进一步

降低公司负债率,提高再融资能力,有利于提高盈利水平。绿色债券充分体现了公司践行绿色发

展的理念,与公司的主营业务高度契合。此次公开发行的绿色公司债,期限为五年,票面利率最

终锁定 4.24%,满足了公司资金需求,有效降低了公司整体融资成本,优化了长短期债务结构。

永续债和绿色公司债的成功发行,是市场对公司规模和实力的肯定,有效提升了公司的市场形象,

彰显了公司强大的融资实力。

    3、首创环境之下属全资子公司北京首创环境投资有限公司就江西省广昌县城乡生活垃圾处理

设施一体化建设项目递交投标计划书,并中标此项目。项目特许经营期 30 年,政府将无偿移交

13 座农村生活垃圾中转站和 12 座城市生活垃圾中转站, 座生活垃圾填埋场及全部垃圾处理的设

施设备予北京首创环境投资有限公司,项目总投资额约为 3,299.5 万元人民币,生活垃圾保底量

为 160 吨/日。截至本报告披露日,项目已进入试运营阶段。

    4、首创环境之下属全资子公司北京首创环境投资有限公司和北京首创环境科技有限公司组成

的联合体就安徽省淮南市非正规垃圾堆放点治理 PPP 项目进行竞争性磋商,并中标此项目。项目

合作期为 10 年,其中建设期 2 年,运营期 8 年,负责淮南市 10 处非正规垃圾堆放点的治理和维

护工作,共有存量垃圾约 123.75 万吨,预计投资规模约为人民币 2.17 亿元。截至本报告披露日,

项目已开工建设。

    5、首创环境获得河南省南阳市淅川、西峡、内乡三县生活垃圾焚烧发电项目特许经营权,设

计总规模为 1,500 吨/日,分两期建设。其中一期设计规模为 1,000 吨/日,二期为 500 吨/日。截
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                                     2018 年年度报告



至本报告披露日,项目已签约。

   6、首创环境之下属全资子公司北京首创环境投资有限公司与自然人朱梅元签订股权转让协议,

以人民币 60,409,100 元收购其持有的永济市华信达清洁能源有限公司 80%股权。截至本报告披露

日,工商变更登记已完成并进行后续建设。

    7、首创环境控股有限公司之下属全资子公司北京首创环境投资有限公司与河南省延津县人民

政府签订了《新乡市延津县危废综合处置项目入园协议》。根据该协议,北京首创环境投资有限公

司将与河南省延津县城市资产开发经营有限责任公司签订合资协议,以共同成立项目公司。项目

公司注册资本金为人民币 1,000 万元,其中北京首创环境投资有限公司出资人民币 700 万元,占

股 70%;延津县城市资产开发经营有限责任公司出资人民币 300 万元,占股 30%。项目公司将负

责新乡市延津县危废综合处置项目的设计、投资、建设、运营及维护。该项目占地暂定为约 150

亩,设计规模为年处理 7 万吨,包括 3 万吨焚烧和 4 万吨填埋,总投资暂定为人民币 3 亿元。截

至本报告披露日,项目已签约。

    8、首创环境控股有限公司之下属全资子公司北京首创环境投资有限公司曾就中国河北省唐山

市玉田县城乡一体化环境治理工程项目递交投标计划书,并中标此项目。项目总投资估算约为人

民币 3.56 亿元,包括两个子项目:项目一玉田县生活垃圾焚烧发电项目,其设计规模为 900 吨/

日,其中一期为 600 吨/日,二期为 300 吨/日;以及项目二玉田县村镇生活垃圾收运一体化项目,

其设计规模为 350 吨/日。项目采用特许经营模式运作,特许经营期为 30 年。截至本报告披露日,

项目一已签约,项目二已进入运营阶段。

    9、首创环境控股有限公司和福建惠丰建筑工程有限公司组成的联合体曾就中国福建省福州市

红庙岭厨余垃圾处理厂项目递交投标计划书,并中标此项目。项目合作期为 30 年(含建设期 1.5

年),服务范围为福州中心城区,包括鼓楼区、台江区、晋安区、仓山区、马尾区、大学城及高新

区。联合体将负责项目的投资、融资、建设、运营及移交等工作。项目将采用干式厌氧工艺,总

规模为 800 吨/日,其中一期 400 吨/日,总投资额约为人民币 5.6 亿元。截至本报告披露日,项

目已签约。

    10、2018 年 9 月 11 日,首创环境控股有限公司作为发行人于境外市场发行 3 年高级无抵押

绿色债券 2.5 亿美元,利率 5.625%,2018 年 10 月 18 日,首创环境控股有限公司作为发行人于境

外市场发行 3 年高级无抵押绿色债券 0.5 亿美元,利率 5.625%。本次境外绿色债券发行由首创环

境控股有限公司作为发行人,由北京首都创业集团有限公司提供维好及流动性支持契约及股权购

买承诺契约。本次发行募集资金扣除发行费用后,将视资金实际需求情况于境外或境内使用。本


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                                      2018 年年度报告



次发行募集资金将主要用于发行人已获取环保项目的投资和建设、新项目的兼并收购,偿还国内

银行借款等,以满足发行人业务发展需要,拓展境外融资渠道,推进低碳绿色经济发展,持续履

行社会责任。

十七、积极履行社会责任的工作情况
(一)       上市公司扶贫工作情况
√适用 □ 不适用
1.     精准扶贫规划
□ 适用 √不适用


2.     年度精准扶贫概要
√适用 □ 不适用
     精准脱贫是十九大提出的国家三大攻坚战之一。作为国企上市公司,首创股份以及下属公司

高度重视社会责任,积极践行扶贫工作。2018 年公司以及下属公司共投入 545.5 万元资金,支持

淮南寿县炎刘小学建设、改善铜陵市枞阳县红领巾村办公条件、组织包头固阳县山洪抢险等精准

扶贫项目。首创股份以及公司全体员工热心社会公益,努力为社会弱势群体提供力所能及的帮助,

2018 年公司及下属公司支出的爱心捐助款共计 13.6 万余元(不包含精准扶贫专项捐助),定点帮

扶 2,647 人次,此外公司还进行了多种形式的物品捐赠。


3.     精准扶贫成效
√适用 □ 不适用
                                                                     单位:万元 币种:人民币
                      指   标                                      数量及开展情况
一、总体情况
其中:1.资金                                                                           554.1
        2.物资折款                                                                         5
        3.帮助建档立卡贫困人口脱贫数(人)                                             2,647
二、分项投入
     1.产业发展脱贫
                                                     √   农林产业扶贫
                                                     □   旅游扶贫
                                                     □   电商扶贫
其中:1.1 产业扶贫项目类型
                                                     □   资产收益扶贫
                                                     √   科技扶贫
                                                     □   其他
        1.2 产业扶贫项目个数(个)                                                         3
        1.3 产业扶贫项目投入金额                                                         530
        1.4 帮助建档立卡贫困人口脱贫数(人)                                             296

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                                         2018 年年度报告



     2.转移就业脱贫                                                                     --
其中:2.1 职业技能培训投入金额                                                          --
        2.2 职业技能培训人数(人/次)                                                   --
        2.3 帮助建档立卡贫困户实现就业人数(人)                                        --
     3.易地搬迁脱贫                                                                     --
其中:3.1 帮助搬迁户就业人数(人)                                                      --
     4.教育脱贫                                                                         --
其中:4.1 资助贫困学生投入金额                                                         1.1
        4.2 资助贫困学生人数(人)                                                    430
        4.3 改善贫困地区教育资源投入金额                                                --
     5.健康扶贫                                                                         --
其中:5.1 贫困地区医疗卫生资源投入金额                                                 8.7
     6.生态保护扶贫                                                                     --
                                                        □   开展生态保护与建设
                                                        □   建立生态保护补偿方式
其中:6.1 项目名称
                                                        □   设立生态公益岗位
                                                        √   其他
        6.2 投入金额                                                                    --
     7.兜底保障                                                                         --
其中:7.1 帮助“三留守”人员投入金额                                                    --
        7.2 帮助“三留守”人员数(人)                                                  --
        7.3 帮助贫困残疾人投入金额                                                      --
        7.4 帮助贫困残疾人数(人)                                                      --
     8.社会扶贫                                                                         --
其中:8.1 东西部扶贫协作投入金额                                                        --
        8.2 定点扶贫工作投入金额                                                        --
        8.3 扶贫公益基金                                                                --
     9.其他项目                                                                         --
其中:9.1 项目个数(个)                                                                --
        9.2 投入金额                                                                  14.3
        9.3 帮助建档立卡贫困人口脱贫数(人)                                         1,921
        9.4 其他项目说明                                                                --
三、所获奖项(内容、级别)                                                              --


4.     后续精准扶贫计划
□ 适用 √不适用


(二)     社会责任工作情况
√适用 □ 不适用
    详见 2019 年 3 月 30 日上海证券交易所网站 http://www.sse.com.cn 发布的《北京首创股份有
限公司 2018 年度社会责任报告》。


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                                         2018 年年度报告



(三)     环境信息情况
1.     属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其重要子公司的环保情况说明
√适用 □ 不适用
(1) 排污信息
√适用 □不适用
       公司在全国开展污水处理业务,通过污水管网收集污水并集中至污水处理厂进行处理,污水

处理达到国家排放标准后排入自然水体。然后经评审确定的排污口排放入地表河道,或进一步深

度处理后进入再生水。按照国家或地方政府规定的污水出水水质标准,污水厂出水均允许有一定

类别、数量的污染物排放,污染物主要为 COD(化学需氧量)、BOD5(生化需氧量)、氨氮、总

氮、总磷、悬浮物等。

    公司现有在运营项目为:供排水一体项目 6 个,污水项目 69 个,污水管网一体 1 个,污水固废

综合 1 个,再生水 1 个;固废项目 19 个(不含境外)。分别位于北京、天津、河北、山西等 23

个省市。排放方式主要是管道集中排放、连续排放、有组织排放等;执行的排放标准主要为:《城

镇污水处理厂污染物排放标准》(GB18918-2002)一级 A 标准和《城镇污水处理厂污染物排放标准》

(GB18918-2002)一级 B 标准;常见的基本控制项目污染物包括 COD(化学需氧量)、BOD5(生

化需氧量)、氨氮、总氮、总磷、悬浮物等。基本控制项目最高允许排放浓度(日均值)详见下表:
                            基本控制项目最高允许排放浓度(日均值)                    单位:mg/L
                                                                             一级标准
序号                         基本控制项目
                                                           A 标准                  B 标准
1            化学需氧量(COD)                                   50                      60
2            生化需氧量(BOD5)                                  10                      20
3            悬浮物(SS)                                        10                      20
4            动植物油                                            1                        3
5            石油类                                              1                        3
6            阴离子表面活性剂                                   0.5                       1
7            总氮(以 N 计)                                     15                      20
8            氨氮(以 N 计)                                    5(8)                  8(15)
                                05 年 12 月 31 日前建设          1                       1.5
9            总磷(以 P 计)
                                06 年 1 月 1 日起建设的         0.5                       1
10           色度(稀释倍数)                                    30                      30
11           PH 值                                                             6~9
                                                                         3
12           粪大肠菌群数/(个/L)                                   10                  104


       报告期内,公司污水处理业务污染物排放浓度、总量均不超过上述标准,报告期内累计排放

化学需氧量(COD)约 3.89 万吨、生化需氧量(BOD5)约 0.24 万吨、总氮约 1.36 万吨、总磷约

0.05 万吨、氨氮约 0.25 万吨。
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                                    2018 年年度报告




(2) 防治污染设施的建设和运行情况
√适用 □ 不适用
     公司所属重点排污单位均按照国家法律法规进行可研批复、项目核准,并依法实施建设;项

目投产前均按规定申办排污许可证,按照许可证核定的污染物种类、控制指标和规定的方式排放

污染物。截至本报告披露日,公司控股子公司环保设施运转正常。


(3) 建设项目环境影响评价及其他环境保护行政许可情况
√适用 □不适用
     公司所属重点排污单位均取得环境影响评价报告,并获得了当地环保部门的批准。


(4) 突发环境事件应急预案
√适用 □ 不适用
     公司所属各单位均已对其运营管理的污水处理设施编制有相应的突发环境事件应急预案,并

报送所在地主管部门备案。


(5) 环境自行监测方案
√适用 □不适用
     公司依据环境自行监测指南的要求,制定自行监测方案,明确了检测点位及监测频次,缺少

自行监测条件的单位,采取委托监测的方式,并严格按照国家环境监测技术规范和环境监测管理

规定的要求开展自行监测,所采用的自动监测设备已通过环保部门验收,定期进行数据比对监测,

并及时将环境监测结果上传至污染源监测数据发布平台,进行环境信息公开。


(6) 其他应当公开的环境信息
□ 适用 √不适用


2.   重点排污单位之外的公司的环保情况说明
□ 适用 √不适用


3.   重点排污单位之外的公司未披露环境信息的原因说明
□ 适用 √不适用


4.   报告期内披露环境信息内容的后续进展或变化情况的说明
□ 适用 √不适用



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                                    2018 年年度报告



(四)   其他说明
□ 适用 √不适用


十八、可转换公司债券情况
(一) 转债发行情况
□ 适用 √不适用


(二) 报告期转债持有人及担保人情况
□ 适用 √不适用
(三) 报告期转债变动情况
□ 适用 √不适用
报告期转债累计转股情况
□ 适用 √不适用
(四) 转股价格历次调整情况
□ 适用 √不适用
(五) 公司的负债情况、资信变化情况及在未来年度还债的现金安排
□ 适用 √不适用
(六) 转债其他情况说明
□ 适用 √不适用




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                                                               2018 年年度报告




                                                 第六节    普通股股份变动及股东情况
一、 普通股股本变动情况
(一)   普通股股份变动情况表
1、 普通股股份变动情况表
                                                                                                                                   单位:股
                                    本次变动前                              本次变动增减(+,-)                        本次变动后
                                                                                       公积金                                          比例
                                  数量        比例(%)     发行新股              送股            其他     小计            数量
                                                                                       转股                                            (%)
一、有限售条件股份                                        + 864,834,083                                + 864,834,083   + 864,834,083    15.21
1、国家持股
2、国有法人持股                                           +160,771,704                                 +160,771,704    +160,771,704      2.83
3、其他内资持股                                           +704,062,379                                 +704,062,379    +704,062,379     12.38
其中:境内非国有法人持股                                  +704,062,379                                 +704,062,379    +704,062,379     12.38
       境内自然人持股
4、外资持股
其中:境外法人持股
       境外自然人持股
二、无限售条件流通股份        4,820,614,124      100.00                                                                4,820,614,124    84.79
1、人民币普通股               4,820,614,124      100.00                                                                4,820,614,124    84.79
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、普通股股份总数            4,820,614,124      100.00   + 864,834,083                                + 864,834,083   5,685,448,207   100.00



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2、 普通股股份变动情况说明
√适用 □ 不适用
       经中国证券监督管理委员会《关于核准北京首创股份有限公司非公开发行股票的批复》(证监

许可[2018]834 号)核准,公司以非公开发行的方式向 9 名特定投资者发行了人民币普通股股票

864,834,083 股,并于 2018 年 11 月 14 日在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司办理了登

记托管手续;本次发行的新增股份为有限售条件流通股,9 位投资者认购的股票限售期均为 12 个

月。详见公司于 2018 年 11 月 16 日发布的临 2018-108 号公告。

3、 普通股股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响(如有)
√适用 □ 不适用
       经公司2017年第三次临时股东大会、2017年年度股东大会审议通过,并经中国证监会《关于

核准北京首创股份有限公司非公开发行股票的批复》(证监许可[2018]834号)核准,公司以非公

开发行方式向特9名特定投资者发行人民币普通股(A股)864,834,083股 ,公司总股本增加至

5,685,448,207股。根据上述股本变动计算得出2018年度基本每股收益为0.1449元,每股净资产为

3.0895元。

4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□ 适用 √不适用
(二)    限售股份变动情况
√适用 □ 不适用
                                                                                        单位: 股
                    年初限   本年解除   本年增加限        年末限售股                 解除限售日
       股东名称                                                         限售原因
                    售股数   限售股数     售股数              数                         期
北京京国瑞国企
改革发展基金(有       -         -       80,385,852        80,385,852   非公开发行   2019-11-14
限合伙)
昆仑信托有限责
                       -         -       80,385,852        80,385,852   非公开发行   2019-11-14
任公司
中德制造业(安
徽)投资基金(有       -         -       80,385,852        80,385,852   非公开发行   2019-11-14
限合伙)
上海上国投资产
                       -         -       80,385,852        80,385,852   非公开发行   2019-11-14
管理有限公司
汇祥(天津)资产
                       -         -      160,771,704       160,771,704   非公开发行   2019-11-14
管理有限公司
财通基金管理有
                       -         -      141,479,099       141,479,099   非公开发行   2019-11-14
限公司
汇安基金管理有
                       -         -       80,385,852        80,385,852   非公开发行   2019-11-14
限公司

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泰达宏利基金管
                        -           -           80,385,852        80,385,852    非公开发行      2019-11-14
理有限公司
华安财保资产管
                        -           -           80,268,168        80,268,168    非公开发行      2019-11-14
理公司
      合计              -           -          864,834,083       864,834,083         /               /
二、 证券发行与上市情况
(一)截至报告期内证券发行情况
√适用 □ 不适用
                                                                                 单位:股 币种:人民币
 股票及其衍生                    发行价格                                       获准上市交      交易终止日
                   发行日期                      发行数量          上市日期
  证券的种类                    (或利率)                                         易数量           期
普通股股票类
A 股股票           2018-11-14           3.11     864,834,083       2019-11-14    864,834,083             --


可转换公司债券、分离交易可转债、公司债类
2018 年公开发行
                   2018-11-27        4.24%     2,000,000,000       2018-12-10   2,000,000,000   2023-11-27
绿色公司债券


截至报告期内证券发行情况的说明(存续期内利率不同的债券,请分别说明):
□适用 √不适用


(二)公司普通股股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况
√适用 □ 不适用
    公司于2018年11月14日完成非公开发行相关股份的股权登记及股份限售手续。公司本次非公

开发行A股股票864,834,083股,发行对象为北京京国瑞国企改革发展基金(有限合伙)、昆仑信托

有限责任公司、中德制造业(安徽)投资基金(有限合伙)、上海上国投资产管理有限公司、汇

祥(天津)资产管理有限公司、财通基金管理有限公司、汇安基金管理有限公司、泰达宏利基金

管理有限公司、华安财保资产管理公司,本次发行新增股份的性质为有限售条件流通股,本次发

行新增股份在其限售期满的次一交易日可在上海证券交易所上市交易(非交易日顺延)。本次非

公开发行完成后,公司总股本增加至5,685,448,207股。

    公司资产和负债结构的变动情况详见第四节经营情况讨论与分析二、(三)中的相关内容。

(三)现存的内部职工股情况
□ 适用 √不适用
三、 股东和实际控制人情况
(一) 股东总数
截止报告期末普通股股东总数(户)                                                                    237,477
年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户)                                                      230,204
截止报告期末表决权恢复的优先股股东总数(户)                                                             0
                                                   66 / 255
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年度报告披露日前上一月末表决权恢复的优先股股东总数(户)   0




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(二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东(或无限售条件股东)持股情况表
                                                                                        单位:股
                                  前十名股东持股情况
                                                                       质押或冻结
                                                        持有有限售
 股东名称      报告期内增                      比例                        情况       股东
                             期末持股数量               条件股份数
 (全称)          减                          (%)                     股份           性质
                                                            量                数量
                                                                       状态
北京首都创
业集团有限              0    2,618,583,418     46.06              0     无           国有法人
公司
汇祥(天津)
资产管理有
限公司-汇
             160,771,704       160,771,704      2.83     160,771,704    无              其他
祥资产鼎盛 2
号私募投资
基金
中国证券金
融股份有限     129,906,359     145,176,789      2.55              0     无              其他
公司
财通基金-
农业银行-
财通基金-
               141,479,099     141,479,099      2.49     141,479,099    无              其他
玉泉 878 号
资产管理计

昆仑信托有
                80,385,852      80,385,852      1.41      80,385,852    无           国有法人
限责任公司
上海上国投
资产管理有      80,385,852      80,385,852      1.41      80,385,852    无           国有法人
限公司
北京京国瑞
国企改革发
                80,385,852      80,385,852      1.41      80,385,852    无              其他
展基金(有限
合伙)
建投拓安(安
徽)股权投资
管理有限公
司-中德制      80,385,852      80,385,852      1.41      80,385,852    无              其他
造业(安徽)
投资基金(有
限合伙)




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汇安基金-
民生银行-
汇安基金-     80,385,852       80,385,852      1.41      80,385,852     无                   其他
汇盈 7 号资
产管理计划
泰达宏利基
金-民生银
行-泰达宏
利价值成长     80,385,852       80,385,852      1.41      80,385,852     无                   其他
定向增发 780
号资产管理
计划
                            前十名无限售条件股东持股情况
                                                                              股份种类及数量
          股东名称                持有无限售条件流通股的数量
                                                                        种类           数量
                                                                        人民币
北京首都创业集团有限公司                                2,618,583,418               2,618,583,418
                                                                        普通股
                                                                        人民币
中国证券金融股份有限公司                                 145,176,789                 145,176,789
                                                                        普通股
                                                                        人民币
香港中央结算有限公司                                      64,310,670                  64,310,670
                                                                        普通股
                                                                        人民币
中央汇金资产管理有限责任公司                              30,771,000                  30,771,000
                                                                        普通股
中国农业银行股份有限公司-中
                                                                        人民币
证 500 交易型开放式指数证券投                             23,832,190                  23,832,190
                                                                        普通股
资基金
                                                                        人民币
北京高校房地产开发总公司                                  12,000,000                  12,000,000
                                                                        普通股
                                                                        人民币
林庄喜                                                    11,913,596                  11,913,596
                                                                        普通股
                                                                        人民币
吴创                                                      11,350,000                  11,350,000
                                                                        普通股
                                                                        人民币
林贤专                                                     8,543,859                   8,543,859
                                                                        普通股
                                                                        人民币
林道伟                                                     8,437,600                   8,437,600
                                                                        普通股
上述股东关联关系或一致行动的     公司未知上述股东之间是否存在关联关系或属于规则规定
说明                             的一致行动人。
表决权恢复的优先股股东及持股
                                 无
数量的说明


前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
√适用 □ 不适用

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                                         2018 年年度报告



                                                                                       单位:股
                                                             有限售条件股份可上市
                                                                   交易情况
                                         持有的有限售
序号          有限售条件股东名称                                          新增可上    限售条件
                                         条件股份数量        可上市交易
                                                                          市交易股
                                                                 时间
                                                                            份数量
         汇祥(天津)资产管理有限公司
1        -汇祥资产鼎盛 2 号私募投资基       160,771,704     2019-11-14          --   非公开发行
         金
         财通基金-农业银行-财通基
2                                            141,479,099     2019-11-14          --   非公开发行
         金-玉泉 878 号资产管理计划
3        昆仑信托有限责任公司                 80,385,852     2019-11-14          --   非公开发行
4        上海上国投资产管理有限公司           80,385,852     2019-11-14          --   非公开发行
         北京京国瑞国企改革发展基金
5                                             80,385,852     2019-11-14          --   非公开发行
         (有限合伙)
         建投拓安(安徽)股权投资管理
6        有限公司-中德制造业(安徽)         80,385,852     2019-11-14          --   非公开发行
         投资基金(有限合伙)
         汇安基金-民生银行-汇安基
7                                             80,385,852     2019-11-14          --   非公开发行
         金-汇盈 7 号资产管理计划
         泰达宏利基金-民生银行-泰
8        达宏利价值成长定向增发 780 号        80,385,852     2019-11-14          --   非公开发行
         资产管理计划
         华安财保资管-工商银行-华
9        安财保资管稳定增利 5 号集合资        80,268,168     2019-11-14          --   非公开发行
         产管理产品
10       无                                             --           --          --           --

                                         公司未知上述股东之间是否存在关联关系或属于规则规
上述股东关联关系或一致行动的说明
                                         定的一致行动人。


(三)    战略投资者或一般法人因配售新股成为前 10 名股东
□ 适用 √不适用
四、 控股股东及实际控制人情况
(一) 控股股东情况
1      法人
√适用 □ 不适用
名称                                北京首都创业集团有限公司
单位负责人或法定代表人              李爱庆
成立日期                            1994 年 10 月 26 日
主要经营业务                        购销包装食品、医疗器材;授权范围内的国有资产经营管理;
                                    购销金属材料、木材、建筑材料、土产品、五金交电化工、

                                             70 / 255
                                      2018 年年度报告



                                 化工轻工材料、百货、机械电器设备、电子产品、汽车配件、
                                 通讯设备(不含无线电发射设备)、日用杂品、针纺织品、制
                                 冷空调设备、食用油;销售汽车(不含九座以下乘用车);零
                                 售粮食;房地产开发、商品房销售;物业管理;设备租赁;
                                 技术开发、技术咨询、技术转让、技术服务;人才培训;有
                                 关旅游、企业管理、投资方面的咨询;自营和代理除国家组
                                 织统一联合经营的出口商品和国家实行核定公司经营的进口
                                 商品以外的其它商品及技术的进出口业务;经营进料加工和
                                 “三来一补”业务;经营对销贸易和转口贸易。(企业依法自
                                 主选择经营项目,开展经营活动;依法须经批准的项目,经
                                 相关部门批准后依批准的内容开展经营活动;不得从事本市
                                 产业政策禁止和限制类项目的经营活动。)
报告期内控股和参股的其他境内外   2018 年末持有首创置业股份有限公司(公司代码:HK2868)
上市公司的股权情况               164,920.57 万股,占总股本的 54.47%。
其他情况说明                     无


2   自然人
□ 适用 √不适用
3   公司不存在控股股东情况的特别说明
□ 适用 √不适用


4   报告期内控股股东变更情况索引及日期
□ 适用 √不适用
5   公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □ 不适用




                                 首创集团

                                                                      100%


                                         46.06%                 首创华星




                                                        0.67%
                                 首创股份



(二) 实际控制人情况
1   法人
√适用 □ 不适用
                                          71 / 255
                                      2018 年年度报告



名称                               北京市国资委


2      自然人
□ 适用 √不适用
3      公司不存在实际控制人情况的特别说明
□ 适用 √不适用


4      报告期内实际控制人变更情况索引及日期
□ 适用 √不适用


5      公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □ 不适用

                                北京市国资委



                                            100%



                                  首创集团

                                                                      100%


                                        46.06%                  首创华星




                                                        0.67%
                                  首创股份



6      实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司
□ 适用 √不适用


(三) 控股股东及实际控制人其他情况介绍
□ 适用 √不适用


五、 其他持股在百分之十以上的法人股东
□ 适用 √不适用
六、 股份限制减持情况说明
□适用 √不适用


                                            72 / 255
                            2018 年年度报告




                   第七节      优先股相关情况
□ 适用 √不适用




                                73 / 255
                                                                 2018 年年度报告

                                     第八节        董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、持股变动情况及报酬情况
(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
√适用 □不适用
                                                                                                                                         单位:股
                                                                                                                       报告期内从      是否在公司
                                      任期起始     任期终止       年初持股         年末持股   年度内股份   增减变动    公司获得的      关联方获取
  姓名      职务(注)   性别   年龄
                                        日期         日期           数               数       增减变动量     原因      税前报酬总          报酬
                                                                                                                       额(万元)
 刘永政   董事长        男     50     2017-12-22   2020-12-03          0              0           0               --              --      是
 刘永政   董事          男     50     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --              --      是
 李 章    董事          男     52     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --              --      是
 张 萌    董事          女     43     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --              --      是
 孟 焰    独立董事      男     63     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --          16.47       否
 车丕照   独立董事      男     61     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --          16.47       否
 曲久辉   独立董事      男     61     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --          16.47       否
 刘 俏    独立董事      男     48     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --          16.31       否
 杨 斌    董事          男     50     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --       184.21         否
 杨 斌    总经理        男     50     2017-12-22   2020-12-03          0              0           0               --              --      否
 杨 斌    党委副书记    男     50     2017-05-10            --         0              0           0               --              --      否
 石祥臣   董事          男     57     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --         205.49       否
 石祥臣   党委书记      男     57     2016-05-30            --         0              0           0               --              --      否
 苗 艇    董事          男     41     2019-3-25    2020-12-03          0              0           0               --              --      是
 苗 艇    纪委书记      男     41     2019-1-23             --         0              0           0               --              --      是
 谢元祥   董事          男     39     2018-5-15    2020-12-03          0              0           0               --              --      是
 王瑞林   监事会主席    男     59     2017-12-22   2020-12-03          0              0           0               --         205.49       否
 王瑞林   监事          男     59     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --              --      否
 郭雪飞   监事          男     31     2018-5-14    2020-12-03          0              0           0               --              --      是
 党明播   监事          男     45     2017-12-04   2020-12-03          0              0           0               --          91.84       否



                                                                     74 / 255
                                                                 2018 年年度报告

 江 瀚      副总经理      男     48    2017-12-22   2020-12-03         0           0      0               --        182.65      否
 王征戍     副总经理      男     43    2017-12-22   2020-12-03         0           0      0               --        182.65      否
 邢俊义     副总经理      男     47    2018-5-31    2020-12-03         0           0      0               --         177.6      否
 邵 丽      董事会秘书    女     45    2017-12-22   2020-12-03         0           0      0               --        166.81      否
 郝春梅     财务总监      女     47    2017-12-22   2020-12-03         0           0      0               --        166.81      否
 孙少林     董事          男     60    2017-12-04   2018-5-15          0           0      0               --             --     是
 冯 涛      董事          男     43    2017-12-04   2018-5-15          0           0      0               --             --     是
 贺文宝     董事          男     48    2018-5-15    2019-3-25          0           0      0               --        182.65      否
 贺文宝     纪委书记      男     48    2012-03-01   2019-1-23          0           0      0               --             --     否
 刘惠斌     监事          男     43    2017-12-04   2018-5-14          0           0      0               --             --     是
   合计          /        /       /         /            /             0           0      0           /           1,811.92      /


  姓名                                                             主要工作经历
刘永政    硕士,律师资格,证券法律业务资格。曾任北京首都创业集团有限公司法律部总经理、总法律顾问、副总经理;北京首创股份有限公司总经
          理。现任北京首都创业集团有限公司党委常委、副总经理。截至报告披露日,任本公司董事长。
李 章     硕士,正高级经济师。曾任审计署金融审计司副处长;中国信达信托投资公司稽核审计部副总经理;中国信达资产管理公司审计部高级经理;
          北京首都创业集团有限公司审计法律部总经理。现任北京首都创业集团有限公司总审计师、审计部总经理、职工监事。截至报告披露日,任
          本公司董事。
张 萌     硕士。曾任北京奥林匹克公园管理委员会发展处副处长;北京首都创业集团有限公司基础设施部副总经理。现任北京首都创业集团有限公司
          环境产业部总经理。截至报告披露日,任本公司董事。
孟 焰     博士,中央财经大学会计学教授、博士生导师。兼任中国会计学会常务理事、中国金融会计学会常务理事。于 1993 年被评为全国优秀教师,
          2000 年被评为北京市先进工作者,自 1997 年起享受国务院政府特殊津贴。现任北京巴士传媒股份有限公司、中国外运股份有限公司独立董
          事。截至报告披露日,任本公司独立董事。
车丕照    硕士。曾任清华大学法学院副院长、党委书记。现任清华大学法学院教授、博士生导师;兼任中国国际经济法学会副会长,北京仲裁委员会
          委员;中国国际经济贸易仲裁委员会委员、仲裁员。截至报告披露日,任本公司独立董事。
曲久辉    博士,中国工程院院士、博士生导师。曾任中国科学院生态环境研究中心主任。现任清华大学环境学院特聘教授;中国科学院生态环境研究
          中心研究员;国电科技环保集团股份有限公司独立董事;东江环保股份有限公司独立非执行董事;德蓝水技术股份有限公司独立董事。截至
          报告披露日,任本公司独立董事。
刘 俏     博士。曾任职于麦肯锡公司、香港大学,并在香港大学获终身教职,曾任中国证监会第十七届发行审核委员会委员。现任北京大学光华管理
          学院院长、金融学教授、博士生导师;曾于 2013 年获国家自然科学基金杰出青年,并于 2014 年获教育部长江学者特聘教授;中信建投证券


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                                                           2018 年年度报告

         股份有限公司独立董事,正恒国际控股有限公司独立董事,招商银行股份有限公司独立董事。截至报告披露日,任本公司独立董事。
杨 斌 硕士,工程师。曾就职于中国有色金属工业总公司人事部机关人事处、办公厅。曾任北京首创股份有限公司人力资源部副总经理、战略企划
         部总经理;湖南首创投资有限责任公司董事、总经理;北京首都创业集团有限公司基础设施部副总经理、总经理;首创新西兰环境治理有限
         公司董事、中方总经理;首创环境控股有限公司党委书记、董事。现任全联环境服务业商会第五届执行会长。截至报告披露日,任本公司董
         事、总经理、党委副书记。
石祥臣 硕士、高级经济师。曾任太原橡胶厂厂办主任兼人事处处长;双喜轮胎公司常务副总经理;北京首创轮胎有限责任公司总经理;北京首创科
         技投资有限公司副总经理;北京时代华康医疗设备租赁有限公司董事长。截至报告披露日,任本公司董事、党委书记。
苗 艇 学士,工程师,高级企业文化师。曾任北京巴士专线分公司、北京公交专线客运分公司、北京畅通客运分公司、北京公交第五客运分公司技
         术部部长、信息中心主任、经理助理、工会主席等;北京首都创业集团有限公司纪检监察室副主任、纪检监察室主任、纪委副书记、职工监
         事。截至报告披露日,任本公司董事、党委会委员、纪律检查委员会书记。
谢元祥 硕士,会计师资格。曾任中国航天科工集团二院二十五所财务处职员,副处长,处长;北京航天福道高技术有限公司财务部经理。现任北京
         首都创业集团有限公司财务管理部部门专家。截至报告披露日,任本公司董事。
王瑞林 硕士,正高级经济师、工程师。曾就职于机械工业部生产管理局设备动力处副科长、物资部机电设备司综合处主任科员,曾任中国物资储备
         总公司仓储运输部、综合经营部副经理、经理;中国物资储备总公司商贸部本部副部长、部长;中国物资储运总公司商贸一部经理;北京市
         经中实业开发总公司党委委员、副总经理。截至报告披露日,任本公司监事会主席。
郭雪飞 硕士,曾任法院助理审判员。现任北京首都创业集团有限公司法律部职员。截止报告披露日,任本公司监事。
党明播 硕士,高级经济师。曾就职于北京市环卫机械制造厂,任党委组织部副部长、人事劳动科副科长;北京市北清集团公司人力资源部经理、办
         公室主任;北京首创股份有限公司人力资源部高级经理、副总经理。截至报告披露日,任本公司职工监事、人力资源部总经理。
江 瀚 博士。曾任公司运营管理部高级经理、副总经理;徐州首创水务有限责任公司总经理;公司办公室主任;公司企业管理部总经理;公司研发
         中心主任。截至报告披露日,任本公司副总经理。
王征戍 硕士。曾任北京首都创业集团有限公司运营经理,葫芦岛首创投资发展有限公司执行总经理,首创投资发展有限公司副总经理。截至报告披
         露日,任本公司副总经理。
邢俊义 硕士,经济师。曾任公司投资经理;中环保水务投资有限公司副总经理;中节能水务发展有限公司副总经理;北京科净源股份有限公司总裁;
         公司总经理助理。截至报告披露日,任本公司副总经理。
邵 丽 博士,律师资格。曾任 Chinaren&Sohu 公司法律顾问;香港交易所北京代表处代表;金杜律师事务所律师;启迪科技服务有限公司董事会秘
         书兼副总经理。截至报告披露日,任本公司董事会秘书、总法律顾问。
郝春梅 硕士,高级会计师、注册会计师和注册评估师。曾任公司会计信息部总经理、计划财务部总经理、企业发展中心总经理。截至报告披露日,
         任本公司财务总监。
其它情况说明
□适用 √不适用




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                                                           2018 年年度报告

(二) 董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□ 适用 √不适用
二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况
(一) 在股东单位任职情况
√适用 □ 不适用
       任职人员姓名                  股东单位名称             在股东单位担任的职务     任期起始日期    任期终止日期
刘永政                     北京首都创业集团有限公司         党委常委、副总经理           2017-01             --
孙少林                     北京首都创业集团有限公司         战略管理总监                 2013-04         2018-08
李 章                      北京首都创业集团有限公司         总审计师                     2014-08             --
李 章                      北京首都创业集团有限公司         审计部总经理                 2006-01             --
李 章                      北京首都创业集团有限公司         职工监事                     2011-11             --
张 萌                      北京首都创业集团有限公司         环境产业部总经理             2016-06             --
冯 涛                      北京首都创业集团有限公司         财务管理部副总经理           2016-11         2018-09
冯 涛                      北京首都创业集团有限公司         财务管理部总经理             2018-09             --
谢元祥                     北京首都创业集团有限公司         财务管理部部门专家           2014-08             --
刘惠斌                     北京首都创业集团有限公司         法律部总经理                 2015-10             --
郭雪飞                     北京首都创业集团有限公司         法律部职员                   2017-06             --
在股东单位任职情况的说明   无



(二) 在其他单位任职情况
√适用 □不适用
  任职人员姓名                     其他单位名称                 在其他单位担任的职务    任期起始日期    任期终止日期
孙少林             首创置业股份有限公司                                 董事              2016-08         2018-03
孙少林             钜大国际控股有限公司                                 董事              2016-11         2018-10
孙少林             首创东风(十堰)水务有限公司                       董事长              2017-10         2018-10
李 章              北京市农业投资有限公司                               监事              2012-07         2018-03
李 章              天津京津高速公路有限公司                             监事              2014-07         2019-02
李 章              北京首都创业贸易有限公司                             监事              2003-09         2018-04
李 章              国信招标集团股份有限公司                             监事              2015-08         2018-04


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                                                    2018 年年度报告

李 章    世联国际商业网络中心有限公司                               监事       2015-08   2018-04
李 章    首创置业股份有限公司                                       监事       2016-08   2018-03
李 章    首创经中(天津)投资有限公司                               监事       2018-04      --
李 章    第一创业证券股份有限公司                                   监事       2016-06      --
张 萌    首创新加坡 ECO 有限公司                                  董事长       2016-11   2018-03
张 萌    首创环境控股有限公司                                     董事长       2018-03      --
张 萌    首创新西兰环境治理有限公司                                 董事       2016-11   2018-03
张 萌    北京首创博桑环境科技股份有限公司                         董事长       2018-03   2019-03
张 萌    首创大气环境科技股份有限公司                               董事       2019-03      --
冯 涛    天津京津高速公路有限公司                                   董事       2016-11      --
冯 涛    首创经中(天津)投资有限公司                               董事       2016-11      --
冯 涛    首创东风(十堰)水务有限公司                               董事       2017-10      --
冯 涛    首创证券有限责任公司                                       董事       2016-12      --
冯 涛    首创华星国际投资有限公司                                 总经理       2018-04      --
冯 涛    首创华星国际投资有限公司                                   董事       2016-11      --
刘惠斌   北京首创金融资产交易信息服务股份有限公司                 监事长       2015-11      --
孟 焰    中央财经大学                                       教授、博士生导师   1996-10      --
孟 焰    北京巴士传媒股份有限公司                               独立董事       2016-04      --
孟 焰    中国外运股份有限公司                                   独立董事       2018-06      --
车丕照   清华大学                                           教授、博士生导师   2000-05      --
曲久辉   中国科学院                                               研究员       2012-08      --
曲久辉   国电科技环保集团股份有限公司                           独立董事       2014-07      --
曲久辉   东江环保股份有限公司                                   独立董事       2014-06      --
曲久辉   德蓝水技术股份有限公司                                 独立董事       2014-09      --
刘 俏    北京大学光华管理学院                                       院长       2017-01      --
刘 俏    北京大学光华管理学院                                       教授       2010-12      --
刘 俏    中信建设证券股份有限公司                               独立董事       2016-09      --
刘 俏    招商银行股份有限公司                                   独立董事       2018-11      --
刘 俏    正恒国际控股有限公司独立董事                           独立董事       2015-07      --
杨 斌    北京首创博桑环境科技股份有限公司                           董事       2013-09   2018-03
杨 斌    住建部水处理新技术产业化基地                             理事长       2017-07      --


                                                        78 / 255
                                              2018 年年度报告

杨 斌    首创新西兰环境治理公司                               董事       2017-10   2018-05
杨 斌    首创新西兰投资控股有限公司                           董事       2018-05      --
杨 斌    首创新加坡 ECO 有限公司                              董事       2017-10      --
石祥臣   首创东风(十堰)水务有限公司                         董事       2017-10      --
贺文宝   北京华展汇元信息技术有限公司                     执行董事       2016-11      --
谢元祥   北京首创融资担保有限公司                     计划财务部总经理   2018-07      --
江 瀚    铜陵首创排水有限责任公司                           董事长       2016-07   2018-07
江 瀚    北京首创资本投资管理有限公司                         董事       2016-01   2018-07
江 瀚    徐州慧创环境检测有限责任公司                       董事长       2016-11   2018-07
江 瀚    马鞍山慧创环境检测有限责任公司                     董事长       2017-02   2018-07
江 瀚    铜陵首创水务有限责任公司                           董事长       2017-05   2018-07
江 瀚    北京首创热力股份有限公司                           董事长       2017-02      --
江 瀚    浙江开创环保科技股份有限公司                         董事       2017-09   2018-06
江 瀚    住建部水处理新技术产业化基地                     副理事长       2017-07      --
江 瀚    住建部水处理新技术产业化基地                         主任       2017-07      --
江 瀚    北京首创东坝水务有限责任公司                       董事长       2016-08      --
王征戍   中水首创投资有限公司                               董事长       2016-07   2018-10
王征戍   宁夏首创海绵城市建设发展有限公司                   董事长       2016-09   2018-07
王征戍   揭阳市揭东区首创水务有限公司                     执行董事       2017-04   2018-07
王征戍   揭阳市产业园首创水务有限公司                     执行董事       2017-04   2018-07
王征戍   揭阳空港区地都首创环境治理有限公司               执行董事       2017-04   2018-07
王征戍   北京首创股份有限公司新大都饭店                     总经理       2017-05      --
王征戍   北京首创清源环境科技有限公司                       董事长       2017-05   2018-07
王征戍   苏州首创嘉净环保科技股份有限公司                   董事长       2017-05   2018-07
王征戍   北京水星环境有限公司                               总经理       2017-07   2018-07
王征戍   首创生态环境(福州)有限公司                         董事       2017-05   2018-07
王征戍   首创生态环境(福建)有限公司                     执行董事       2017-05   2018-07
王征戍   临澧首创生态环境有限公司                             董事       2017-09      --
王征戍   北京首创资本投资管理有限公司                       董事长       2017-09      --
王征戍   海口首创投资建设有限公司                             董事       2017-01   2018-07
邢俊义   四川青石建设有限公司                             执行董事       2017-01      --


                                                  79 / 255
                                                              2018 年年度报告

邢俊义             首创环投控股有限公司                                    董事长                 2017-04                     --
邢俊义             首创爱华(天津)市政环境工程有限公司                    董事长                 2017-01                     --
邵 丽              水汇环境(天津)股权投资基金管理有限公司                  监事                 2016-09                     --
邵 丽              北京首创热力股份有限公司                                  监事                 2017-02                     --
郝春梅             北京水星环境有限公司                                  执行董事                 2017-01                     --
郝春梅             首创(香港)有限公司                                  董事长、总经理             2016-11                     --
郝春梅             首创(新加坡)有限公司                                    董事                 2014-08                     --
郝春梅             深圳水务(集团)有限公司                              副董事长                 2017-03                     --
郝春梅             北京首创资本投资管理有限公司                              董事                 2017-03                     --
郝春梅             东方水务有限公司                                        董事长                 2017-01                     --
郝春梅             东方水务投资有限公司                                      董事                 2015-11                     --
郝春梅             通用首创水务投资有限公司                                董事长                 2016-11                     --
郝春梅             海口首创投资建设有限公司                                  董事                 2017-11                     --
郝春梅             北京龙庆首创水务有限责任公司                              监事                 2014-06                     --
郝春梅             北京首创热力股份有限公司                                  董事                 2017-09                     --
党明播             北京水星环境有限公司                                      监事                 2016-02                     --
党明播             北京华展汇元信息技术有限公司                              监事                 2016-11                     --
党明播             首创环投控股有限公司                                      监事                 2016-05                     --
在其他单位任职情
                   无
况的说明



三、董事、监事、高级管理人员报酬情况
√适用 □ 不适用
                                             根据《公司章程》规定,董事、监事的报酬事项由公司股东大会决定,高级管理人员的报酬事项由
董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序       公司董事会决定。公司董事会设立的薪酬与考核委员会对公司董事及高级管理人员的薪酬决策和执
                                             行情况进行评审和监控。
董事、监事、高级管理人员报酬确定依据         按照公司《薪酬管理办法》执行。
董事、监事和高级管理人员报酬的实际支付情况   报告期公司董事、监事和高级管理人员的实际支付报酬为人民币 1,811.92 万元。
报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际获
                                             报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际获得的报酬合计为人民币 1,811.92 万元。
得的报酬合计


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四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用 □ 不适用
                姓名                        担任的职务                     变动情形              变动原因
孙少林                           董事                             离任                工作变动
冯 涛                            董事                             离任                工作变动
刘惠斌                           监事                             离任                工作变动
贺文宝                           董事                             离任                工作变动
苗 艇                            董事                             选举                工作变动
谢元祥                           董事                             选举                工作变动
郭雪飞                           监事                             选举                工作变动
邢俊义                           副总经理                         聘任                工作变动



五、近三年受证券监管机构处罚的情况说明
□ 适用 √不适用




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六、母公司和主要子公司的员工情况
(一) 员工情况
母公司在职员工的数量                                                               247
主要子公司在职员工的数量                                                        14,030
在职员工的数量合计                                                              14,277
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数                                       230
                                      专业构成
                  专业构成类别                                专业构成人数
                    生产人员                                                     7,791
                    销售人员                                                     1,793
                    技术人员                                                     1,601
                    财务人员                                                       654
                    行政人员                                                     2,438
                      合计                                                      14,277
                                      教育程度
                  教育程度类别                                 数量(人)
                硕士研究生及以上                                                   563
                    大学本科                                                     3,542
                    大学专科                                                     5,022
                    专科以下                                                     5,150
                      合计                                                      14,277



(二) 薪酬政策
√适用 □ 不适用
按照公司《薪酬管理办法》制度及标准执行。

(三) 培训计划
√适用 □ 不适用
    公司持续完善内部课程体系,并针对不同层级人员进行分类培训,培训对象涵盖新入职员工、
管理人员、中青年员工、专业人员、技能人员等各类人才,内容以企业文化、业务知识、专业技
能、领导力、职业生涯发展、拓展训练为主。培训主题鲜明,形式多样。有效提升了员工的综合
素质,促进了公司经营管理水平的提升,提升了企业凝聚力。

(四) 劳务外包情况
√适用 □ 不适用
劳务外包的工时总数                                                       1,201,773 小时
劳务外包支付的报酬总额                                                   1,726.15 万元

七、其他
□ 适用 √不适用




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                                 第九节       公司治理
一、公司治理相关情况说明
√适用 □ 不适用
    报告期内,公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》等法律法规及中国证
监会、上海证券交易所关于公司治理的有关要求,通过建立、健全内控制度,不断推进公司规范
化、程序化管理,提升公司治理水平,依法履行信息披露义务,加强投资者关系管理工作,充分
保障了投资者的合法权益,推动了公司的持续发展。公司目前已按照上市公司规范要求建立了权
责明确、相互制衡的公司治理结构和监督有效的内控制度,并严格依法规范运作。公司治理符合
《公司法》及中国证监会相关规定的要求,不存在差异。公司报告期内具体治理情况如下:
    1、股东与股东大会
    报告期内,公司共召开了 1 次年度股东大会和 7 次临时股东大会。公司股东大会的召集、召
开等相关程序完全符合《公司章程》及《股东大会议事规则》的相关规定,能够确保所有股东尤
其是中小股东的合法权益。
    2、控股股东与上市公司的关系
    公司具有独立完整的业务及自主经营能力。公司控股股东行为规范,通过股东大会行使出资
人权利,不存在非经营性占用公司资金的情况,没有超越股东大会直接或间接干涉公司内部管理、
经营决策的行为;公司董事会、监事会和内部机构能够独立运作,公司与控股股东在人员、资产、
财务、机构和业务方面全面分开。
    3、董事及董事会
    报告期内,公司共召开了 19 次董事会会议。公司董事会目前由 11 名董事组成,其中独立董
事 4 名,董事会人数和人员构成均符合法律、法规的要求。董事会下设提名、审计、薪酬与考核、
战略四个专门委员会,专门委员会成员全部由董事组成,审计委员会成员中有一名独立董事是会
计专业人士。董事会及各专门委员会分别具有相应的议事规则或工作规程,各专门委员会均能按
公司有关制度履行相关各项职能,为公司科学决策提供强有力的支持。各位董事均勤勉履职,均
能以认真负责的态度出席董事会和股东大会,促进了公司董事会的规范运作和科学决策。
    经控股股东北京首都创业集团有限公司提名,2018 年 4 月 25 日经公司第七届董事会 2018 年
度第二次会议审议通过,2018 年 5 月 14 日经公司 2018 年第三次临时股东大会审议通过,公司现
任董事孙少林先生、冯涛先生不再担任公司董事一职,选举贺文宝先生、谢元祥先生为本公司第
七届董事会董事,任期与本届董事会任期相同,详见公司临 2018-037 号、临 2018-049 号公告。
经控股股东北京首都创业集团有限公司提名,2019 年 3 月 8 日经公司第七届董事会 2019 年度第
二次临时会议审议通过,2019 年 3 月 25 日经公司 2019 年第三次临时股东大会审议通过,公司现
任董事贺文宝先生不再担任公司董事一职,选举苗艇先生为本公司第七届董事会董事,任期与本
届董事会任期相同,详见公司临 2019-012 号、临 2019-020 号公告。
    4、监事与监事会
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                                      2018 年年度报告


    报告期内,公司共召开了 9 次监事会会议。公司监事会由 3 名监事组成,其中 1 名为职工代
表监事,人数和人员构成均符合法律、法规的要求。根据《监事会议事规则》,各位监事能够本着
对股东负责的精神,严格按照法律、法规及《公司章程》的规定认真履行自己的职责,勤勉尽责。
公司监事会规范运作,对公司财务以及公司董事、高级管理人员履行职责的合法、合规性等情况
进行了有效的监督。
    经控股股东北京首都创业集团有限公司提名,2018 年 4 月 25 日经公司第七届监事会 2018 年
度第二次会议审议通过,2018 年 5 月 14 日经公司 2018 年第三次临时股东大会审议通过,公司现
任监事刘惠斌先生不再担任公司监事一职,选举郭雪飞先生为本公司第七届监事会董事,任期与
本届监事会任期相同。详见公司临 2018-044 号、临 2018-049 号公告。
    5、信息披露、透明度及投资者关系管理
    公司能够按照法律、法规、《公司章程》和《信息披露制度》的规定,真实、准确、完整地披
露有关信息,并做好信息披露前的保密工作,确保所有股东均能公平、公正地获得信息。公司董
事会设立专门机构并配备相应人员,依法履行信息披露义务、接待来访、回答咨询等。在不涉及
经营机密的基础上,在公司网站上主动披露决策、经营及管理信息,使所有投资者有平等的机会
获得信息。报告期内,公司认真做到信息披露真实、准确、完整、及时、公平。
    (二)公司治理建设情况
    公司按照各项法律法规及监管部门的要求,不断完善公司治理结构,及时修订和完善公司治
理制度及内部控制制度,切实提高了公司规范运作水平,维护了公司和广大股东的合法权益。公
司按照各项法律法规及监管部门的要求,不断完善公司治理结构,及时修订和完善公司治理制度
及内部控制制度,切实提高了公司规范运作水平,维护了公司和广大股东的合法权益。
    报告期内,公司实施完成了 2017 年度利润分配工作,两次修订《公司章程》,并分别已于 2018
年 5 月 14 日、2018 年 12 月 14 日经公司 2018 年第三次临时股东大会、2018 年第七次临时股东
大会审议通过,修订后的《公司章程》已刊登在上海证券交易所网站(http://www.sse.com.cn)。
通过以上方式,公司进一步完善了公司职能,提高了公司的治理水平。
    (三)内幕知情人登记管理情况
    为加强公司内幕信息管理,维护信息披露的公平原则,防范内幕交易,保护投资者的合法权
益,公司第五届董事会 2011 年度第二次临时会议审议通过了《内幕信息知情人登记管理制度》,
该制度已于 2011 年 12 月 27 日刊登在上海证券交易所网站(http://www.sse.com.cn)。报告期内,
公司严格按照上述制度加强内幕信息的保密管理,执行内幕信息知情人的登记与备案。


公司治理与中国证监会相关规定的要求是否存在重大差异;如有重大差异,应当说明原因
□ 适用 √不适用
二、股东大会情况简介
                                           决议刊登的指定网站的查
         会议届次              召开日期                               决议刊登的披露日期
                                                   询索引

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2018 年第一次临时股东大会       2018-1-26      http://www.sse.com.cn             2018-1-27
2018 年第二次临时股东大会       2018-3-28      http://www.sse.com.cn             2018-3-29
2017 年年度股东大会             2018-4-20      http://www.sse.com.cn             2018-4-21
2018 年第三次临时股东大会       2018-5-14      http://www.sse.com.cn             2018-5-15
2018 年第四次临时股东大会       2018-5-31      http://www.sse.com.cn              2018-6-1
2018 年第五次临时股东大会       2018-8-20      http://www.sse.com.cn             2018-8-21
2018 年第六次临时股东大会       2018-10-29     http://www.sse.com.cn            2018-10-30
2018 年第七次临时股东大会       2018-12-14     http://www.sse.com.cn            2018-12-15

股东大会情况说明
□ 适用 √不适用

三、董事履行职责情况
(一) 董事参加董事会和股东大会的情况
                                                                                      参加股东
                                             参加董事会情况
                                                                                      大会情况
 董事       是否独
                     本年应参            以通讯                          是否连续两   出席股东
 姓名       立董事              亲自出                   委托出   缺席
                     加董事会            方式参                          次未亲自参   大会的次
                                席次数                   席次数   次数
                       次数              加次数                            加会议       数
刘永政       否          19       19       13              0       0         否               2
孙少林       否           8        8        7              0       0         否               1
李 章        否          19       19       11              0       0         否               4
张 萌        否          19       18       12              1       0         否               6
冯 涛        否           8        8        6              0       0         否               2
孟 焰        是          19       19       14              0       0         否               3
车丕照       是          19       19       13              0       0         否               4
曲久辉       是          19       19       19              0       0         否               0
刘 俏        是          19       19       19              0       0         否               0
杨 斌        否          19       19       11              0       0         否               5
石祥臣       否          19       19       11              0       0         否               7
贺文宝       否          11       11        9              0       0         否               3
谢元祥       否          11       11        6              0       0         否               3

连续两次未亲自出席董事会会议的说明
□适用 √不适用


年内召开董事会会议次数                             19
其中:现场会议次数                                 0
通讯方式召开会议次数                               10
现场结合通讯方式召开会议次数                       9

(二) 独立董事对公司有关事项提出异议的情况
□ 适用 √不适用

(三) 其他
□ 适用 √不适用


                                              85 / 255
                                      2018 年年度报告


四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议,存在异议事项的,
    应当披露具体情况
□ 适用 √不适用

五、监事会发现公司存在风险的说明
□ 适用 √不适用

六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能
    保持自主经营能力的情况说明
□ 适用 √不适用

存在同业竞争的,公司相应的解决措施、工作进度及后续工作计划
□ 适用 √不适用

七、报告期内对高级管理人员的考评机制,以及激励机制的建立、实施情况
√适用 □ 不适用
    公司已建立起符合现代企业管理的科学的考核评价机制。对高级管理人员的考核由公司董事
会薪酬与考核委员会组织实施。公司根据实际情况,并结合企业战略执行情况、企业经营结果和
可持续发展,对公司高级管理人员进行综合考评。


八、是否披露内部控制自我评价报告
√适用 □ 不适用
    公司第七届董事会 2019 年度第一次会议审议通过了《2018 年度内部控制评价报告》,全文详
见 2019 年 3 月 30 日上海证券交易所网站 http://www.sse.com.cn。


报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明
□ 适用 √不适用

九、内部控制审计报告的相关情况说明
√适用 □ 不适用
    受公司委托,致同会计师事务所(特殊普通合伙)对公司 2018 年 12 月 31 日的财务报告内部
控制的有效性进行了审计,认为公司按照《企业内部控制基本规范》和相关规定在所有重大方面
保持了有效的财务报告内部控制。其出具的公司《2018 年度内部控制审计报告》详见 2019 年 3
月 30 日上海证券交易所网站 http://www.sse.com.cn。
是否披露内部控制审计报告:是

十、其他
□ 适用 √不适用



                           第十节       公司债券相关情况
√适用 □ 不适用

                                          86 / 255
                                                 2018 年年度报告


   一、公司债券基本情况
                                                                                     单位:亿元 币种:人民币
                                                                              利率
 债券名称        简称        代码       发行日         到期日      债券余额             还本付息方式      交易场所
                                                                              (%)
                                                                                       单利按年计
                                                                                       息,不计复利,
北京首创股
                                                                                       每年付息一
份有限公司
               16 首股                                                                 次,到期一次     上海证券交易
2016 年公开                136522.SH   2016-07-07    2021-07-07     10.00     3.30
                 债                                                                    还本,最后一     所
发行公司债
                                                                                       期利息随本金

                                                                                       的兑付一起支
                                                                                       付
                                                                                       单利按年计
北京首创股                                                                             息,不计复利,
份有限公司                                                                             每年付息一
2017 年非公                                                                            次,到期一次     上海证券交易
               G17 首 Y1   145523.SH   2017-05-26    2020-05-26     10.00     5.50
开发行可续                                                                             还本,最后一     所
期绿色公司                                                                             期利息随本金
债券                                                                                   的兑付一起支
                                                                                       付
                                                                                       单利按年计
                                                                                       息,不计复利,
北京首创股
                                                                                       每年付息一
份有限公司
                                                                                       次,到期一次     上海证券交易
2018 年公开    G18 首股    155053.SH   2018-11-27    2023-11-27     20.00     4.24
                                                                                       还本,最后一     所
发行绿色公
                                                                                       期利息随本金
司债券
                                                                                       的兑付一起支
                                                                                       付

   公司债券付息兑付情况
   √适用 □ 不适用

   16 首股债                报告期内,已按时兑付利息 3300 万元。
   G17 首 Y1                报告期内,已按时兑付利息 5500 万元。
   G18 首股                 报告期内,未到付息日。

   公司债券其他情况的说明
   √适用 □ 不适用
       1、北京首创股份有限公司 2016 年公开发行公司债券
       公司第六届董事会 2016 年度第一次会议审议通过了《关于公司公开发行公司债券的议案》
   等相关议案,同意公司申请公开发行期限为不超过 5 年(含 5 年)的公司债券,规模不超过人
   民币 10 亿元(含 10 亿元),本次公司债券在经过上海证券交易所预审无异议并获得中国证券监
   督管理委员会核准后,以一次或分期的形式在中国境内公开发行,具体发行方式提请股东大会授权
   董事会根据市场情况和公司资金需求情况确定。本次发行事宜已经公司 2015 年年度股东大会审
   议通过,2016 年 6 月 24 日经中国证监会《关于核准北京首创股份有限公司向合格投资者公开
   发行公司债券的批复》(证监许可【2016】1405 号)核准批复,详见公司发布的临 2016-036、
   043、082 号公告。
       截至报告披露日,本次公开发行公司债券工作已完成,最终发行规模为人民币 10 亿元,债
   券期限为 5 年,票面利率为 3.30%,起息日为 2016 年 7 月 7 日;经中诚信证券评估有限公司
                                                     87 / 255
                                     2018 年年度报告


综合评定,公司主体信用等级为 AAA,本次公司债券信用等级为 AAA;本次公开发行公司债券已
于 2016 年 7 月 26 日在上海证券交易所上市,债券名称为: 北京首创股份有限公司 2016 年公
开发行公司债券;简称:16 首股债,上市代码:136522.SH。
    2、北京首创股份有限公司 2017 年非公开发行可续期绿色公司债券
    本次债券发行经发行人于 2016 年 8 月 22 日召开的公司第六届董事会 2016 年度第十七次临
时会议审议通过,并经 2016 年 9 月 7 日召开的第五次临时股东大会表决通过,同意公司向合格投
资者非公开发行面值不超过 10 亿的可续期绿色公司债券。经上海证券交易所出具的编号为上证函
(2016)2386 号的无异议函,公司可面向合格投资者非公开发行面值不超过 10 亿元的公司债券。
详见公司发布的临 2016-091、临 2016-101、临 2017-001 号公告。
    截至报告披露日,本次非公开发行公司债券工作已完成,最终发行规模为人民币 10 亿元,
债券期限为 3 年,票面利率为 5.50%,起息日为 2017 年 5 月 26 日;经中诚信证券评估有限公
司综合评定,公司主体信用等级为 AAA,本次公司债券信用等级为 AAA;本次非公开发行公司债
券已于 2017 年 6 月 26 日在上海证券交易所上市,债券名称为:北京首创股份有限公司 2017
年非公开发行可续期绿色公司债券;简称:G17 首 Y1,上市代码:145523.SH。
    3、北京首创股份有限公司 2018 年公开发行绿色公司债券
    本次债券发行经发行人于 2018 年 7 月 27 日召开的公司第七届董事会 2018 年度第十次临时
会议审议通过,并经 2018 年 8 月 20 日召开的 2018 年第五次临时股东大会表决通过,同意公司
申请公开发行规模不超过人民币 20 亿元(含 20 亿元)的公司债券。经中国证券监督管理委员会
出具的《关于核准北京首创股份有限公司向合格投资者公开发行绿色公司债券的批复》(证监许可
【2018】1857 号),核准公司向合格投资者公开发行面值总额不超过 20 亿元人民币的绿色公司债
券。详见公司发布的临 2018-074、临 2018-076、临 2018-109 号公告。
    截至报告披露日,本次公开发行公司债券工作已完成,最终发行规模为人民币 20 亿元,债
券期限为 5 年,票面利率为 4.24%,起息日为 2018 年 11 月 27 日;经中诚信证券评估有限公
司综合评定,公司主体信用等级为 AAA,本次公司债券信用等级为 AAA;本次公开发行公司债券
已于 2018 年 12 月 10 日在上海证券交易所上市,债券名称为: 北京首创股份有限公司 2018 年
公开发行绿色公司债券;简称:G18 首股,上市代码:155053.SH。


二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式

                      名称           首创证券有限责任公司
                      办公地址       北京市西城区德胜门外大街 115 号德胜尚城 E 座
  债券受托管理人
                      联系人         吴峰云
                      联系电话       010-56511757
                      名称           太平洋证券股份有限公司
                      办公地址       北京市西城区华远企业号 D 座 3 单元
  债券受托管理人
                      联系人         吴丹宁
                      联系电话       010-88321670
                                         88 / 255
                                      2018 年年度报告


                       名称            中诚信证券评估有限公司
   资信评级机构
                       办公地址        上海市青浦区新业路 599 号 1 幢 968 室

其他说明:
□ 适用 √不适用

三、公司债券募集资金使用情况
√适用 □ 不适用

            “16 首股债”募集资金的用途拟全部用于补充流动资金;公司已开立募集资金专项账
16 首股债   户,“16 首股债”于 2016 年 7 月完成发行,截至本报告披露日,募集资金已使用完
            毕。
            “G17 首 Y1”于 2017 年 5 月完成发行,募集资金拟用于临沂市中心城区水环境综合
G17 首 Y1   整治工程和固原市海绵城市 PPP 项目;公司已开立募集资金专项账户。截至本报告
            披露日,募集资金已使用完毕。
            “G18 首股”于 2018 年 11 月完成发行,募集资金拟用于公司村镇污水治理项目建设、
            偿还公司债务及补充流动资金,其中用于绿色产业领域发展的募集资金金额不低于
G18 首股
            募集资金总额的 70%,公司已开立募集资金专项账户,截至本报告披露日,募集
            资金已使用完毕。

四、公司债券评级情况
√适用 □ 不适用

             2018 年 5 月,中诚信证券评估有限公司出具了《北京首创股份有限公司 2016 年
16 首股债    公开发行公司债券跟踪评级报告》,维持本期债券信用等级为 AAA,维持本次发
             债主体信用等级为 AAA,评级展望稳定。
             2018 年 5 月,中诚信证券评估有限公司出具了《北京首创股份有限公司 2017 年
G17 首 Y1    非公开发行可续期绿色公司债券信用评级报告》,维持本期债券信用等级为 AAA,
             维持本次发债主体信用等级为 AAA,评级展望稳定。
             2018 年 8 月中诚信证券评估有限公司出具了《北京首创股份有限公司 2018 年公
G18 首股     开发行绿色公司债券信用评级报告》,主体信用等级为为 AAA,评级展望稳定,
             本期债券信用等级为 AAA。



五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况
√适用 □ 不适用

16 首股债    未设增信机制,偿债计划及其他相关情况与募集说明书一致,未发生重大变化。
G17 首 Y1    未设增信机制,偿债计划及其他相关情况与募集说明书一致,未发生重大变化。
G18 首股     未设增信机制,偿债计划及其他相关情况与募集说明书一致,未发生重大变化。



六、公司债券持有人会议召开情况
√适用 □ 不适用
截止本报告披露日,报告期内未召开债券持有人会议。

七、公司债券受托管理人履职情况
√适用 □ 不适用
                                          89 / 255
                                      2018 年年度报告


    “16 首股债”、“G17 首 Y1”受托管理人为首创证券有限责任公司,截至本报告披露日,首
创证券有限责任公司已严格履行债券受托管理人相关职责。
    “G18 首股” 受托管理人为太平洋证券股份有限公司,截至本报告披露日,太平洋证券股份
有限公司已严格履行债券受托管理人相关职责。


八、截至报告期末公司近 2 年的会计数据和财务指标
√适用 □ 不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
                                                               本期比上年
           主要指标               2018 年         2017 年        同期增减             变动原因
                                                                   (%)
                                                                                货币资金及应收款增加
流动比率                                0.81            0.51         58.82
                                                                                            较多所致
                                                                                货币资金及应收款增加
速动比率                                0.76            0.47         61.70
                                                                                            较多所致
资产负债率(%)                        65.53           66.40         -0.87
EBITDA 利息保障倍数                     3.38            3.49         -3.15
贷款偿还率(%)                          100             100
利息偿付率(%)                          100             100

九、公司其他债券和债务融资工具的付息兑付情况
√适用 □ 不适用

             项目                兑付本金(元)           兑付利息(元)      兑付时间
2017 年第二期超短期融资债券          500,000,000.00          12,328,767.12    2018 年 5 月 19 日
2018 年第二期超短期融资债券        1,000,000,000.00          20,493,150.68    2018 年 11 月 30 日
2016 年第一期中期票据                             --         37,800,000.00    2018 年 7 月 22 日
2015 年第一期中期票据                             --         44,500,000.00    2018 年 11 月 16 日
合计                               1,500,000,000.00         115,121,917.80



十、公司报告期内的银行授信情况
√适用 □ 不适用
    报告期内,公司获得银行新办或续办授信额度 251 亿元。截止到 2018 年 12 月 31 日,公司共
获得银行授信 366.91 亿元,已使用授信额度为 36.17 亿元。公司到期的银行贷款均按期偿还,未
发生展期和减免的贷款金额。


十一、公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况
√适用 □ 不适用
      截至本报告披露日,公司履行了公司债券募集说明书的相关约定,保护了债券投资者的利益。

十二、公司发生的重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响
□ 适用 √不适用


                                            90 / 255
                                     2018 年年度报告



                                第十一节 财务报告
一、审计报告
√适用 □不适用
                                       审计报告


                                                       致同审字(2019)第 110ZA4742 号




北京首创股份有限公司全体股东:

    一、审计意见

    我们审计了北京首创股份有限公司(以下简称首创股份公司)财务报表,包括 2018 年 12 月
31 日的合并及公司资产负债表,2018 年度的合并及公司利润表、合并及公司现金流量表、合并及
公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。

    我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制,公允反映了首创
股份公司 2018 年 12 月 31 日的合并及公司财务状况以及 2018 年度的合并及公司的经营成果和现
金流量。

    二、形成审计意见的基础

    我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财
务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道
德守则,我们独立于首创股份公司,并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信,我们获取
的审计证据是充分、适当的,为发表审计意见提供了基础。

    三、关键审计事项

    关键审计事项是我们根据职业判断,认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项
的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景,我们不对这些事项单独发表意见。

    (一)商誉减值测试

    相关信息披露详见财务报表附注五(22)与财务报表附注七(22)。

    1、事项描述

    截止期末,首创股份公司商誉账面价值约为 29 亿元,未计提商誉减值准备,商誉主要是
公司收购境外子公司形成。由于金额重大,且首创股份公司管理层(以下简称管理层)确定资
产组的使用价值时作出了重大估计和判断,我们将商誉减值测试作为关键审计事项。

    2、审计应对

    我们针对商誉减值测试执行的审计程序主要包括:

    (1)评估及测试与商誉减值测试相关的内部控制有效性,包括关键假设的采用及减值计
提金额的复核与审批;

                                         91 / 255
                                   2018 年年度报告


    (2)评估管理层进行现金流量预测时使用的方法,并对减值测试模型和关键假设进行了
复核;

    (3)将现金流量预测所使用的数据与历史数据、实际经营情况、预算等进行比较,评价
管理层对现金流量的预测;

    (4)检查商誉减值测试计算的准确性,并对管理层的关键假设进行评估,包括增长率、
毛利率、折现率等;

    (5)获取管理层对折现的现金流量预测中采用的关键假设的敏感性分析,并评价关键假
设的变化对减值评估结论的影响以及是否存在管理层偏向的迹象。

    (二)无形资产-特许经营权入账价值的确定

    相关信息披露详见财务报表附注五(21)与财务报表附注七(20)。

    1、事项描述

    首创股份主要业务为污水处理、自来水生产销售等,期末无形资产-特许经营权中污水处
理特许经营权及自来水经营权原值合计约为 211 亿元,主要是 PPP 项目形成,该特许经营权
为公司重大资产,且其入账价值确定需要作出重大判断和假设,我们将其入账价值的确定作为
关键审计事项。

    2、审计应对

    我们针对该特许经营权入账价值的确定执行的审计程序主要包括:

    (1)了解、评估和测试了管理层对于特许经营权日常管理和会计处理方面的内部控制;

    (2)取得项目特许经营权协议,对实际履约情况进行复核,并对交易情况进行审核;

    (3)取得商业运行批复或检查协议约定的正式运营条件,复核结转无形资产的时点是否
符合会计准则的规定;

    (4)取得政府投资批复、施工结算等文件,核查工程实际支出及项目概算执行情况,检
查资本化借款费用确认的准确性,复核无形资产初始入账价值;

    (5)检查特许经营协议中关于特许经营期结束时的移交义务,复核计入无形资产原值的
重置费用现值,并通过检查期后的付款记录和收到的发票,核实是否存在未记录的负债。

   四、其他信息

    首创股份公司管理层对其他信息负责。其他信息包括首创股份公司 2018 年年度报告中涵
盖的信息,但不包括财务报表和我们的审计报告。

    我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息,我们也不对其他信息发表任何形式的鉴
证结论。

    结合我们对财务报表的审计,我们的责任是阅读其他信息,在此过程中,考虑其他信息是
否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

    基于我们已执行的工作,如果我们确定其他信息存在重大错报,我们应当报告该事实。在
这方面,我们无任何事项需要报告。
                                       92 / 255
                                      2018 年年度报告


   五、管理层和治理层对财务报表的责任

       首创股份公司管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表,使其实现公允反映,并
设计、执行和维护必要的内部控制,以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

       在编制财务报表时,管理层负责评估首创股份公司的持续经营能力,披露与持续经营相关
的事项(如适用),并运用持续经营假设,除非管理层计划清算首创股份公司、终止运营或别
无其他现实的选择。

       治理层负责监督首创股份公司的财务报告过程。

   六、注册会计师对财务报表审计的责任

       我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证,
并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证,但并不能保证按照审计准则执行
的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致,如果合理预期错报单
独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策,则通常认为错报是重大
的。

       在按照审计准则执行审计工作的过程中,我们运用职业判断,并保持职业怀疑。同时,我
们也执行以下工作:

       (1)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险,设计和实施审计程序以
应对这些风险,并获取充分、适当的审计证据,作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及
串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上,未能发现由于舞弊导致的重大错报
的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

       (2)了解与审计相关的内部控制,以设计恰当的审计程序。

       (3)评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

       (4)对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时,根据获取的审计证据,就可
能导致对首创股份公司的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得
出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性,审计准则要求我们在审计报告中提请报表
使用者注意财务报表中的相关披露;如果披露不充分,我们应当发表非无保留意见。我们的结
论基于截至审计报告日可获得的信息。然而,未来的事项或情况可能导致首创股份公司不能持
续经营。

       (5)评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露),并评价财务报表是否公允反映
相关交易和事项。

       (6)就首创股份公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据,以对财
务报表发表意见。我们负责指导、监督和执行集团审计,并对审计意见承担全部责任。

       我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通,包括沟通我
们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

       我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明,并与治理层沟通可能被
合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项,以及相关的防范措施(如适用)。

                                          93 / 255
                                  2018 年年度报告


    从与治理层沟通过的事项中,我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要,因而构成
关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项,除非法律法规禁止公开披露这些事项,或在
极少数情形下,如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产
生的益处,我们确定不应在审计报告中沟通该事项。




  致同会计师事务所                               中国注册会计师
  (特殊普通合伙)                               (项目合伙人)   钱斌




                                                 中国注册会计师
                                                                  郁奇可



  中国北京                                 二O一九年三月二十八日




                                      94 / 255
                                     2018 年年度报告



二、财务报表
                                  合并资产负债表
                                 2018 年 12 月 31 日
编制单位: 北京首创股份有限公司
                                                                       单位:元 币种:人民币
               项目                     附注            期末余额              期初余额
流动资产:
  货币资金                            七、1             6,115,381,286.02    4,094,626,527.87
  结算备付金
  拆出资金
  以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融资产
  衍生金融资产
  应收票据及应收账款                  七、4             3,022,499,648.41    2,319,119,151.25
  其中:应收票据                                          152,270,716.39       38,072,082.58
        应收账款                                        2,870,228,932.02    2,281,047,068.67
  预付款项                            七、5                86,382,937.70      136,158,276.24
  应收保费
  应收分保账款
  应收分保合同准备金
  其他应收款                          七、6             1,700,180,052.15    1,193,390,974.66
  其中:应收利息
        应收股利                                            5,566,524.22        2,205,989.65
  买入返售金融资产
  存货                                七、7               783,612,564.58     651,633,327.04
  持有待售资产                        七、8               671,584,753.06
  一年内到期的非流动资产              七、9                55,547,880.00       55,547,880.00
  其他流动资产                        七、10            1,461,597,253.44      883,972,119.26
    流动资产合计                                       13,896,786,375.36    9,334,448,256.32
非流动资产:
  发放贷款和垫款
  可供出售金融资产                    七、11             117,934,483.70      206,892,607.28
  持有至到期投资
  长期应收款                          七、13            4,220,059,897.88    2,246,836,919.83
  长期股权投资                        七、14            2,580,730,121.90    2,417,565,580.23
  投资性房地产                        七、15              736,042,500.00
  固定资产                            七、16            5,312,420,959.91    4,897,764,852.82
  在建工程                            七、17           16,146,269,236.03   10,932,494,898.36
  生产性生物资产
  油气资产
  无形资产                            七、20           22,415,804,844.87   17,259,864,829.64
  开发支出                            七、21                4,381,829.50        4,061,881.94
  商誉                                七、22            2,902,474,049.73    2,854,336,295.90
  长期待摊费用                        七、23               61,020,437.10       25,120,596.48
  递延所得税资产                      七、24              157,467,676.08      146,300,241.32
  其他非流动资产                      七、25              436,555,056.19      668,621,437.57
    非流动资产合计                                     55,091,161,092.89   41,659,860,141.37
      资产总计                                         68,987,947,468.25   50,994,308,397.69
                                         95 / 255
                                     2018 年年度报告


流动负债:
  短期借款                            七、26            2,556,105,772.56    5,248,484,368.00
  向中央银行借款
  吸收存款及同业存放
  拆入资金
  以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融负债
  衍生金融负债
  应付票据及应付账款                  七、29            6,401,012,535.78    4,067,728,582.15
  预收款项                            七、30            1,245,018,676.24    1,234,086,252.60
  卖出回购金融资产款
  应付手续费及佣金
  应付职工薪酬                        七、31              256,364,494.75      200,423,713.14
  应交税费                            七、32              611,030,944.76      374,687,351.46
  其他应付款                          七、33            2,590,690,897.35    2,021,931,725.82
  其中:应付利息                                          238,529,851.83       58,787,828.55
        应付股利                                           23,374,361.93       22,050,182.42
  应付分保账款
  保险合同准备金
  代理买卖证券款
  代理承销证券款
  持有待售负债                        七、34              466,853,678.59
  一年内到期的非流动负债              七、35            2,050,335,247.30    4,674,746,007.57
  其他流动负债                        七、36            1,049,479,751.45      544,021,315.28
    流动负债合计                                       17,226,891,998.78   18,366,109,316.02
非流动负债:
  长期借款                            七、37           18,356,587,960.71   10,840,661,029.88
  应付债券                            七、38            5,846,725,671.62    1,653,420,000.00
  其中:优先股
        永续债
  长期应付款                          七、39            1,259,516,783.41    1,121,710,180.42
  长期应付职工薪酬                    七、40                1,509,694.91        2,222,239.10
  预计负债                            七、41            1,736,912,313.25    1,378,635,429.29
  递延收益                            七、42              203,229,604.01      139,930,882.17
  递延所得税负债                      七、24              574,206,619.65      357,456,588.33
  其他非流动负债
    非流动负债合计                                     27,978,688,647.56   15,494,036,349.19
      负债合计                                         45,205,580,646.34   33,860,145,665.21
所有者权益(或股东权益):
  实收资本(或股本)                  七、44            5,685,448,207.00    4,820,614,124.00
  其他权益工具                        七、45            6,400,000,000.00    4,400,000,000.00
  其中:优先股
        永续债                                          6,400,000,000.00    4,400,000,000.00
  资本公积                            七、46            2,391,363,302.04      607,643,405.52
  减:库存股
  其他综合收益                        七、48              57,103,641.97      -268,435,109.84
  专项储备
  盈余公积                            七、50             958,173,811.90      892,413,081.58
                                         96 / 255
                                   2018 年年度报告


  一般风险准备
  未分配利润                         七、51           2,073,024,371.63    2,026,897,778.11
  归属于母公司所有者权益合计                         17,565,113,334.54   12,479,133,279.37
  少数股东权益                                        6,217,253,487.37    4,655,029,453.11
    所有者权益(或股东权益)合计                     23,782,366,821.91   17,134,162,732.48
      负债和所有者权益(或股东权益)
                                                     68,987,947,468.25   50,994,308,397.69
总计

法定代表人:刘永政     主管会计工作负责人:杨斌         会计机构负责人:郝春梅




                                       97 / 255
                                     2018 年年度报告


                                   母公司资产负债表
                                   2018 年 12 月 31 日
编制单位:北京首创股份有限公司
                                                                           单位:元 币种:人民币
            项目                  附注                 期末余额                   期初余额
流动资产:
  货币资金                                              1,462,692,526.83        1,149,416,271.43
  以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融资产
  衍生金融资产
  应收票据及应收账款            十七、1                      289,356.70              384,573.90
  其中:应收票据
        应收账款                                              289,356.70              384,573.90
  预付款项                                                    966,364.34            7,763,518.85
  其他应收款                    十七、2                 9,522,347,480.49        5,729,205,295.90
  其中:应收利息
        应收股利                                         312,881,228.10          220,168,281.19
  存货                                                     1,271,458.86            1,716,732.97
  持有待售资产                                           127,500,000.00
  一年内到期的非流动资产
  其他流动资产                                            548,386,002.54        2,353,588,520.79
    流动资产合计                                       11,663,453,189.76        9,242,074,913.84
非流动资产:
  可供出售金融资产                                         26,111,260.00          68,736,260.00
  持有至到期投资
  长期应收款                                                8,729,999.16
  长期股权投资                  十七、3                18,335,601,411.35       15,120,998,847.45
  投资性房地产                                            736,042,500.00
  固定资产                                                 70,799,124.64         167,391,074.08
  在建工程                                                    794,811.17          17,337,875.06
  生产性生物资产
  油气资产
  无形资产                                               683,259,012.40          740,010,708.43
  开发支出
  商誉
  长期待摊费用                                              5,036,961.63            6,000,000.00
  递延所得税资产                                           11,699,854.37           11,699,854.37
  其他非流动资产                                          449,419,070.99          688,017,400.00
    非流动资产合计                                     20,327,494,005.71       16,820,192,019.39
      资产总计                                         31,990,947,195.47       26,062,266,933.23
流动负债:
  短期借款                                              1,700,000,000.00        4,750,000,000.00
  以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融负债
  衍生金融负债
  应付票据及应付账款                                      27,889,578.25           36,439,232.31
  预收款项                                                55,454,526.96           14,315,503.30
  应付职工薪酬                                            43,395,571.52           40,485,681.69
                                          98 / 255
                                  2018 年年度报告


  应交税费                                               1,815,889.31        11,452,742.42
  其他应付款                                         5,782,961,561.73     4,779,419,953.43
  其中:应付利息                                        97,697,316.33        48,745,819.19
        应付股利
  持有待售负债
  一年内到期的非流动负债                               129,500,000.00       694,810,900.00
  其他流动负债                                       1,000,000,000.00       500,000,000.00
    流动负债合计                                     8,741,017,127.77    10,826,924,013.15
非流动负债:
  长期借款                                           1,417,500,000.00     1,532,500,000.00
  应付债券                                           3,800,000,000.00     1,000,000,000.00
  其中:优先股
        永续债
  长期应付款                                          455,890,351.37       480,559,302.68
  长期应付职工薪酬                                                 -
  预计负债                                            122,940,984.28       141,799,696.35
  递延收益
  递延所得税负债                                      169,004,874.08
  其他非流动负债
    非流动负债合计                                   5,965,336,209.73     3,154,858,999.03
      负债合计                                      14,706,353,337.50    13,981,783,012.18
所有者权益(或股东权益):
  实收资本(或股本)                                 5,685,448,207.00     4,820,614,124.00
  其他权益工具                                       6,400,000,000.00     4,400,000,000.00
  其中:优先股
        永续债                                       6,400,000,000.00     4,400,000,000.00
  资本公积                                           2,829,874,780.39     1,001,176,037.62
  减:库存股
  其他综合收益                                        525,884,336.65        58,385,749.19
  专项储备
  盈余公积                                            958,173,811.90       892,413,081.58
  未分配利润                                          885,212,722.03       907,894,928.66
    所有者权益(或股东权益)
                                                    17,284,593,857.97    12,080,483,921.05
合计
      负债和所有者权益(或股
                                                    31,990,947,195.47    26,062,266,933.23
东权益)总计

法定代表人:刘永政     主管会计工作负责人:杨斌           会计机构负责人:郝春梅




                                      99 / 255
                                       2018 年年度报告


                                        合并利润表
                                      2018 年 1—12 月
                                                                           单位:元 币种:人民币
                 项目                  附注              本期发生额             上期发生额
一、营业总收入                       七、52              12,455,363,049.70      9,285,020,767.09
其中:营业收入                                           12,455,363,049.70      9,285,020,767.09
        利息收入
        已赚保费
        手续费及佣金收入
二、营业总成本                       七、52              11,524,633,087.20      8,767,470,957.22
其中:营业成本                                            8,619,455,222.36      6,369,991,916.41
        利息支出
        手续费及佣金支出
        退保金
        赔付支出净额
        提取保险合同准备金净额
        保单红利支出
        分保费用
        税金及附加                   七、53                 143,499,912.95        126,457,510.32
        销售费用                     七、54                  17,398,452.91         60,201,428.84
        管理费用                     七、55               1,446,517,628.80      1,266,529,740.73
        研发费用                     七、56                  28,325,582.96         16,461,558.51
        财务费用                     七、57               1,224,987,090.00        911,655,767.95
        其中:利息费用                                    1,136,203,525.80        864,765,314.49
               利息收入                                      96,413,156.64         93,102,633.17
        资产减值损失                 七、58                  44,449,197.22         16,173,034.46
    加:其他收益                     七、59                 183,522,346.63        294,363,686.62
        投资收益(损失以“-”号填
                                     七、60                 215,764,013.15       199,614,411.99
列)
        其中:对联营企业和合营企业
                                                            130,109,333.31       135,068,846.71
的投资收益
        公允价值变动收益(损失以
                                     七、61                   1,805,800.00        -32,809,560.84
“-”号填列)
        资产处置收益(损失以“-”
                                     七、62                   2,691,449.17         30,611,756.31
号填列)
        汇兑收益(损失以“-”号填
列)
三、营业利润(亏损以“-”号填列)                        1,334,513,571.45      1,009,330,103.95
    加:营业外收入                   七、63                  19,432,700.88         15,780,913.02
    减:营业外支出                   七、64                  75,183,147.17         53,228,968.14
四、利润总额(亏损总额以“-”号填
                                                          1,278,763,125.16       971,882,048.83
列)
    减:所得税费用                   七、65                 463,145,286.86       269,735,306.23
五、净利润(净亏损以“-”号填列)                          815,617,838.30       702,146,742.60
    (一)按经营持续性分类
      1.持续经营净利润(净亏损以
                                                            815,617,838.30       702,146,742.60
“-”号填列)
      2.终止经营净利润(净亏损以

                                          100 / 255
                                     2018 年年度报告


“-”号填列)
    (二)按所有权归属分类
      1.少数股东损益                                     96,211,435.87      90,137,936.08
      2.归属于母公司股东的净利润                        719,406,402.43     612,008,806.52
六、其他综合收益的税后净额                              306,897,344.54     196,877,610.37
    归属母公司所有者的其他综合收
                                                        325,538,751.81     197,008,740.89
益的税后净额
      (一)不能重分类进损益的其他
综合收益
        1.重新计量设定受益计划变
动额
        2.权益法下不能转损益的其
他综合收益
      (二)将重分类进损益的其他综
                                                        325,538,751.81     197,008,740.89
合收益
        1.权益法下可转损益的其他
                                                         -11,026,323.53     27,446,644.38
综合收益
        2.可供出售金融资产公允价
                                                           -837,013.10           373,797.91
值变动损益
        3.持有至到期投资重分类为
可供出售金融资产损益
        4.现金流量套期损益的有效
部分
        5.外币财务报表折算差额                         -141,122,822.55     169,188,298.60
        6.其他                                          478,524,910.99
    归属于少数股东的其他综合收益
                                                         -18,641,407.27          -131,130.52
的税后净额
七、综合收益总额                                       1,122,515,182.84    899,024,352.97
    归属于母公司所有者的综合收益
                                                       1,044,945,154.24    809,017,547.41
总额
    归属于少数股东的综合收益总额                         77,570,028.60      90,006,805.56
八、每股收益:
    (一)基本每股收益(元/股)                                   0.1449               0.1270
    (二)稀释每股收益(元/股)                                   0.1449               0.1270

定代表人:刘永政       主管会计工作负责人:杨斌         会计机构负责人:郝春梅




                                        101 / 255
                                     2018 年年度报告


                                     母公司利润表
                                    2018 年 1—12 月
                                                                         单位:元 币种:人民币
                   项目                  附注          本期发生额             上期发生额
一、营业收入                           十七、4           389,895,173.32         406,059,733.68
    减:营业成本                       十七、4           185,759,178.08         155,255,209.82
        税金及附加                                         9,062,752.50          10,714,521.17
        销售费用                                                      --         19,204,989.80
        管理费用                                         215,902,432.36         179,711,424.91
        研发费用                                           3,184,126.55                      --
        财务费用                                         152,849,967.63         230,786,616.97
        其中:利息费用                                   509,767,732.15         373,764,856.29
               利息收入                                  402,138,737.10         157,344,965.81
        资产减值损失                                        -281,218.56             470,966.30
    加:其他收益                                           1,179,892.89         160,802,039.53
        投资收益(损失以“-”号填列) 十七、5           845,822,727.29         589,472,672.11
        其中:对联营企业和合营企业的投
                                                         73,496,173.87          71,206,087.77
资收益
        公允价值变动收益(损失以“-”
                                                          1,805,800.00
号填列)
        资产处置收益(损失以“-”号填
                                                            281,968.64
列)
二、营业利润(亏损以“-”号填列)                      672,508,323.58         560,190,716.35
    加:营业外收入                                        2,187,292.44             189,201.21
    减:营业外支出                                        7,591,742.43             991,599.02
三、利润总额(亏损总额以“-”号填列)                  667,103,873.59         559,388,318.54
      减:所得税费用                                      9,496,570.42         -12,173,031.71
四、净利润(净亏损以“-”号填列)                      657,607,303.17         571,561,350.25
      (一)持续经营净利润(净亏损以
                                                        657,607,303.17         571,561,350.25
“-”号填列)
      (二)终止经营净利润(净亏损以
“-”号填列)
五、其他综合收益的税后净额                              467,498,587.46          27,446,644.38
    (一)不能重分类进损益的其他综合收

      1.重新计量设定受益计划变动额
      2.权益法下不能转损益的其他综合
收益
    (二)将重分类进损益的其他综合收益                  467,498,587.46          27,446,644.38
      1.权益法下可转损益的其他综合收
                                                        -11,026,323.53          27,446,644.38

      2.可供出售金融资产公允价值变动
损益
      3.持有至到期投资重分类为可供出
售金融资产损益
      4.现金流量套期损益的有效部分
      5.外币财务报表折算差额
      6.其他                                            478,524,910.99

                                        102 / 255
                                    2018 年年度报告


六、综合收益总额                                      1,125,105,890.63    599,007,994.63
七、每股收益:
    (一)基本每股收益(元/股)
    (二)稀释每股收益(元/股)

法定代表人:刘永政       主管会计工作负责人:杨斌        会计机构负责人:郝春梅




                                       103 / 255
                                       2018 年年度报告


                                   合并现金流量表
                                   2018 年 1—12 月
                                                                        单位:元 币种:人民币
                项目                     附注            本期发生额             上期发生额
一、经营活动产生的现金流量:
  销售商品、提供劳务收到的现金                            9,967,982,804.73     8,229,117,172.10
  客户存款和同业存放款项净增加额
  向中央银行借款净增加额
  向其他金融机构拆入资金净增加额
  收到原保险合同保费取得的现金
  收到再保险业务现金净额
  保户储金及投资款净增加额
  处置以公允价值计量且其变动计入当
期损益的金融资产净增加额
  收取利息、手续费及佣金的现金
  拆入资金净增加额
  回购业务资金净增加额
  收到的税费返还                                            146,166,882.07       121,420,092.20
  收到其他与经营活动有关的现金          七、67            1,070,331,430.11       870,138,397.51
    经营活动现金流入小计                                 11,184,481,116.91     9,220,675,661.81
  购买商品、接受劳务支付的现金                            3,956,455,385.32     3,162,710,390.88
  客户贷款及垫款净增加额
  存放中央银行和同业款项净增加额
  支付原保险合同赔付款项的现金
  支付利息、手续费及佣金的现金
  支付保单红利的现金
  支付给职工以及为职工支付的现金                          1,984,858,861.36     1,726,350,610.69
  支付的各项税费                                          1,077,909,491.40       922,868,867.39
  支付其他与经营活动有关的现金          七、67              870,246,191.99       919,487,859.77
    经营活动现金流出小计                                  7,889,469,930.07     6,731,417,728.73
      经营活动产生的现金流量净额                          3,295,011,186.84     2,489,257,933.08
二、投资活动产生的现金流量:
  收回投资收到的现金                                       555,784,993.25      1,292,356,197.31
  取得投资收益收到的现金                                   112,578,462.33        161,943,016.76
  处置固定资产、无形资产和其他长期资
                                                            95,315,808.52        268,049,396.89
产收回的现金净额
  处置子公司及其他营业单位收到的现
金净额
  收到其他与投资活动有关的现金          七、67             225,261,544.79        103,241,066.63
    投资活动现金流入小计                                   988,940,808.89      1,825,589,677.59
  购建固定资产、无形资产和其他长期资
                                                          9,255,221,490.60     7,449,826,819.79
产支付的现金
  投资支付的现金                                           704,474,612.17        653,729,620.92
  质押贷款净增加额
  取得子公司及其他营业单位支付的现
                                                             75,112,371.08       534,827,600.55
金净额
  支付其他与投资活动有关的现金          七、67                8,300,000.00       207,377,894.48
    投资活动现金流出小计                                 10,043,108,473.85     8,845,761,935.74

                                          104 / 255
                                   2018 年年度报告


      投资活动产生的现金流量净额                     -9,054,167,664.96    -7,020,172,258.15
三、筹资活动产生的现金流量:
  吸收投资收到的现金                                  5,617,597,233.38     3,220,013,928.49
  其中:子公司吸收少数股东投资收到的
                                                       957,549,209.23       820,013,928.49
现金
  取得借款收到的现金                                 16,702,042,244.03    12,479,433,139.95
  发行债券收到的现金                                  6,851,985,622.69     1,500,000,000.00
  收到其他与筹资活动有关的现金       七、67              17,794,000.00        97,985,409.30
    筹资活动现金流入小计                             29,189,419,100.10    17,297,432,477.74
  偿还债务支付的现金                                 19,265,850,670.37     9,951,550,524.89
  分配股利、利润或偿付利息支付的现金                  1,864,607,828.90     1,497,957,857.19
  其中:子公司支付给少数股东的股利、
                                                        89,031,452.53        92,681,571.82
利润
  支付其他与筹资活动有关的现金       七、67             187,280,435.31        59,598,084.87
    筹资活动现金流出小计                             21,317,738,934.58    11,509,106,466.95
      筹资活动产生的现金流量净额                      7,871,680,165.52     5,788,326,010.79
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响                     -2,035,718.81       -98,862,057.28
五、现金及现金等价物净增加额                          2,110,487,968.59     1,158,549,628.44
  加:期初现金及现金等价物余额                        3,847,106,158.27     2,688,556,529.83
六、期末现金及现金等价物余额                          5,957,594,126.86     3,847,106,158.27

法定代表人:刘永政      主管会计工作负责人:杨斌           会计机构负责人:郝春梅




                                      105 / 255
                                       2018 年年度报告


                                  母公司现金流量表
                                  2018 年 1—12 月
                                                                              单位:元 币种:人民币
                项目                      附注           本期发生额                上期发生额
一、经营活动产生的现金流量:
  销售商品、提供劳务收到的现金                             416,293,076.89           443,797,752.22
  收到的税费返还
  收到其他与经营活动有关的现金                            3,521,399,484.62         2,880,675,242.01
    经营活动现金流入小计                                  3,937,692,561.51         3,324,472,994.23
  购买商品、接受劳务支付的现金                               76,585,467.06           118,133,293.07
  支付给职工以及为职工支付的现金                            210,297,547.80           174,982,018.76
  支付的各项税费                                             40,498,041.71            51,435,573.46
  支付其他与经营活动有关的现金                            6,502,107,348.47         2,027,483,649.31
    经营活动现金流出小计                                  6,829,488,405.04         2,372,034,534.60
  经营活动产生的现金流量净额                             -2,891,795,843.53           952,438,459.63
二、投资活动产生的现金流量:
  收回投资收到的现金                                      2,740,600,923.70         1,049,982,924.02
  取得投资收益收到的现金                                    701,954,443.29           762,022,681.01
  处置固定资产、无形资产和其他长期资
                                                                676,025.63           29,852,475.16
产收回的现金净额
  处置子公司及其他营业单位收到的现
金净额
  收到其他与投资活动有关的现金                              509,781,714.58          151,764,456.85
    投资活动现金流入小计                                  3,953,013,107.20        1,993,622,537.04
  购建固定资产、无形资产和其他长期资
                                                             39,335,349.36        2,527,588,805.03
产支付的现金
  投资支付的现金                                          2,850,703,512.33        4,103,440,453.90
  取得子公司及其他营业单位支付的现
                                                           983,775,915.76
金净额
  支付其他与投资活动有关的现金                                           --          197,900,000.00
    投资活动现金流出小计                                  3,873,814,777.45         6,828,929,258.93
      投资活动产生的现金流量净额                             79,198,329.75        -4,835,306,721.89
三、筹资活动产生的现金流量:
  吸收投资收到的现金                                      4,660,048,024.15        2,400,000,000.00
  取得借款收到的现金                                      7,279,343,400.00        8,110,000,000.00
  发行债券收到的现金                                      4,800,000,000.00        1,500,000,000.00
  收到其他与筹资活动有关的现金                                                        4,925,252.14
    筹资活动现金流入小计                                 16,739,391,424.15       12,014,925,252.14
  偿还债务支付的现金                                     12,530,154,300.00        6,589,850,910.00
  分配股利、利润或偿付利息支付的现金                      1,068,488,337.58          848,162,200.36
  支付其他与筹资活动有关的现金                               43,606,457.89            8,232,696.58
    筹资活动现金流出小计                                 13,642,249,095.47        7,446,245,806.94
      筹资活动产生的现金流量净额                          3,097,142,328.68        4,568,679,445.20
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响                          3,531,440.50               -1,000.00
五、现金及现金等价物净增加额                                288,076,255.40          685,810,182.94
  加:期初现金及现金等价物余额                            1,139,066,271.43          453,256,088.49
六、期末现金及现金等价物余额                              1,427,142,526.83        1,139,066,271.43


                                          106 / 255
                                2018 年年度报告


法定代表人:刘永政   主管会计工作负责人:杨斌     会计机构负责人:郝春梅




                                   107 / 255
                                                                                       2018 年年度报告


                                                                                合并所有者权益变动表
                                                                                  2018 年 1—12 月
                                                                                                                                                                             单位:元 币种:人民币
                                                                                                                               本期

                                                                                                 归属于母公司所有者权益


                                                       其他权益工具                                                                             一
                                                                                                   减
            项目                                                                                                          专                    般
                                                                                                   :                                                                    少数股东权益      所有者权益合计
                                                 优                                                                       项                    风
                                     股本                                其      资本公积          库 其他综合收益              盈余公积               未分配利润
                                                 先        永续债                                                         储                    险
                                                                         他                        存
                                                 股                                                                       备                    准
                                                                                                   股
                                                                                                                                                备
一、上年期末余额              4,820,614,124.00        4,400,000,000.00         607,643,405.52           -268,435,109.84        892,413,081.58        2,026,897,778.11   4,655,029,453.11   17,134,162,732.48
加:会计政策变更
      前期差错更正
      同一控制下企业合并
      其他
二、本年期初余额              4,820,614,124.00        4,400,000,000.00         607,643,405.52           -268,435,109.84        892,413,081.58        2,026,897,778.11   4,655,029,453.11   17,134,162,732.48
三、本期增减变动金额(减少以
                                864,834,083.00        2,000,000,000.00        1,783,719,896.52          325,538,751.81          65,760,730.32          46,126,593.52    1,562,224,034.26    6,648,204,089.43
“-”号填列)
(一)综合收益总额                                                                                      325,538,751.81                                719,406,402.43        77,570,028.6    1,122,515,182.84
(二)所有者投入和减少资本      864,834,083.00        2,000,000,000.00        1,783,719,896.52                                                                          1,615,563,148.94    6,264,117,128.46
1.所有者投入的普通股           864,834,083.00                                1,794,096,019.09                                                                          1,615,563,148.94    4,274,493,251.03
2.其他权益工具持有者投入资
                                                      2,000,000,000.00                                                                                                                      2,000,000,000.00

3.股份支付计入所有者权益的
金额
4.其他                                                                         -10,376,122.57                                                                                                -10,376,122.57
(三)利润分配                                                                                                                  65,760,730.32        -673,279,808.91    -130,909,143.28      -738,428,221.87
1.提取盈余公积                                                                                                                 65,760,730.32         -65,760,730.32
2.提取一般风险准备
3.对所有者(或股东)的分配                                                                                                                          -385,649,129.92    -130,909,143.28      -516,558,273.20
4.其他                                                                                                                                              -221,869,948.67                         -221,869,948.67
(四)所有者权益内部结转
1.资本公积转增资本(或股本)
2.盈余公积转增资本(或股本)
3.盈余公积弥补亏损
4.设定受益计划变动额结转留
存收益



                                                                                            108 / 255
                                                                  2018 年年度报告

5.其他
(五)专项储备
1.本期提取
2.本期使用
(六)其他
四、本期期末余额   5,685,448,207.00   6,400,000,000.00   2,391,363,302.04     57,103,641.97   958,173,811.90   2,073,024,371.63   6,217,253,487.37   23,782,366,821.91




                                                                      109 / 255
                                                                                       2018 年年度报告

                                                                                                                          上期

                                                                                            归属于母公司所有者权益

                                                    其他权益工具                                                                            一
                                                                                             减
         项目                                                                                                        专                     般
                                                                                             :                                                                     少数股东权益       所有者权益合计
                                                                                                                     项                     风
                                股本          优                            资本公积         库    其他综合收益             盈余公积               未分配利润
                                                                      其                                             储                     险
                                              先       永续债                                存
                                                                      他
                                              股                                                                     备                     准
                                                                                             股
                                                                                                                                            备
一、上年期末余额           4,820,614,124.00        2,000,000,000.00        607,588,336.13          -465,443,850.73         835,256,946.55        1,939,994,236.54   3,876,738,444.30   13,614,748,236.79
加:会计政策变更
    前期差错更正
    同一控制下企业合并
    其他
二、本年期初余额           4,820,614,124.00        2,000,000,000.00        607,588,336.13          -465,443,850.73         835,256,946.55        1,939,994,236.54   3,876,738,444.30   13,614,748,236.79
三、本期增减变动金额(减
                                                   2,400,000,000.00             55,069.39           197,008,740.89          57,156,135.03          86,903,541.57     778,291,008.81     3,519,414,495.69
少以“-”号填列)
(一)综合收益总额                                                                                  197,008,740.89                                612,008,806.52      90,006,805.56      899,024,352.97
(二)所有者投入和减少资
                                                   2,400,000,000.00             55,069.39                                                                            779,684,881.27     3,179,739,950.66

1.所有者投入的普通股                                                                                                                                                779,684,881.27      779,684,881.27
2.其他权益工具持有者投
                                                   2,400,000,000.00                                                                                                                     2,400,000,000.00
入资本
3.股份支付计入所有者权
益的金额
4.其他                                                                         55,069.39                                                                                                      55,069.39
(三)利润分配                                                                                                              57,156,135.03        -525,105,264.95      -91,400,678.02     -559,349,807.94
1.提取盈余公积                                                                                                             57,156,135.03         -57,156,135.03
2.提取一般风险准备
3.对所有者(或股东)的
                                                                                                                                                 -385,649,129.92      -91,400,678.02     -477,049,807.94
分配
4.其他                                                                                                                                            -82,300,000.00                         -82,300,000.00
(四)所有者权益内部结转
1.资本公积转增资本(或
股本)
2.盈余公积转增资本(或
股本)
3.盈余公积弥补亏损
4.设定受益计划变动额结
转留存收益
5.其他




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                                                                       2018 年年度报告

(五)专项储备
1.本期提取
2.本期使用
(六)其他
四、本期期末余额     4,820,614,124.00   4,400,000,000.00    607,643,405.52          -268,435,109.84   892,413,081.58   2,026,897,778.11   4,655,029,453.11   17,134,162,732.48


法定代表人:刘永政                               主管会计工作负责人:杨斌                                    会计机构负责人:郝春梅




                                                                             111 / 255
                                                                                       2018 年年度报告

                                                                               母公司所有者权益变动表
                                                                                   2018 年 1—12 月
                                                                                                                                                               单位:元 币种:人民币
                                                                                                             本期
                                                       其他权益工具                              减
                                                                                                 :
           项目                                  优                                                                      专项
                                  股本                                   其      资本公积        库     其他综合收益             盈余公积        未分配利润         所有者权益合计
                                                 先       永续债                                                         储备
                                                                         他                      存
                                                 股                                              股
一、上年期末余额              4,820,614,124.00        4,400,000,000.00        1,001,176,037.62           58,385,749.19          892,413,081.58     907,894,928.66     12,080,483,921.05
加:会计政策变更
      前期差错更正
      其他
二、本年期初余额              4,820,614,124.00        4,400,000,000.00        1,001,176,037.62           58,385,749.19          892,413,081.58     907,894,928.66     12,080,483,921.05
三、本期增减变动金额(减少
                                864,834,083.00        2,000,000,000.00        1,828,698,742.77          467,498,587.46           65,760,730.32     -22,682,206.63      5,204,109,936.92
以“-”号填列)
(一)综合收益总额                                                                                      467,498,587.46                             657,607,303.17      1,125,105,890.63
(二)所有者投入和减少资本      864,834,083.00        2,000,000,000.00        1,828,698,742.77                                                                         4,693,532,825.77
1.所有者投入的普通股           864,834,083.00                                1,794,096,019.09                                                                         2,658,930,102.09
2.其他权益工具持有者投入资
                                                      2,000,000,000.00                                                                                                 2,000,000,000.00

3.股份支付计入所有者权益的
金额
4.其他                                                                         34,602,723.68                                                                             34,602,723.68
(三)利润分配                                                                                                                   65,760,730.32    -673,279,808.91       -607,519,078.59
1.提取盈余公积                                                                                                                  65,760,730.32     -65,760,730.32
2.对所有者(或股东)的分配                                                                                                                       -385,649,129.92       -385,649,129.92
3.其他                                                                                                                                           -221,869,948.67       -221,869,948.67
(四)所有者权益内部结转                                                                                                                            -7,009,700.89         -7,009,700.89
1.资本公积转增资本(或股本)
2.盈余公积转增资本(或股本)
3.盈余公积弥补亏损
4.设定受益计划变动额结转留
存收益
5.其他                                                                                                                                             -7,009,700.89         -7,009,700.89
(五)专项储备
1.本期提取
2.本期使用
(六)其他
四、本期期末余额              5,685,448,207.00        6,400,000,000.00        2,829,874,780.39          525,884,336.65          958,173,811.90     885,212,722.03     17,284,593,857.97




                                                                                            112 / 255
                                                                                     2018 年年度报告

                                                                                                               上期
                                                            其他权益工具
             项目                                                                                     减:库
                                     股本           优                                资本公积                  其他综合收益    专项储备    盈余公积         未分配利润       所有者权益合计
                                                    先       永续债         其他                        存股
                                                    股
 一、上年期末余额                4,820,614,124.00        2,000,000,000.00           997,772,548.69              30,939,104.81              835,256,946.55   861,438,843.36     9,546,021,567.41
 加:会计政策变更
       前期差错更正
       其他
 二、本年期初余额                4,820,614,124.00        2,000,000,000.00           997,772,548.69              30,939,104.81              835,256,946.55   861,438,843.36     9,546,021,567.41
 三、本期增减变动金额(减少以                            2,400,000,000.00             3,403,488.93              27,446,644.38               57,156,135.03    46,456,085.30     2,534,462,353.64
 “-”号填列)
 (一)综合收益总额                                                                                             27,446,644.38                               571,561,350.25       599,007,994.63
 (二)所有者投入和减少资本                              2,400,000,000.00              3,403,488.93                                                                            2,403,403,488.93
 1.所有者投入的普通股
 2.其他权益工具持有者投入资本                           2,400,000,000.00                                                                                                      2,400,000,000.00
 3.股份支付计入所有者权益的金
 额
 4.其他                                                                               3,403,488.93                                                                                3,403,488.93
 (三)利润分配                                                                                                                             57,156,135.03   -525,105,264.95     -467,949,129.92
 1.提取盈余公积                                                                                                                            57,156,135.03    -57,156,135.03
 2.对所有者(或股东)的分配                                                                                                                                -385,649,129.92     -385,649,129.92
 3.其他                                                                                                                                                     -82,300,000.00      -82,300,000.00
 (四)所有者权益内部结转
 1.资本公积转增资本(或股本)
 2.盈余公积转增资本(或股本)
 3.盈余公积弥补亏损
 4.设定受益计划变动额结转留存
 收益
 5.其他
 (五)专项储备
 1.本期提取
 2.本期使用
 (六)其他
 四、本期期末余额                4,820,614,124.00        4,400,000,000.00          1,001,176,037.62             58,385,749.19              892,413,081.58   907,894,928.66    12,080,483,921.05


法定代表人:刘永政                                       主管会计工作负责人:杨斌                                               会计机构负责人:郝春梅




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