凤凰网首页 手机凤凰网

凤凰卫视
  • [亚太] 上证指数 2319.12 (1.00%) 深证成指 9466.14 1.78% 恒生指数 19664.10 -1.06% 台北 7233.69 0.17% 韩国 1964.83 0.39%
  • [亚太] 日经 8841.22 -0.09% 澳大利亚 4348.48 0.45% 新西兰 3294.64 0.40% 印度孟买 17234.00 0.92% 新加坡 2916.26 0.75%
  • [美洲] 道琼斯 12660.50 -0.58% 纳斯达克 2816.55 0.40% 标普500 1316.33 -0.16% 加拿大 12466.50 0.02% 巴西 62904.20 -0.08%
  • [欧洲] 英国富时 5733.45 -1.07% 法国CAC 3318.76 -1.32% 德国DAX 6511.98 -0.43% 俄罗斯 1508.04 -0.44% Stoxx50 2436.62 -0.97%
  • [其他] 纽约原油 99.70 0.00% 纽约黄金 1738.40 0.00% 人民币/美元 6.33 0.00% 美元指数 78.83 0.00% 基金指数 3782.30 1.37%
  • [亚太] 上证指数 2319.12 (1.00%) 深证成指 9466.14 1.78% 恒生指数 19664.10 -1.06% 台北 7233.69 0.17% 韩国 1964.83 0.39%
  • [亚太] 日经 8841.22 -0.09% 澳大利亚 4348.48 0.45% 新西兰 3294.64 0.40% 印度孟买 17234.00 0.92% 新加坡 2916.26 0.75%
  • [美洲] 道琼斯 12660.50 -0.58% 纳斯达克 2816.55 0.40% 标普500 1316.33 -0.16% 加拿大 12466.50 0.02% 巴西 62904.20 -0.08%
  • [欧洲] 英国富时 5733.45 -1.07% 法国CAC 3318.76 -1.32% 德国DAX 6511.98 -0.43% 俄罗斯 1508.04 -0.44% Stoxx50 2436.62 -0.97%
  • [其他] 纽约原油 99.70 0.00% 纽约黄金 1738.40 0.00% 人民币/美元 6.33 0.00% 美元指数 78.83 0.00% 基金指数 3782.30 1.37%
免费注册
中国中冶(601618)公告正文

中国中冶:2012年年度报告摘要

公告日期 2013-03-29
股票简称:中国中冶 股票代码:601618
                            中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要
                             中国冶金科工股份有限公司
                                 2012 年年度报告摘要
    一、 重要提示
    1.1 本年度报告摘要摘自年度报告全文,投资者欲了解详细内容,应当仔细阅读同时刊载
    于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的年度报告全文。
    1.2     公司简介
             股票简称                  中国中冶                    股票代码           601618、1618
           股票上市交易所                    上海证券交易所、香港联合交易所有限公司
         联系人和联系方式                                          董事会秘书
               姓名                                                  康承业
               电话                                          +86-10-59868666
               传真                                          +86-10-59868999
             电子信箱                                        ir@mccchina.com
    二、 主要财务数据和股东变化
    2.1 主要财务数据
                                                                         单位:千元 币种:人民币
                                                                     本年(末)比上年(末)
                                   2012 年(末)    2011 年(末)                              2010 年(末)
                                                                         增减(%)
    总资产                             326,234,791    332,030,962                      -1.75    288,220,724
    归属于上市公司股东的净资产          41,148,980        48,202,910                  -14.63     44,970,980
    经营活动产生的现金流量净额           4,386,582    -12,631,374                    不适用     -25,120,555
    营业收入                           221,119,698    230,178,204                      -3.94    206,791,816
    归属于上市公司股东的净利润          -6,951,504         4,243,424                 -263.82      5,320,779归属于上市公司股东的扣除非经
                                   -10,812,373         3,445,581                 -413.80      4,846,247常性损益的净利润
    加权平均净资产收益率(%)               -15.56              9.11     减少 24.67 个百分点           12.77
    基本每股收益(元/股)                    -0.36             0.22                 -263.64             0.28
    稀释每股收益(元/股)                 不适用            不适用                  不适用         不适用
    2.2  前 10 名股东持股情况表
        于报告期末,本公司股东总数为 337,623 户,其中 A 股股东 329,124 户,H 股股东 8,499
    户。于 2013 年 3 月 22 日,本公司股东总数为 333,399 户,其中 A 股股东 325,028 户,H 股
    股东 8,371 户。
                            中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要
                                         前 10 名股东持股情况
                                                                                     单位:股
                                持股比                          持有有限售条件股份   质押或冻结的
    股东名称        股东性质                     持股总数
                                例(%)                                 数量             股份数量中国冶金科工集
                   国有法人      64.18       12,265,108,500                0              无团有限公司香港中央结算(代
                     其他        14.85        2,838,398,000                0              无理人)有限公司 1全国社保基金一
                     国家         0.81         154,253,476                 0              无零一组合宝钢集团有限公
                   国有法人       0.64         121,891,500                 0              无司全国社保基金一
                     国家         0.58         110,000,000                 0              无零三组合中国人民人寿保险股份有限公司
                     其他         0.28         53,459,674                  0              无-分红-团险分红中国人民人寿保
    险股份有限公司       其他         0.23         43,781,491                  0              无-自有资金中国人民健康保险股份有限公司
                     其他         0.22         41,691,484                  0              无-传统-普通保险产品中国银行股份有限公司-嘉实沪
    深 300 交易型开      其他         0.20         38,888,807                  0              无放式指数证券投资基金中国人民人寿保险股份有限公司
                     其他         0.18         35,105,209                  0              无-分红-个险分红
                                                                上述部分股东属于同一管理人管理。除
            上述股东关联关系或一致行动的说明                    此之外,本公司未知上述股东存在关联
                                                                        关系或一致行动关系。
    注1:香港中央结算(代理人)有限公司持有的H股乃代表多个实益拥有人持有。
      2.3   公司与实际控制人之间的产权和控制关系
                     中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要
                     国务院国有资产监督管理委员会
                                      100%
                                      %
                       中国冶金科工集团有限公司
                                      64.18%
                                      %
                       中国冶金科工股份有限公司三、 管理层讨论与分析
    (一)风险因素
    本公司的财务状况和经营业绩受国际、国内宏观经济、本公司所处行业的发展和调控措施以及我国财政和货币政策的实施等多种因素的综合影响:
      1、国际、国内宏观经济走势
    本公司的各项业务经营受到国际、国内宏观经济环境的影响,国内外宏观经济走势可能影响到本公司采购、生产、销售等各业务环节,进而导致本公司的经营业绩产生波动。本公司的业务收入主要在国内,在国内不同的经济周期中,本公司的业务经营可能会有不同的表现。
      2、本公司业务所处行业政策及其国内外市场需求的变化
    本公司工程承包、装备制造、资源开发和房地产开发业务均受到所处行业政策的影响。近年来国家针对钢铁行业的产业调控、针对钢铁产业和装备制造业的调整振兴规划及对资源开发和房地产市场的行业政策,以及行业的周期性波动、行业上下游企业经营状况的变化等均在一定程度上引导着本公司未来的业务重点和战略布局,从而影响本公司的财务状况和经营业绩。本公司所提供的工程承包服务由于行业政策变化而影响总体需求,冶金装备、资源开发产品、普通住宅等在一定程度上也受到相关市场需求变化的影响,进而对本公司的财务状况形成影响。
    上述1、2两点是影响公司2012年业绩的重要风险因素。
      3、国家的税收政策和汇率的变化
    税收政策及汇率的变化将对本公司的经营业绩产生影响:
    (1)税收政策变化的影响
    国家税收政策的变化将通过影响本公司及下属各子公司税收负担而影响本公司财务状况。
    本公司部分下属子公司目前享受的西部大开发税收优惠政策,沿海开发区、经济特区、高新技术企业税收优惠政策以及资源税、房地产开发税等可能随着国家税收政策的变化而发生变动,相关税收优惠政策的变化将可能影响本公司的财务表现。
    (2)货币政策的影响
    本公司部分业务收入来自海外市场,汇率的变动有可能带来本公司境外业务收入的汇率
                     中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要风险。
    此外,银行存款准备金率的调整、存贷款利率的变化等将对本公司的融资成本、利息收入产生影响。
      4、主要原材料价格的变动
    本公司工程承包、资源开发、房地产开发业务需要使用钢材、木材、水泥、火工品、防水材料、土工材料、添加剂等原材料,本公司装备制造业务需使用钢材与电子零件等。受产量、市场状况、材料成本等因素影响,上述原材料价格的变化会影响本公司相应原材料及消耗品成本。
      5、工程分包支出
    本公司在工程承包中根据项目的不同情况,有可能将非主体工程分包给分包商。工程分包一方面提高了本公司承接大型项目的能力以及履行合同的灵活性;另一方面,对分包商的管理及分包成本的控制能力,也会影响到本公司的项目盈利能力。
      6、子公司与重点项目的经营状况
    本公司的原控股子公司葫芦岛有色长期亏损,尽管本公司采取了一系列措施努力加以解决,但没有根本性的改善,已严重资不抵债,其所属资产存在明显减值迹象,根据《企业会计准则》的规定和资产评估结果,本期计提了资产减值损失,2012年末本公司将其所持有的51.06%股权全部转让给中冶集团。本公司的子公司中冶西澳矿业有限公司根据SINO铁矿EPC总承包项目的进展状况和中信集团书面确认函,将该项目预计总成本超过预计总收入的部分确认为当期损失。本公司的子公司中冶澳大利亚控股有限公司所属的兰伯特角铁矿项目资产(简称“兰伯特角铁矿资产”),根据可行性研究报告显示该项目由于法律、工艺、汇率及环境等发生重大变化,且在未来仍将继续对项目产生较大影响,使项目预计的未来生产成本不断攀升,项目内部收益率低于预期,资产存在减值迹象,根据《企业会计准则》的规定和资产评估结果,本期计提了资产减值损失。上述事项对本公司2012年度经营业绩产生了重大的影响。
    瑞木镍红土矿项目于2012年12月已投产,陕西富平新建锻钢轧辊制造及提高热加工生产能力项目等A股募投项目等均在进行或设备调试中,这些项目投产后的经营状况以及西澳SINO铁矿EPC总承包项目的进展状况及最终结果,也将会在较大程度上影响公司未来的财务表现。
      7、经营管理水平的提升
    经营管理水平对公司的业绩将产生重要影响,本公司将努力进一步完善公司治理,强化经营管理和内控执行,提高管理水平和效率,健全考核与激励机制,通过改革创新激发本公司的活力和创造力。这些管理目标能否有效地实现,也将对公司的经营业绩改善产生较大的影响。
      8、收入分布的非均衡性
    本公司的营业收入主要来源于工程承包业务。工程承包业务的收入由于受政府对项目的立项审批、节假日、北方“封冻期”等因素的影响,通常本公司每年下半年的业务收入会高于上半年,收入的分布存在非均衡性。
    (二)财务状况分析
    1、资产负债结构分析
    (1)资产结构分析
       截至2012年12月31日及2011年12月31日,本公司的资产总额分别为 326,234,791千元和332,030,962千元,以货币资金、应收账款、预付款项、存货、固定资产、在建工程、无形资产为主,其构成如下表所示:
                     中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要
                                                                            单位:千元
                            2012 年 12 月 31 日               2011 年 12 月 31 日
         项   目                        占总资产比                        占总资产比
                           金额                              金额
                                            重                                重
    流动资产:              239,262,537          73.34%        239,684,265        72.19%
    货币资金                34,207,872           10.49%        45,280,506         13.64%
    应收票据                 11,311,862             3.47%      11,230,492             3.38%
    应收账款                46,943,639           14.39%        43,535,776         13.11%
    预付款项                16,689,884              5.12%      19,875,281             5.99%
    其他应收款              13,850,305           4. 25%        10,316,857             3.11%
    存货                   110,340,270          33. 82%       106,120,528         31.96%
    非流动资产:             86,972,254          26.66%         92,346,697        27.81%
    可供出售金融资产           337,444              0.10%         368,179             0.11%
    长期应收款              23,492,340              7.20%      22,237,647             6.70%
    长期股权投资              3,513,916             1.08%       3,090,752             0.93%
    投资性房地产              1,574,469             0.48%         977,576             0.29%
    固定资产                34,643,869           10.62%        26,227,417             7.90%
    在建工程                  4,641,491             1.42%      16,231,275             4.89%
    无形资产                15,444,430              4.73%      19,698,411             5.93%
    商誉                       375,709              0.12%         514,401             0.15%
    递延所得税资产            2,677,894             0.82%       2,592,329             0.78%
    资 产 总 计          326,234,791          100.00%       332,030,962       100.00%
    作为拥有工程承包和房地产开发主业的综合企业集团,流动资产是本公司资产的主要组成部分。截至2012年12月31日及2011年12月31日,本公司流动资产占总资产的比重分别为73.34%和72.19%。流动资产主要包括货币资金、应收票据、应收账款、预付款项、其他应收款、存货等;非流动资产主要包括固定资产、在建工程、无形资产、长期应收款等。
    ①货币资金
    本公司的货币资金由库存现金、银行存款及其他货币资金组成。根据本公司所从事业务的特点,本公司通常保持适度的货币资金存量,以维持生产经营需要。
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司的货币资金余额分别为34,207,872千元及45,280,506千元,占流动资产的比例分别为14.30%及18.89%。
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司使用受限制的货币资金分别为2,123,697千元及2,560,067千元,占货币资金的比例分别为6.21%及5.65%,使用受限制的货币资金主要包括承兑汇票保证金及冻结存款等,较上年度减少17.05%,主要是期末保函保证金的减少。
    ②应收账款
    本公司的应收账款主要包括工程结算款、质量保证金、产品销售款、设计咨询及技术服务款等。
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司应收账款净额分别为46,943,639千元及43,535,776千元,占流动资产的比例分别为19.62%、18.16%,应收账款净额增加7.83%,应收账款增加的原因主要是工程承包业务结算周期及业务模式变化的影响。本公司将通过进一步强化应收款项回收管理责任的落实和业务模式的调整来逐步降低应收款项金额。
    截至2012年12月31日,按照账面原值计算,本公司86.13%的应收账款账龄在2年以内(含2年),66.24%的应收账款账龄在1年以内(含1年),应收账款的账龄结构与本公司业务特
                     中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要点、经营模式、结算周期等相关。
    本公司通过应收账款的全过程管理来应对可能存在的坏账风险,并充分考虑应收账款的性质和可收回性,计提相应的坏账准备,以确保本公司的资产质量。截至2012年12月31日及2011年12月31日,本公司的坏账准备余额分别为5,046,658千元及4,269,457千元,分别占应收账款原值的9.71%和8.93%。
    ③预付款项
    本公司的预付款项主要包括预付给原材料供应商的材料款、预付给分包商的工程款及设备款,以及从事房地产开发业务预付的土地出让款和建安工程款等。
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司预付款项余额分别为16,689,884千元及19,875,281千元,占流动资产的比重分别为6.98%及8.29%,预付款项余额减少约16.03%,主要系本公司承接的工程项目按期结转成本导致预付工程进度款和预付购货款减少。
    截至2012年12月31日,按照账面原值计算,本公司约89.53%的预付款项账龄在2年以内(含2年),72.96%的预付款项账龄在1年以内(含1年)。
    ④其他应收款
    本公司的其他应收款主要包括履约保证金、投标保证金、项目合作保证金、备用金等。
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司的其他应收款净额分别为13,850,305千元及10,316,857千元,占流动资产的比重分别为5.79%及4.30%,其他应收款净额增加约34.25%,主要原因是本公司交纳的履约保证金和投标保证金等的增加。
    截至2012年12月31日,按照账面原值计算,本公司约56.11%的其他应收款账龄在2年以内(含2年),43.10%的其他应收款账龄在1年以内(含1年)。本公司对存在坏账风险的其他应收款计提了相应的坏账准备。截至2012年12月31日及2011年12月31日,其他应收款坏账准备余额分别为7,259,485千元及1,092,109千元,占其他应收款原值比例分别为34.39%及9.57 %。
    ⑤存货
    本公司的存货主要由已完工未结算工程施工、房地产开发成本、原材料、在产品、库存商品等构成,本公司的存货结构体现了本公司从事工程承包、房地产开发、装备制造等业务的特点。
    截至2012年12月31日,本公司已完工未结算工程施工占存货原值总额的比重为33.14%,房地产开发成本及房地产开发产品占存货原值总额的比重为57.70%。本公司对存货计提了相应的跌价准备,截至2012年12月31日及2011年12月31日,本公司存货跌价准备分别为1,327,977千元及695,517千元,占期末存货原值的比例分别为1.19%及0.65%。
    ⑥固定资产及在建工程
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司固定资产净额分别为34,643,869千元及26,227,417千元,占非流动资产的比例分别为39.83%及28.40%;本公司固定资产主要包括房屋建筑物、机器设备和运输设备等。
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司在建工程账面价值合计分别为4,641,491千元及16,231,275千元,占非流动资产的比例分别为 5.34%及17.58%,在建工程余额减少约71.40%。本公司在建工程余额的减少主要是由于所属子公司中冶金吉矿业开发有限公司的巴布亚新几内亚瑞木镍钴项目资产2012年底达到预计可使用状态由在建工程转入固定资产10,783,532千元所致。
    ⑦无形资产
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司的无形资产账面价值合计分别为15,444,430千元及19,698,411千元,占非流动资产的比重分别为17.76%及21.33%。本公司的无形资产主要为土地使用权、特许经营使用权、专利和专有技术及采矿权等。
                       中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要
      2012年12月31日与2011年12月31日相比,无形资产账面价值的减少的主要原因是本公司
    对兰伯特角铁矿资产根据资产评估报告计提2,296,209千元减值准备和本期因转让葫芦岛有
    色而减少无形资产2,224,457千元。
      ⑧可供出售金融资产
      2012年12月31日及2011年12月31日,本公司持有的可供出售金融资产公允价值为
    337,444千元及368,179千元,公允价值下降8.35%,下降的原因主要是本公司的子公司持有
    的股票市场价值下降。
      本公司持有可供出售金融资产主要是向上下游相关企业进行的战略性投资。截至2012
    年12月31日,该项资产的金额较小,对本公司的资金安排影响较小。
      本公司持有的可供出售金融资产、交易性金融资产等采用公允价值计量的资产总额较
    小,具体会计政策详见公司财务报告。
      ⑨长期股权投资
      本公司的长期股权投资包括合营公司股权投资、联营公司股权投资以及其他股权投资。
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司的长期股权投资净额分别为3,513,916千元及
    3,090,752千元,占非流动资产的比例分别为4.04%及3.35%,长期股权投资的余额增加
    13.69%,增加的原因主要是本公司新增了部分对于合营和联营企业的投资及合营、联营公
    司净资产的增加所致。
      本公司通过计提长期股权投资减值准备,应对可能发生的投资损失。2012年12月31日及
    2011年12月31日,本公司长期股权投资减值准备余额分别为59,047千元及35,795千元,占长
    期股权投资账面原值的比例分别为1.65%及1.14%。
      ⑩商誉
      本公司的商誉主要来自对外收购过程中支付价款与应享有的收购对象净资产公允价值
    的差额。截至2012年12月31日,本公司商誉的账面价值为375,709千元,占非流动资产的比
    重为0.43%。
      (2)负债结构分析
      截至2012年12月31日,本公司的负债总额为273,432,458千元,具体负债构成见下表:
                                                                         单位:千元
                                  2012 年 12 月 31 日                  2011 年 12 月 31 日
         项   目                                  占负债总额                       占负债总额
                                 金额                                 金额
                                                    比重                             比重
    流动负债合计:                  209,351,430           76.56%      213,369,870           77.91%
    短期借款                      42,513,029           15.55%          51,509,905         18.81%
    应付票据                       8,218,506             3.01%          8,103,587             2.96%
    应付账款                      60,508,089           22.13%          53,205,896         19.43%
    预收款项                      40,193,127           14.70%          44,543,871         16.27%
    应交税费                       7,358,273             2.69%          6,322,359             2.31%
    其他应付款                    14,242,980             5.21%         11,316,548             4.13%
    一年内到期的非流动负债        11,240,074             4.11%         17,467,516             6.38%
    非流动负债合计:                 64,081,028           23.44%          60,486,290        22.09%
    长期借款                      35,616,246           13.03%          31,120,616         11.36%
    应付债券                      21,448,266             7.84%         21,364,299             7.80%
                           中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要
                                        2012 年 12 月 31 日                   2011 年 12 月 31 日
         项    目                                       占负债总额                          占负债总额
                                       金额                                  金额
                                                          比重                                比重
    长期应付款                              172,814             0.06%             230,118             0.08%
    预计负债                              4,781,020             1.75%           5,484,268             2.00%
    递延所得税负债                          536,467             0.20%             524,387             0.19%
        负债合计                     273,432,458           100.00%         273,856,160           100.00%
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司合并报表的资产负债率分别为 83.81%及82.48%。2012年12月31日及2011年12月31日,流动负债占负债总额的比例分别为76.56%及77.91%,非流动负债占负债总额的23.44%及22.09%。
    ①短期借款
    本公司短期借款主要由向商业银行等金融机构的信用借款、保证借款等组成。2012年12月31日及2011年12月31日,本公司短期借款余额分别为42,513,029千元及51,509,905千元,同比下降17.47%,短期借款减少的主要原因是本公司偿还了部分银行贷款。
    2012年12月31日及2011年12月31日短期借款结构中,抵押质押借款的金额和比重有所下降,信用借款的比重则有所增加。
    ②应付账款与其他应付款
    应付账款主要为本公司应付供应商及分包商款项、工程进度结算款等。其他应付款主要包括保证金、押金、租赁费等。
    2012 年 12 月 31 日 及 2011 年 12 月 31 日 , 本 公 司 应 付 账 款 和 其 他 应 付 款 余 额 分 别 为60,508,089千元、14,242,980千元和53,205,896千元、11,316,548千元,占负债总额22.13%、5.21%及19.43%、4.13%。
    应付账款的增加主要是应付分包工程款的增加。其他应付款的增加主要是保证金和押金等的增加。
    ③预收款项
    预收款项主要为收到工程承包项目业主先期预付资金、项目备料款、已结算未完工及预收售楼款等。
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司预收款项分别为40,193,127千元及44,543,871千元,占负债总额的14.70%及16.27%,是本公司负债的主要组成部分之一。2012年12月31日预收款项与2011年12月31日相比下降9.77%,主要原因是本公司工程承包项目预收款的减少。
    ④长期借款和应付债券
    本公司的长期借款主要由信用借款、抵押借款、质押借款和保证借款组成。2012年12月31日及2011年12月31日,本公司的长期借款余额为35,616,246千元及31,120,616千元,占负债总额的比重分别为13.03%及11.36%。
    2012年12月31日相比2011年12月31日长期借款结构中,抵押质押借款的金额和比重有所增加。
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司应付债券余额分别为21,448,266千元及21,364,299千元,占负债总额的7.84%及7.80%,是本公司负债的主要组成部分之一。
    ⑤预计负债
    本公司的预计负债主要由离退休及内退人员福利费等构成。根据《企业会计准则第9号—职工薪酬》以及国务院国资委《关于中国冶金科工集团公司重组改制上市工作中离退休等“三类人员”相关费用有关问题的批复》(国资分配[2008]581号),本公司聘请独立评估师对
                            中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要离退休、内退及下岗人员及遗属等三类人员的相关费用进行了精算评估,在中冶集团改制设立本公司的审计评估时点(2007年12月31日)将上述应付费用计入了本公司的预计负债,并在改制评估时点冲减了净资产。
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司预计负债构成如下:
                                                                      单位:千元
                                       2012 年 12 月 31 日                  2011 年 12 月 31 日
            项   目
                                      金额                  比重           金额            比重
    福利精算负债                           4,714,949              87.53%       5,404,804         88.36%
    未决诉讼                                  22,619                  0.42%           363         0.01%
    产品质量保证金                               7,280                0.14%        6,683          0.11%
    环境污染整治                              31,103                  0.58%       35,729          0.58%
    对外担保                                                          0.00%       30,000          0.49%
    其他                                         5,069                0.09%        6,689          0.11%
    重分类:一年内非流动负债                 605,418              11.24%         632,194         10.34%
           合    计                    5,386,438             100.00%       6,116,462        100.00%
       2、偿债能力分析
       根据本公司经审计财务报告计算的主要短期偿债能力及资本结构指标如下表所示:
                                                                   单位:千元
            项   目                  2012年12月31日                       2011年12月31日
          流动比率(倍)                                     1.14                               1.12
          速动比率(倍)                                     0.62                               0.63
       资产负债率(母公司)                                63.19%                            57.14%
        资产负债率(合并)                                 83.81%                            82.48%
            项   目                     2012 年度                           2011 年度
          息税前利润                             -2,443,797                             10,514,148
         利息保障倍数                                     -0.44                               2.41
    截至2012年12月31日,本公司(母公司)资产负债率为63.19%,合并报表资产负债率为83.81%。
    (1)资产流动性指标与上年基本相当
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司流动比率分别为1.14及1.12,速动比率分别为0.62及0.63,流动比率略有上升,速动比率略有下降。
    (2)利息保障倍数由正转负,但经营活动现金流量净额由负转正
    2012年度及2011年度,本公司的利息保障倍数为-0.44及2.41,同比下降。2012年度及2011年度,本公司的经营活动现金流量净额为4,386,582及-12,631,374,经营活动现金流大幅改善。
    (3)预收款项较高的流动负债结构
    2012年12月31日及2011年12月31日,本公司预收款项余额分别为40,193,127千元及44,543,871千元,占负债总额的14.70%及16.27%,预收款项主要为收到工程承包项目业主先期预付资金、项目备料款、已结算未完工、预收售楼款等。该部分预收款项与其他负债科目相比,在未来一般不会产生现金流出,不会造成本公司的流动性风险。
    (4)融资渠道畅通
    本公司与境内外多家大型商业银行及政策性银行等金融机构保持着长期的业务关系,信用记录良好。本公司的银行授信度高,融资渠道畅通。
    本公司还将采取如下措施不断提高短期偿付能力与财务结构的安全性:提高资金运营管
                         中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要理水平与运营效率,加速资金回收,保持资金结构的合理匹配,保持经营活动现金流的持续改善;不断提高经营管理水平,深入推进降本增效措施,提高企业经营积累;进一步拓展外部融资渠道,包括股权融资和长短期债权融资,以进一步优化资产负债结构,降低融资成本。
    3、资产周转能力分析
    报告期,由于本公司在手路桥施工、公辅设施建设以及保障性住房等BT项目,以及部分在建投资项目的后续资金投入,导致资产周转指标有所下降,主要资产周转能力指标见下表:
                                                                  单位:次/年
             项   目                       2012年度                     2011年度
          总资产周转率                       0.67                          0.74
         应收账款周转率                      4.41                          5.19
            存货周转率                       1.78                          2.07
    (1)总资产周转率
    2012年度及2011年度,本公司的总资产周转率分别为0.67及0.74次,在报告期内略有下降,主要原因是本公司在报告期内营业规模有所下降、存货及应收账款增长较快,以及新建投资项目尚未投产形成产能,这种状况将会随着在建项目的投产和资金的回收而趋好。
    (2)应收账款周转率
    2012年度及2011年度,本公司的应收账款周转率分别为4.41及5.19次,该比率在报告期内有所下降,主要是由于工程承包业务结算周期及业务模式变化的影响。
    (3)存货周转率
    2012年度及2011年度,本公司的存货周转率分别为1.78及2.07次。该比率在报告期内有所下降,主要是由于本公司工程承包及房地产存货成本增加较多,相应降低了本公司总体存货周转比率水平。
    (三)盈利情况分析
    1、概述
    2012年度,由于本公司对持有的葫芦岛有色应收款项、兰伯特角铁矿资产计提大额资产减值准备,本公司对承建的中信泰富西澳大利亚SINO铁矿工程承包项目工程承包合同预计总成本超出中信集团已认可的项目成本部分计提当期损失,以及多晶硅业务出现较大亏损等因素,导致报告期内盈利水平大幅下降。但本公司传统工程建设主业,特别是绝大多数设计、科研和施工企业,积极应对错综复杂的经济形势,在钢铁行业产能过剩、冶金建设业务萎缩的情况下,仍取得了较好的经营业绩、实现了平稳发展。
    公司2012年度营业总收入221,119,698千元,同比下降3.94%。利润总额-7,962,295千元,同比下降229.37%;归属母公司股东的净利润-6,951,504千元,同比下降263.82%。2012年度及2011年度本公司的毛利率分别为11.73%、11.92%,同比降低0.19个百分点。
    本公司2012年度主要经营指标如下表所示:
                                                                  单位:千元
       项    目                     2012 年度                           2011 年度
    营业总收入                                      221,119,698                       230,178,204
    毛利                                             25,946,550                         27,434,276
    毛利率                                              11. 73%                            11.92%
       项    目                     2012 年度                           2011 年度
    营业利润                                          -8,395,513                         5,322,737
    营业利润率                                           -3.80%                             2.31%
                           中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要
    利润总额                                             -7,962,295                             6,154,641
    净利润                                           -10,454,815                                3,712,567
    净利润率                                                -4.73%                                    1.61%归属于母公司所有
                                                     -6,951,504                             4,243,424者的净利润
    2、营业收入的分析
    (1)营业收入的构成
    本公司的主营业务包括工程承包、装备制造、资源开发、房地产开发及其他业务,营业收入情况及构成如下表所示:
                                                                单位:千元
                 项   目                        2012 年度                       2011 年度
                      收入                             175,209,940                   180,845,934
    工程承包
                      比例                                  78.06%                          77.03%
                      收入                              11,405,339                       14,414,740
    装备制造
                      比例                                   5.08%                           6.14%
                      收入                                7,294,474                      12,705,272
    资源开发
                      比例                                   3.25%                           5.41%
                      收入                              25,265,238                       20,755,926
    房地产开发
                      比例                                  11.26%                           8.84%
                      收入                                5,282,548                       6,052,015
         其他
                      比例                                   2.35%                           2.58%
    分部间抵销        收入                               -3,337,841                      -4,595,683
         合计         收入                             221,119,698                   230,178,204
    注:各业务板块的收入为未抵销分部间交易收入,板块占比为各板块收入占未抵销板块
    间收入总额的比例。
    从各业务板块收入构成情况看,2012年工程承包、房地产开发业务收入总额占总收入的比重较上年分别提高1.03个百分点、2.42个百分点,其中:工程承包业务主要是公司积极拓展工程承包市场,承揽多类型工程,保持该板块收入占比略有增长;房地产开发业务主要是本公司项目储备及开发周期逐步进入销售阶段。资源开发、装备制造业务收入总额占总收入的比重较上年分别下降2.16个和1.06个百分点,其中:资源开发业务主要是市场环境影响,多晶硅市场需求量锐减、单价价格大幅下降,及原所属子公司葫芦岛有色生产销售下降。
    (2)营业收入的增减
                                                                单位:千元
                                    2012 年度                                2011 年度
         项 目
                             金额               增幅                  金额                 增幅
    工程承包                 175,209,940            -3.12%          180,845,934               14.07%
    装备制造                   11,405,339          -20.88%              14,414,740            34.38%
    资源开发                    7,294,474          -42.59%              12,705,272            14.24%
    房地产开发                 25,265,238          21.73%               20,755,926            -19.00%
    其他                        5,282,548          -12.71%               6,052,015              3.22%
    减:分部间抵销              3,337,841          27.37%                4,595,683              9.65%
    小    计                221,119,698           -3.94%          230,178,204                11.31%
    2012年本公司积极克服我国钢铁行业调整对冶金建设市场带来的不利影响,采取灵活的
                          中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要市场营销和项目经营模式,积极拓展市政、交通、城市基础设施等非冶金领域,工程承包业务营业收入同比略下降了3.12%;装备制造业务营业收入主要受所属子公司中冶京诚(营口)装备技术有限公司停产的影响,营业收入同比下降20.88%;资源开发业务在多晶硅市场价格大幅下降,以及葫芦岛有色生产销售下降的影响下,营业收入同比下降了42.59%;房地产业务同比增长21.73%,主要是随着本公司房地产业务开发进度的推进,前期项目已逐步进入正常销售阶段。
    本公司认为,在继续巩固冶金工程承包业务领域的领先地位、发挥冶金技术优势的基础上,业务结构的调整和优化是本公司的长期发展战略。本公司将在工程承包主业上进一步优化主业结构,提高风险防范和综合竞争能力。
    3、营业收入的地域分布
                                                               单位:千元
                    营业收入                         2012 年度                 2011 年度
                       收入                              211,857,143                216,205,390
    中国地区
                       比例                                  95.81%                      93.93%
                       收入                                9,262,555                  13,972,814
    中国以外地区
                       比例                                      4.19%                    6.07%
                       收入                              221,119,698                230,178,204
      合      计
                       比例                                 100.00%                    100.00%
    2012年度及2011年度,本公司实现的境外营业收入分别为9,262,555千元及13,972,814千元,其中主要有西澳SINO铁矿项目等工程承包业务以及巴基斯坦山达克铜金矿的资源开发业务。
    4、主要业务分部盈利性分析
    (1)工程承包业务
    工程承包业务是本公司传统的核心业务,是目前本公司收入和利润的主要来源,该业务的收入、成本和毛利构成情况如下:
                                                             单位:千元
         项    目                   2012 年度                            2011 年度
    营业收入                          175,209,940                          180,845,934
    营业成本                          156,289,062                          159,758,814
    毛利                              18,920,878                           21,087,120
    毛利率                              10.80%                               11.66%
    注:营业收入、成本为未抵销分部间交易的数据
    从经营规模上看,实现营业收入175,209,940千元,同比下降3.12%,主要是由于受国家对钢铁行业调整的影响,工程板块中冶金工程收入较上年同期减少14.45%,但公司积极克服上述调整对冶金建设市场带来的不利影响,在市政、交通、城市基础设施等非冶金领域及海外市场开拓上取得良好成效,使得工程承包业务营业收入保持了较为平稳的发展。同时,本公司近年来为保持健康、可持续的财务结构,在兼顾好规模、速度与效益、质量、风险平衡的同时,更加注重转变发展方式,提升发展质量,适度控制经营规模的增长。
    从经营结构上看,报告期内本公司冶金工程承包业务在工程板块收入的比重总体呈下降趋势,从2011年的48.09%下降至2012年的41.66%,一方面近年来本公司受国内钢铁行业调整的影响,冶金工程市场业务减少;另一方面近年来本公司加大了对房屋建筑、市政公用设施、交通基础设施及其他工程承包业务等非冶金工程承包业务的市场开拓力度,非冶金工程收入规模不断增加。
    从盈利能力上看,工程承包业务实现毛利18,920,878千元,同比下降10.27%,2012年度
                        中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要及2011年度本公司工程承包业务的毛利率分别为10.80%、11.66%,同比下降0.86个百分点。
    (2)装备制造业务
    本公司的装备制造业务主要包括冶金设备、钢结构及其他金属制品,装备制造业务的收入、成本、毛利构成情况如下:
                                                            单位:千元
        项        目              2012 年度                             2011 年度
    营业收入                         11,405,339                            14,414,740
    营业成本                         10,282,105                            13,217,744
    毛利                              1,123,234                            1,196,996
    毛利率                             9.85%                                 8.30%注:营业收入、成本为未抵销分部间交易的数据。
    2012年度本公司装备制造业务实现营业收入11,405,339 千元,同比下降20.88%。主要受所属中冶京诚(营口)装备技术有限公司停产的影响。
    2012年度本公司装备制造业务实现毛利1,123,234千元,同比下降6.16%。2012年度及2011年度,本公司装备制造业务的毛利率分别为9.85%及8.30%。
    (3)资源开发业务
    本公司的资源开发业务包括矿山开采、冶炼及加工业务,从事矿山开采的主要有所属中冶集团铜锌有限公司等,从事冶炼业务的主要为原所属葫芦岛有色,从事加工业务的主要是所属多晶硅生产企业洛阳中硅高科技有限公司。报告期内,矿山业务的收入主要来自于巴基斯坦山达克铜金矿和杜达铅锌矿、内蒙古赤峰铁矿、朝阳金昌以及阿根廷铁矿等规模相对较小的资源开发项目。
    报告期内,本公司资源开发业务的收入、成本、毛利构成情况如下:
                                                             单位:千元
        项    目                2012 年度                              2011 年度
    营业收入                        7,294,474                             12,705,272
    营业成本                        7,145,926                             11,145,214
        项    目                2012 年度                              2011 年度
    毛利                             148,548                              1,560,058
    毛利率                           2.04%                                 12.28%注:营业收入、成本为未抵销分部间交易的数据。
    2012年,本公司资源开发业务实现营业收入7,294,474千元,比上年下降42.59%,下降的主要原因是多晶硅产品销量下降与价格大幅下跌,以及葫芦岛有色生产销售下降的影响。
    本公司资源开发业务实现毛利148,548千元,同比下降90.48%,毛利率从2011年的12.28%下降到2012年的2.04%,主要是受到多晶硅业务亏损的影响,此外葫芦岛有色毛利率也有所下降。
    (4)房地产开发业务
    本公司房地产开发业务的收入、成本和毛利构成情况如下:
                                                             单位:千元
             项    目              2012 年度                           2011 年度
    营业收入                        25,265,238                          20,755,926
    营业成本                        19,350,944                          17,467,224
    毛利                            5,914,294                           3,288,702
    毛利率                            23.41%                             15.84%
                     中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要
    注:营业收入、成本为未抵销分部间交易的数据。
    2012年度,本公司房地产业务实现营业收入25,265,238千元,同比增长21.73%。
    本公司房地产开发业务收入增幅较大,主要是随着本公司房地产业务开发进度的推进,前期项目已逐步进入销售阶段。
    2012年度本公司房地产业务实现毛利5,914,294千元,同比上升79.84%。2012年度及2011年度,本公司房地产开发业务的总体毛利率分别为23.41%和15.84%,公司毛利率上涨的原因是毛利率较高的商品房销售收入占比增加。
    5、主要成本费用项目
    报告期内,本公司主要成本费用构成及变动如下表所示:
                                                             单位:千元
           项   目               2012年度                      2011年度
    营业成本                         195, 173,148                     202,743,928
    营业税金及附加                      6,210,830                         6,156,489
    销售费用                            1,655,765                         1,835,822
    管理费用                            9,975,057                         9,791,872
    财务费用                            4,345,260                         3,812,861
    资产减值损失                       15,768,210                         1,648,265
    (1)营业成本
    本公司营业成本主要包括材料成本、分包成本、人工成本、机械设备使用费及其他间接费用等,其中材料成本、分包成本、人工成本是本公司营业成本的主要构成部分。
    2012年度及2011年度,本公司的营业成本分别为195,173,148千元及202,743,928千元。降幅为3.73%,本年度营业收入降幅为3.94%,营业成本降幅略低于营业收入的降幅。
    (2)营业税金及附加
    2012年度及2011年度,本公司的营业税金及附加分别为6,210,830千元和6,156,489千元,2012年较2011年度的增幅为0.88%,主要是由于报告期内营业税的增加。
    (3)销售费用
    本公司销售费用主要为职工薪酬、运输费用及销售服务费等。2012年度及2011年度,本公司的销售费用分别为1,655,765千元和1,835,822千元。2012年度及2011年度,销售费用占同期营业收入的比重分别为0.75%和0.80%,2012年度销售费用占营业收入的比例有所下降主要是由于销售服务费用、运输费用等同比下降。
    (4)管理费用
    本公司的管理费用主要包括职工薪酬、研发费、办公费用等。2012年度及2011年度,本公司的管理费用分别为9,975,057千元和9,791,872千元,管理费用占同期营业收入的比例分别为4.51%、4.25%,2012年较2011年管理费用的增幅为1.87%,增长较多的原因是折旧费用和停工损失等。
    (5)财务费用
    本公司的财务费用包括业务开展过程中发生的借款费用、汇兑损益及银行手续费等。2012年度及2011年度,本公司的财务费用分别为4,345,260千元和3,812,861千元。财务费用在营业收入中所占比重分别为1.97%和1.66%。2012年度较2011年度财务费用增幅13.96%,主要原因是本公司利息支出较上年同期增加。
    (6)资产减值损失
    2012年度及2011年度,本公司计提的资产减值损失分别为15,768,210千元和1,648,265千元,2012年较2011年度相比大幅增加,主要是本公司及个别子公司2012年度计提了较大金额的资产减值损失,其中主要有:本公司计提了对葫芦岛有色应收款项坏账准备6,887,236千元、
                          中国冶金科工股份有限公司 2012 年年度报告摘要兰伯特角矿权资产计提了2,296,209千元探矿权减值损失、葫芦岛有色计提了3,094,826千元资产减值损失。
    (四)现金流量分析
    本公司的现金流量情况如下表所示:
                                                                   单位:千元
                    项   目                           2012 年度                 2011 年度
    经营活动产生的现金流量净额                                4,386,582               -12,631,374
    投资活动产生的现金流量净额                               -4,888,500                -7,874,571
    筹资活动产生的现金流量净额                              -10,113,290                23,988,752
    汇率变动对现金及现金等价物的影响                            -21,056                    -64,261
    现金及现金等价物净增加额                                -10,636,264                 3,418,546
    1、经营活动
    2012年度及2011年度本公司经营活动产生的现金流量净额分别为 4,386,582千元和-12,631,374千元。本期及上期,本公司经营活动产生的现金流入主要来自销售产品和提供服务收到的现金,分别占经营活动现金流入的比重为98.02%和97.61%。
    本公司经营活动产生的现金流出主要为购买商品和接受劳务所支付的现金、支付给职工以及为职工支付的现金、支付的各项税费等,2012年度及2011年度占经营活动现金流出的比重分别为83.87%、7.08%、4.75%及84.22%、5.80%、4.82%。
    2012年度,本公司经营活动产生的现金流量净额为4,386,582千元,经营活动产生的现金流量明显改善,主要是以前年度BT等项目逐步进入回款期,以及公司加强经营管理,在采取措施控制新增BT项目的同时,加大了对应收款项的清欠回收力度。
    2、投资活动
    本公司投资活动的现金流入主要为收回投资、取得投资收益、处置资产等所取得的现金,2012年度及2011年度分别占到投资活动现金流入的比重为66.92%、4.46%、15.61%及28.77%、5.56%、15.54%。现金流出主要为购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金,2012年度及2011年度分别占投资活动现金流出的比重为78.34%及91.25%。
    2012 年 度 及 2011 年 度 , 本 公 司 投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 为 -4,888,500 千 元 和-7,874,571千元,本公司投资活动主要在资源开发、工程承包业务。
    3、筹资活动
    本公司筹资活动的现金流入主要为取得借款等收到的现金,分别占到2012年度及2011年度筹资活动现金流入的比重为99.39%及97.21%;本公司筹资活动的现金流出主要为偿还债务所支付的现金,分配股利、利润或偿还利息所支付的现金等,分别占到2012年度及2011年度筹资活动现金流出的90.28%、9.70%及89.50%、10.07%。
      2012年度及2011年度,本公司筹资活动产生的现金流量净额分别为-10,113,290千元和23,988,752千元。四、涉及财务报告的相关事项
    4.1 本报告期无会计政策、会计估计的变更
    4.2 本报告期无前期会计差错更正
    4.3 与上年度财务报告相比,本年度财务报表合并范围发生变化请见公司 2012 年年度报告附注(四)。
    4.4 本报告期财务报告未被会计师事务所出具非标准审计意见
数据加载中...
prevnext
手机查看股票